कॅश रिझर्व्ह रेशिओ (सीआरआर) म्हणजे काय?

कॅश रिझर्व्ह रेशिओ डेफिनेशन (सीआरआर)

सीआरआर च्या अर्थानुसार, कॅश रिझर्व्ह रेशिओ हा कस्टमरच्या कॅश डिपॉझिटचा टक्केवारी आहे जो कमर्शियल बँकेने रिझर्व्ह किंवा कॅशच्या स्वरूपात आरबीआय सोबत ठेवणे आवश्यक आहे. महागाईचे व्यवस्थापन करताना अर्थव्यवस्थेमध्ये लिक्विड कॅश फ्लो नियंत्रित करणारे हे एक महत्त्वाचे साधन आहे. 

कॅश रिझर्व्ह रेशिओ कसे काम करते?

सध्या, सर्व व्यावसायिक बँकांसाठी कॅश रिझर्व्ह गुणोत्तर 4% आहे. याचा अर्थ असा आहे की बँकांनी आरबीआयकडे त्यांच्या लिक्विड ॲसेटपैकी 4% डिपॉझिट करावे. आर्थिक स्थिती आणि नियामक धोरणांनुसार आरबीआय हा दर वाढवू किंवा कमी करू शकतो. जेव्हा सीआरआर कमी केला जातो तेव्हा व्यवसायांना कर्ज देण्यात येणाऱ्या बँकांसोबत कॅश कमी करते. यामुळे अर्थव्यवस्थेतील एकूण रोख प्रवाह कमी होतो. 

व्यवसायांकडे गुंतवणूक करण्यासाठी पुरेसा निधी नसेल आणि त्यामुळे किंमत आणि महागाईमध्ये नियंत्रण असेल. दुसऱ्या बाजूला, जर सीआरआर कमी केलेल्या बँकांची अधिक लिक्विडिटी असेल. आर्थिक उपक्रम आणि वाढ वाढविण्यासाठी अर्थव्यवस्थेत प्रसारित करणाऱ्या उच्च तरलता देणाऱ्या व्यवसायांना ते अधिक कर्ज देऊ शकतात. 
 

कॅश रिझर्व्ह रेशिओची गणना कशी केली जाते?

सीआरआर व्याख्येनुसार, त्याची गणना बँकेच्या निव्वळ मागणी आणि वेळ दायित्वांची (एनडीटीएल) टक्केवारी म्हणून केली जाते. बँकचे दायित्व असू शकतात:

1. बँकेच्या मागणी दायित्व हे सर्व दायित्व आहेत जे मागणी केल्यानंतर बँकांनी भरावे लागतील. त्यांमध्ये सध्याच्या डिपॉझिट, डिमांड ड्राफ्ट, थकित फिक्स्ड डिपॉझिटमधील बॅलन्स आणि सेव्हिंग्स बँक डिपॉझिटची मागणी दायित्वे समाविष्ट आहेत.

2. डिपॉझिटर लगेच डिपॉझिट काढू शकत नाहीत किंवा त्यांना मॅच्युअर होईपर्यंत प्रतीक्षा करावी लागेल. यामध्ये फिक्स्ड डिपॉझिट, स्टाफ सिक्युरिटी डिपॉझिट आणि सेव्हिंग्स बँक डिपॉझिटचा टाइम लायबिलिटी भाग समाविष्ट आहे.

3. इतर दायित्वे कॉल मनी मार्केट कर्ज, ठेवीचे प्रमाणपत्र, इतर बँकांमधील व्याज ठेवी, लाभांश इत्यादींचा स्वरूप घेऊ शकतात.

 सीआरआर कॅल्क्युलेट करण्यासाठी एक साधा फॉर्म्युला आहे

 सीआरआर = (लिक्विड कॅश/ एनडीटीएल) *100
 

सीआरआरचे उद्दीष्टे

सीआरआर अर्थव्यवस्थेच्या संतुलन आणि वाढीमध्ये महत्त्वाची भूमिका बजावते.

1. सीआरआर बँकांसह ग्राहकांचा फंड सुरक्षित करते. मागणी वाढल्यास फंड उपलब्ध असल्याची खात्री करते.

2. बँक किमान लिक्विडिटी राखतात याची सीआरआर खात्री करते.

3. सीआरआर महागाई नियंत्रित करण्यास मदत करते. महागाई जास्त असल्यास, सीआरआरमध्ये वाढ लिक्विडिटी कमी करते आणि कर्ज कमी करते.

4. हे बँकांद्वारे कर्ज देण्यासाठी संदर्भ दर म्हणून काम करते. बँक सीआरआर पेक्षा कमी दराने कर्ज देऊ शकत नाहीत आणि त्यामुळे त्यांच्या कर्ज योजनांमध्ये पारदर्शक होऊ शकतात.

5. सीआरआरमध्ये कमी झाल्याने व्यवसाय आणि अर्थव्यवस्था वाढण्यास मदत होते.
 

