पोर्टफोलिओ

पोर्टफोलिओ हे स्टॉक आणि बाँड्सपासून ते रिअल इस्टेट आणि कमोडिटीज पर्यंतच्या फायनान्शियल इन्स्ट्रुमेंट्सचे कलेक्शन आहे, जे रिस्क प्रभावीपणे मॅनेज करताना योग्य फायनान्शियल लक्ष्य प्राप्त करण्यासाठी डिझाईन केलेले आहे. 

तुम्ही वैयक्तिक गुंतवणूकदार असाल किंवा संस्थात्मक संस्था असाल, घटक, प्रकार आणि पोर्टफोलिओवर परिणाम करणारे घटक समजून घेणे आर्थिक यशासाठी महत्त्वाचे आहे.

पोर्टफोलिओ म्हणजे काय?

फायनान्समध्ये पोर्टफोलिओ म्हणजे मूल्यात वाढ होऊ शकणाऱ्या आणि रिटर्न प्रदान करू शकणाऱ्या मालमत्तांचे कलेक्शन आहे. पोर्टफोलिओ मॅनेजमेंटचे परिसर विविधता आहे आणि तुमचे सर्व अंडे एका बास्केटमध्ये ठेवत नाही. विविध उपकरणे, श्रेणी आणि उद्योगांमध्ये गुंतवणूक करून विविधता कमी करते. याचे उद्दीष्ट विविध क्षेत्रांमध्ये गुंतवणूक करणे आहे जे त्याच कार्यक्रमासाठी वेगवेगळे प्रतिक्रिया देतात ज्यामुळे कमाल नफा निर्माण होतो.

विविधतेसाठी अनेक मार्ग असू शकतात, परंतु ते कसे करावे हे तुम्ही निवडणे आवश्यक आहे. तुमची रिस्क क्षमता, इन्व्हेस्टमेंट कालावधी, भविष्यातील ध्येय आणि व्यक्तिमत्व तुम्ही तुमचा पोर्टफोलिओ कसा वाढता यावर परिणाम करतात. तुमच्या पोर्टफोलिओच्या ॲसेट मिक्सशिवाय, सर्व पोर्टफोलिओमध्ये विविधतेची काही डिग्री असणे आवश्यक आहे आणि रिस्कसाठी इन्व्हेस्टरची सहनशीलता दर्शविणे आवश्यक आहे. इतर महत्त्वाच्या निर्बंधांमध्ये लिक्विडिटी आवश्यकता, कर परिणाम, कायदेशीर परिस्थिती आणि इतर अनन्य परिस्थिती समाविष्ट आहेत. 

तुम्ही विविध वेज-शेप्ड साईझच्या तुकड्यांमध्ये विभाजित पाई म्हणून पोर्टफोलिओ पाहू शकता. प्रत्येक तुकडा एक अद्वितीय प्रकारची गुंतवणूक किंवा मालमत्ता श्रेणीचे प्रतिनिधित्व करते. स्टॉक्स, बाँड्स, आणि कॅश हे पोर्टफोलिओचे मुख्य बिल्डिंग ब्लॉक्स आहेत. रिअल इस्टेट, कला आणि संग्रहणीय हे विशिष्ट उत्पादने आहेत जे पोर्टफोलिओ वाढविण्यास मदत करू शकतात. 

रिटर्न जास्तीत जास्त होण्यासाठी पोर्टफोलिओ मॅनेजमेंट महत्त्वाचे आहे. हे तुमच्या रिस्क सहनशीलता आणि फायनान्शियल उद्दिष्टांवर आधारित सर्वात फायदेशीर ॲसेट्समध्ये इन्व्हेस्टमेंट करण्याचा संदर्भ देते. पोर्टफोलिओ व्यवस्थापन ही एक वेळची कृती नाही आणि पोर्टफोलिओ निर्मितीसह समाप्त होत नाही. हे डायनॅमिक आहे, आणि तुम्ही तुमच्या पोर्टफोलिओवर सतत देखरेख करणे आवश्यक आहे. प्रत्येक ॲसेट श्रेणीला वेळेच्या आत कमाल रिटर्न मिळेल याची खात्री करणे हे उद्दीष्ट आहे. वारंवार पोर्टफोलिओ रिव्ह्यू तुम्हाला तुमची इन्व्हेस्टमेंट लिक्विडेट करण्याची आणि फंडला अधिक लाभदायक पर्यायामध्ये चॅनेल करण्याची परवानगी देते.

पोर्टफोलिओचे प्रकार

ते पारंपारिक म्युच्युअल फंड पेक्षा विविध उत्पादने आणि इक्विटी आणि कमी शुल्क ऑफर करतात. ते मालमत्ता वर्ग आणि गुंतवणूक धोरणांचे संपर्क प्रदान करतात, जे अधिक मार्केट एक्सपोजर हव्या असलेल्या गुंतवणूकदारांना आकर्षित करतात.

पोर्टफोलिओ प्रकार:

वैविध्यपूर्ण पोर्टफोलिओ: संपत्ती वर्गांमध्ये इन्व्हेस्टमेंट पसरवून वैविध्यपूर्ण पोर्टफोलिओ बॅलन्स रिस्क. स्टॉक, बाँड आणि पर्यायी इन्व्हेस्टमेंटचा समावेश असलेल्या ॲसेटच्या वाटपाद्वारे, इन्व्हेस्टर संभाव्य रिटर्न आणि रिस्क एक्सपोजर बॅलन्स करू शकतात.

स्टॉक पोर्टफोलिओ: हा पोर्टफोलिओ वैयक्तिक शेअर्स किंवा स्टॉक-आधारित फंडमध्ये इन्व्हेस्ट केला जातो. त्याचे ध्येय निवडलेल्या गट किंवा क्षेत्रांच्या वाढीच्या क्षमतेतून नफा मिळवणे आहे, तर ते इक्विटी गुंतवणूकीशी संबंधित अस्थिरता स्वीकारते.

बाँड्स पोर्टफोलिओ: हा पोर्टफोलिओ सरकार, कॉर्पोरेट किंवा महानगरपालिका बाँड्स सारख्या निश्चित-उत्पन्न साधनांमध्ये गुंतवणूक केली जाते. येथे, जेव्हा बाँड फंड सरकारी बाँड्स मध्ये इन्व्हेस्टमेंट करतात जे इक्विटीपेक्षा मार्केट उतार-चढावांच्या अधीन असतात.

कमोडिटी पोर्टफोलिओ: पोर्टफोलिओ थेट सोने, चांदी, तेल किंवा कृषी उत्पादने यासारख्या कमोडिटीमध्ये इन्व्हेस्ट केला जाऊ शकतो. कमोडिटीमधील इन्व्हेस्टमेंट विविधता लाभ ऑफर करते.
कमोडिटी इन्व्हेस्टमेंटमध्ये, तुम्हाला केवळ विविधता लाभ मिळत नाही तर ते संभाव्य महागाई आणि आर्थिक अनिश्चिततेसाठी एक हेज म्हणूनही काम करतात.

रिअल इस्टेट पोर्टफोलिओ: रिअल इस्टेट पोर्टफोलिओमध्ये प्रॉपर्टी, रिअल इस्टेट इन्व्हेस्टमेंट ट्रस्ट (आरईआयटी) किंवा मूर्त संपत्ती संबंधित मालमत्ता यांचा समावेश होतो.

रिअल इस्टेट गुंतवणूक भाडे उत्पन्न, भांडवली प्रशंसा आणि विविधता लाभ देऊ करते.
रिअल इस्टेट इन्व्हेस्टमेंट अत्यंत लिक्विड नाही, त्यामुळे दीर्घकालीन इन्व्हेस्टमेंट क्षितिज असलेल्या इन्व्हेस्टरसाठी हे योग्य आहे.

वाढीचा पोर्टफोलिओ: वाढीचा पोर्टफोलिओ उच्च भांडवली प्रशंसा क्षमता प्रदान करणाऱ्या साधनांमध्ये गुंतवणूक करतो. 

या पोर्टफोलिओमध्ये सामान्यपणे वेगवान वाढीसाठी तयार केलेल्या सेक्टरचा स्टॉक समाविष्ट आहे, उदाहरणार्थ, ईव्ही, नूतनीकरणीय ऊर्जा. दीर्घकाळात सरासरी रिटर्न प्राप्त करणे हे उद्दिष्ट आहे.

इन्कम पोर्टफोलिओ: इन्कम पोर्टफोलिओमध्ये, तुम्ही नियमित इन्कम निर्माण करणाऱ्या इन्व्हेस्टमेंटचा शोध घेता. यामध्ये डिव्हिडंड उत्पन्न{ing} स्टॉक इ. समाविष्ट असू शकतात.

इंडेक्स पोर्टफोलिओ: इंडेक्स पोर्टफोलिओ हे निफ्टी 50 किंवा बीएसई सेन्सेक्स सारख्या मार्केट इंडेक्सच्या कामगिरीला कमी करण्याचा हेतू असलेल्या स्टॉकचा पोर्टफोलिओ आहे. हा पोर्टफोलिओ इंडेक्स फंड किंवा ईटीएफमध्ये इन्व्हेस्ट करतो जे विशिष्ट मार्केट इंडेक्सला मिमिमिक करतात - मार्केट ब्रेडथ आणि कमी ऑपरेटिंग खर्च डिलिव्हर करतात.

संतुलित पोर्टफोलिओ: संतुलित पोर्टफोलिओ हा स्टॉक आणि/किंवा बाँड्सचा पोर्टफोलिओ आहे जो वाढ आणि उत्पन्न दोन्ही प्रदान करण्यासाठी विस्तृत आहे. हा पोर्टफोलिओ रिस्क आणि रिटर्न बॅलन्स करतो, वैयक्तिक फायनान्शियल लक्ष्य आणि रिस्क सहनशीलता दर्शविणाऱ्या विविध श्रेणीच्या ॲसेट श्रेणी आणि इन्व्हेस्टमेंट स्ट्रॅटेजीचा वापर करतो.

पोर्टफोलिओचे घटक

इक्विटी: इक्विटीमध्ये इन्व्हेस्ट करणे म्हणजे कंपनीचे शेअर्स आहेत. ही मालकी तुम्हाला कंपनीच्या नफ्या आणि मालमत्तेतील शेअरसाठी हक्कदार बनवते. इक्विटी इन्व्हेस्टमेंट उच्च रिटर्न निर्माण करू शकतात, प्रामुख्याने जर कंपनी चांगली कामगिरी करत असेल तर ते उच्च रिस्क देखील बाळगतात कारण इक्विटी मार्केट स्वरूपात खूपच अस्थिर आहेत.

निश्चित उत्पन्न: निश्चित उत्पन्न साधने गुंतवणूकदारांना स्थिर रिटर्न प्रदान करतात. बाँड्स हे सर्वात सामान्य प्रकारचे फिक्स्ड-इन्कम इन्व्हेस्टमेंट आहेत, ज्यामध्ये इन्व्हेस्टर नियमित इंटरेस्ट पेमेंट आणि देय तारखेला अतिरिक्त इंटरेस्टसह मुद्दलाची परतफेड करण्याच्या बदल्यात सरकार किंवा कॉर्पोरेशन्सना पैसे देतात.

कॅश: कॅश किंवा कॅश समतुल्य हे अत्यंत लिक्विड ॲसेट्स आहेत जे लिक्विडिटी तसेच रिटर्न प्रदान करतात.
या ॲसेटमध्ये बँक अकाउंट, मनी मार्केट फंड आणि डिपॉझिट सर्टिफिकेटमध्ये पैसे ठेवणे समाविष्ट आहे. 

मार्केट डाउनटर्न दरम्यान हँड किंवा बँकमध्ये कॅश हेज म्हणून कार्य करते आणि आपत्कालीन परिस्थितीत लिक्विडिटी प्रदान करते.

पर्यायी इन्व्हेस्टमेंट: पर्यायी इन्व्हेस्टमेंट शेअर्स किंवा बाँड्स सारख्या पारंपारिक ॲसेट वर्गांव्यतिरिक्त इतर ॲसेटमध्ये इन्व्हेस्ट करतात.

यामध्ये रिअल इस्टेट, कमोडिटी, हेज फंड, प्रायव्हेट इक्विटी आणि कलेक्टिबल्स समाविष्ट आहेत. या इन्स्ट्रुमेंटमध्ये जास्त जोखीम असतात आणि या इन्व्हेस्टमेंटवरील रिटर्न अनेकदा अप्रत्याशित असतात.

एक्सचेन्ज ट्रेडेड फन्ड्स ( ईटीएफ ): AN ETF स्टॉक एक्सचेंजवर ट्रेड केलेला फंड आहे आणि हे स्टॉक, बाँड्स किंवा कमोडिटी ईटीएफ सारख्या सिक्युरिटीजचे बास्केट दर्शविते. 
 

पोर्टफोलिओ वाटप प्रभावित करणारे घटक

रिस्क सहनशीलता: रिस्क सहनशीलता म्हणजे इन्व्हेस्टरच्या मूल्यातील जोखीम आणि बदल सहन करण्याची इच्छा आणि क्षमता. 

व्यक्तीची जोखीम सहनशीलता वय, वित्तीय अनुभव, वित्तीय ध्येय आणि कालावधीवर अवलंबून असते. 

जास्त जोखीम सहनशील असलेले इन्व्हेस्टर त्यांच्या पोर्टफोलिओचा मोठा भाग इक्विटीमध्ये वाटप करू शकतात, तर कमी जोखीम सहनशील इन्व्हेस्टर अधिक संरक्षक मालमत्ता वाटप प्राधान्य देऊ शकतात.

फायनान्शियल उद्दिष्टे: फायनान्शियल उद्दिष्टे तुमचे ध्येय आणि तुम्हाला ज्या कालावधीमध्ये तुमचे ध्येय साध्य करायचे आहे त्या निश्चित करतात. त्यांमध्ये रिटायरमेंट प्लॅनिंग, एज्युकेशन फंडिंग, सेव्हिंग किंवा घर खरेदी यासारखे ध्येय समाविष्ट असू शकतात. उदाहरणार्थ, जर तुम्ही 20 असाल आणि तुमच्या रिटायरमेंटसाठी कॉर्पस तयार करू इच्छित असाल तर तुमच्याकडे तुमच्या इन्व्हेस्टमेंटची गरज भासण्यापूर्वी किमान 20-30 वर्षे असेल, म्हणून योग्य इन्व्हेस्टमेंट दीर्घकालीन मॅच्युरिटीसह असेल.

इन्व्हेस्टमेंटमध्ये सर्व गोष्टी फिट होत नसल्यामुळे इन्व्हेस्टरनी इन्व्हेस्टमेंट वेळ, अपेक्षित रिटर्न आणि लिक्विडिटी गरजा यासारख्या घटकांचा विचार करून त्यांच्या विशिष्ट उद्देशांनुसार त्यांचे पोर्टफोलिओ तयार करावे.

विविधता: विविधतेमध्ये जोखीम कमी करण्यासाठी विविध मालमत्ता वर्ग, क्षेत्र आणि भौगोलिक क्षेत्रात गुंतवणूक पसरविणे समाविष्ट आहे. चांगला वैविध्यपूर्ण पोर्टफोलिओ बाजारातील चढ-उतारांचा परिणाम आणि विशिष्ट मालमत्ता वर्गाची कामगिरी कमी करण्यास मदत करू शकते.

इन्व्हेस्टमेंट हॉरिझॉन: इन्व्हेस्टमेंट हॉरिझॉन म्हणजे जेव्हा इन्व्हेस्टर विशिष्ट फायनान्शियल लक्ष्य प्राप्त करण्याची अपेक्षा करतो. यामध्ये ॲसेट वाटप निर्णय समाविष्ट आहे, दीर्घ इन्व्हेस्टमेंट क्षितिजे वाढ-उन्मुख मालमत्तांना अधिक वाटप करण्यास अनुमती देतात. अल्पकालीन गुंतवणूकदार भांडवल संरक्षण आणि महसूल निर्मितीवर भर देऊन अधिक आक्रमक गुंतवणूक दृष्टीकोन स्वीकारू शकतात.

बाजाराची स्थिती: आर्थिक इंडिकेटर्स, इंटरेस्ट रेट्स, महागाई आणि जिओपॉलिटिक्ससह बाजारातील स्थिती पोर्टफोलिओ वाटप निर्णयांवर परिणाम करू शकतात. इन्व्हेस्टरनी मार्केट ट्रेंडची देखरेख करावी आणि संधी शोषण करण्यासाठी आणि जोखीम कमी करण्यासाठी त्यांच्या ॲसेट वाटप स्ट्रॅटेजीचे समायोजन करावे.

वैयक्तिक परिस्थिती: वय, उत्पन्न, रोजगार स्थिती, कुटुंबाची जबाबदारी आणि जोखीम सहनशीलता यासारख्या वैयक्तिक परिस्थिती, पोर्टफोलिओ वाटपात महत्त्वाची भूमिका बजावतात. पोर्टफोलिओ डिझाईन करताना कर विचार, उत्पन्नाची गरज आणि इन्व्हेस्टमेंटच्या अडथळे यासारखे घटक विचारात घेणे आवश्यक आहे.

पोर्टफोलिओ रिस्क कशी मोजावी?

स्टँडर्ड डेव्हिएशन किंवा बीटा सारख्या पारंपारिक पद्धतींसह तुमच्या पोर्टफोलिओच्या रिस्कचे मूल्यांकन करणे जटिल आणि वेळ घेणारे असू शकते. तथापि, पोर्टफोलिओ हेल्थ चेक-अप ऑफर मालमत्ता वाटप, परतावा आणि व्यवस्थापन शुल्कासह 11 प्रमुख क्षेत्रांमध्ये तुमच्या पोर्टफोलिओचे मूल्यांकन करून ही प्रक्रिया सुलभ करते.

हे वैशिष्ट्य तुमच्या पोर्टफोलिओमधील जोखीमांचा स्पष्ट सारांश प्रदान करते ज्यामुळे तुम्हाला तुमच्या इन्व्हेस्टमेंटचा काय फायदा होत आहे किंवा त्याला हानी होत आहे हे समजून घेण्यास मदत होते. उदाहरणार्थ, तुमचा पोर्टफोलिओ एकाच ॲसेट श्रेणीवर लक्ष केंद्रित केला आहे का हे ओळखू शकतो आणि अधिक संतुलित आणि वैविध्यपूर्ण इन्व्हेस्टमेंट स्ट्रॅटेजी तयार करण्यासाठी बदल सूचवू शकतो. यामुळे जोखीम व्यवस्थापित करणे आणि गुंतागुंतीच्या गणनेमध्ये बंद न होता तुमच्या पोर्टफोलिओचे कामगिरी सुधारणे सोपे होते.

तुम्ही पोर्टफोलिओ कसा बनवू शकता?

स्वत: जाणून घ्या: पोर्टफोलिओ तयार करणे तुमचे फायनान्शियल लक्ष्य, रिस्क सहनशीलता आणि फायनान्शियल परिस्थिती समजून घेण्यास सुरुवात करते. 

तुम्हाला प्रथम तुमच्या इन्व्हेस्टमेंटच्या उद्दिष्टांचे मूल्यांकन करावे लागेल, ज्यासाठी तुम्हाला तुमचे पैसे इन्व्हेस्ट करायचे आहेत, अपेक्षित रिटर्न, नंतर तुम्हाला तुमच्या दैनंदिन ऑपरेशन्ससाठी आवश्यक असलेली कॅश निर्धारित करणे आणि तुमच्या फायनान्शियल लक्ष्यांना पूर्ण करणारी योग्य इन्व्हेस्टमेंट स्ट्रॅटेजी शोधणे आवश्यक आहे.

ॲसेट वितरण: ॲसेट वितरणामध्ये तुमचा इन्व्हेस्टमेंट पोर्टफोलिओ तुमच्या रिस्क सहनशीलता, इन्व्हेस्टमेंट उद्दिष्टे आणि टाइम हॉरिझॉनवर आधारित ॲसेट श्रेणीमध्ये विभाजित करणे समाविष्ट आहे.

विविधता, कनेक्टिव्हिटी आणि ऐतिहासिक कामगिरी यासारख्या घटकांचा विचार करून जोखीम आणि नफा संतुलित करून इष्टतम मालमत्ता वाटप मिश्रण ओळखा.

ॲसेट निवड: ॲसेट निवडीमध्ये तुमच्या ॲसेट वाटप स्ट्रॅटेजीशी जुळणार्या प्रत्येक ॲसेट श्रेणीमध्ये विशिष्ट इन्व्हेस्टमेंट निवडणे समाविष्ट आहे.

दीर्घकालीन वाढ आणि उत्पन्नाची क्षमता प्रदान करणारी योग्य गुंतवणूक ओळखण्यासाठी व्यापक संशोधन आणि विश्लेषण करणे.
 

पोर्टफोलिओ तयार करण्यापूर्वी विचारात घेण्याच्या गोष्टी

इन्व्हेस्टमेंट पोर्टफोलिओ तयार करताना, तुमची रिस्क सहनशीलता समजून घेणे महत्त्वाचे आहे. जोखीम सहनशीलता म्हणजे तुम्हाला आरामदायी असलेल्या जोखीमीची पातळी. उदाहरणार्थ, जर तुम्ही जास्त जोखीम घेत असाल तर तुम्ही हाय-रिस्क स्टॉक किंवा म्युच्युअल फंडसह आक्रमक पोर्टफोलिओ घेऊ शकता. दुसऱ्या बाजूला, जर तुम्ही त्यास सुरक्षित खेळण्यास प्राधान्य दिले तर कमी-जोखीम पर्यायांसह एक संरक्षक पोर्टफोलिओ चांगला असू शकतो.

तुमच्या पोर्टफोलिओला आकार देण्यात तुमचे फायनान्शियल गोल महत्त्वाची भूमिका बजावतात. उदाहरणार्थ, जर तुम्ही तुमच्या मुलाच्या शिक्षणासारख्या आवश्यक गोष्टींसाठी सेव्हिंग करीत असाल तर अतिशय धोकादायक पर्यायांमध्ये इन्व्हेस्ट करणे शहाणपणाचे नाही.

विविधता हा आणखी एक महत्त्वाचा घटक आहे. कल्पना सोपी आहे, तुमचे सर्व अंडे एका बास्केटमध्ये ठेवू नका. विविध ॲसेट वर्गांमध्ये तुमची इन्व्हेस्टमेंट पसरवून तुम्ही रिस्क कमी करू शकता आणि तुमचा पोर्टफोलिओ मार्केटमधील डाउनटर्नपासून संरक्षित करू शकता.

शेवटी, तुमच्या इन्व्हेस्टमेंटच्या हॉरिझॉनचा विचार करा किंवा तुम्हाला तुमच्या ध्येयापर्यंत पोहोचण्यासाठी वेळ आवश्यक आहे. जर तुमच्याकडे 20 वर्षांमध्ये निवृत्तीसारखे दीर्घकालीन ध्येय असेल तर तुम्ही अधिक जोखीम घेऊ शकता आणि शक्यतो अधिक आक्रमक पोर्टफोलिओ निवडू शकता. तथापि, जर तुमचे ध्येय काही वर्षांमध्ये घर खरेदी करण्यासारखे अल्पकालीन असेल तर कमी जोखीम असलेल्या गुंतवणूकीवर लक्ष ठेवणे सुरक्षित आहे.

तुमची रिस्क सहनशीलता जाणून घेणे, फायनान्शियल लक्ष्ये सेट करणे, तुमच्या इन्व्हेस्टमेंटमध्ये विविधता आणणे आणि तुमच्या कालावधीचा विचार करणे हे यशस्वी इन्व्हेस्टमेंट पोर्टफोलिओ तयार करण्यासाठी सर्व महत्त्वाच्या पायर्या आहेत.

निष्कर्ष

तुमचे फायनान्शियल लक्ष्य प्राप्त करण्यासाठी चांगला संरचित पोर्टफोलिओ महत्त्वाचा आहे कारण ते तुमचे जोखीम कमी करते आणि तुमचे रिटर्न जास्तीत जास्त करते. विविधता आणि पोर्टफोलिओ वाटप प्रभावित करणारे घटक यासारखे घटक समजून घेऊन, गुंतवणूकदार त्यांच्या विशिष्ट परिस्थिती आणि उद्दिष्टांसाठी विशेष पोर्टफोलिओ तयार करू शकतात. तुमच्या जोखीम सहनशीलता आणि परतीच्या अपेक्षांनुसार तयार केलेल्या चांगल्या डिझाईनसह, तुम्ही दीर्घकालीन आर्थिक यश प्राप्त करू शकता.