सीआरआर आणि एसएलआर दरम्यान फरक

वैधानिक लिक्विडिटी रेशिओ हा लिक्विड ॲसेटचा रेशिओ कोणत्याही बँकेद्वारे राखण्याची आवश्यकता असलेल्या वेळ आणि मागणी दायित्वांसाठी आहे. या लिक्विड मालमत्ता केवळ रोख-रक्कम असण्याची गरज नाही, परंतु सोने, सरकारी सिक्युरिटीज, बाँड्स आणि मौल्यवान धातूसारख्या इतर लिक्विड मालमत्तांच्या स्वरूपात असू शकतात. सीआरआर आणि एसएलआर मधील प्रमुख फरक खालीलप्रमाणे आहेत.

कॅश रिझर्व्ह रेशिओ नियमितपणे का बदलला जातो?

कॅश, सिक्युरिटीज, बाँड्स आणि मौल्यवान धातूच्या स्वरूपात बँकेकडे लिक्विड मनी आहे. RBI च्या नियमानुसार, बँकेने RBI सह रोख स्वरुपात या लिक्विड सिक्युरिटीजचा रेशिओ राखला पाहिजे. ही कॅश सुरक्षित किंवा छातीतही संग्रहित करन्सी असू शकते. रेशिओ वेळोवेळी बदलतो जेणेकरून आरबीआय अर्थव्यवस्थेमध्ये प्रसारित होणाऱ्या कॅशचे नियमन करू शकेल.

लिक्विडिटीची अचानक मागणी असलेल्या परिस्थितीत, या मागणीची पूर्तता करण्यासाठी बँकेकडे पुरेशी कॅश असावी. सीआरआर रिपेमेंट करण्यासाठी लिक्विडिटी सुनिश्चित करते. आर्थिक परिस्थितीनुसार बँकांची नियमित अपडेटिंग पुरेशी लिक्विडिटी असल्याची खात्री करते.

तरलता आणि अस्थिरता नियंत्रित करण्यात सीआरआर महत्त्वाची भूमिका बजावते. इंटरेस्ट रेट्स वाढविण्याद्वारे, लिक्विडिटी कमी केली जाते, लोन महाग करते आणि रेट्स कमी करण्याद्वारे ते लिक्विडिटी सुधारतात आणि बँक सहजपणे लोन देऊ शकतात, अर्थव्यवस्थेला चालना देऊ शकतात.

कॅश रिझर्व्ह रेशिओ ही एक महत्त्वाची टर्म आहे जी प्रत्येक व्यक्तीला चांगली माहिती असणे आवश्यक आहे. त्याचा आमच्या दैनंदिन फायनान्शियल ट्रान्झॅक्शनवर थेट किंवा अप्रत्यक्ष परिणाम होतो. लोन रेट्स, इक्विटी आणि कमोडिटी मार्केट, आयात आणि निर्यात, फॉरेन एक्स्चेंज, रिअल इस्टेट मार्केट आणि अगदी यावर CRR चे रिपल परिणाम पाहू शकतात एकूण देशांतर्गत उत्पादन जीडीपी (GDP) म्हणजे अर्थव्यवस्था किती वाढत आहे हे दर्शविते.  
 

कॅश रिझर्व्ह रेशिओच्या मागे तर्क काय आहे?

कॅश रिझर्व्ह रेशिओ (सीआरआर) हे रिझर्व्ह बँक ऑफ इंडिया (आरबीआय) कडे रिझर्व्ह म्हणून बँकांकडे त्यांच्या डिपॉझिटचा एक भाग असल्याची खात्री करण्यासाठी डिझाईन केलेले आहे. हे रिझर्व्ह सुरक्षा म्हणून कार्य करते, विशेषत: आर्थिक तणावाच्या कालावधीदरम्यान विद्ड्रॉल मागणी पूर्ण करण्यासाठी बँकांकडे पुरेसे लिक्विड फंड असल्याची खात्री करते.

बँक प्रामुख्याने पैसे कर्ज देऊन आणि व्याज कलेक्ट करून कमाई करतात. स्वाभाविकपणे, नफा जास्तीत जास्त वाढविण्यासाठी शक्य तितके कर्ज देणे हे त्यांचे ध्येय आहे. तथापि, जर खूप जास्त कर्ज दिले असेल तर अचानक पैसे काढण्याच्या वाढीदरम्यान बँक कमी पडू शकतात-ज्यामुळे सीआरआर आवश्यक तपासणी होते.

स्थिरतेच्या पलीकडे, सीआरआर हे आर्थिक धोरण साधन देखील आहे. लिक्विडिटी नियंत्रित करण्यासाठी आरबीआयने सीआरआरचे समायोजन केले: पैशांचा पुरवठा कठोर केला, तसेच सिस्टीममध्ये अधिक निधी जारी केला. हे अप्रत्यक्षपणे कर्ज, कर्ज आणि इंटरेस्ट रेट्सवर परिणाम करते.

तरीही, सीआरआर वैधानिक लिक्विडिटी रेशिओ (एसएलआर), रेपो आणि रिव्हर्स रेपो रेट्स आणि ओपन मार्केट ऑपरेशन्स सारख्या इतर टूल्ससह काम करते. लिक्विडिटी आव्हाने विविध जागतिक किंवा देशांतर्गत घटकांपासून उद्भवू शकतात आणि बदलत्या स्थितींच्या प्रतिसादात आरबीआय सीआरआर मध्ये सुधारणा करू शकतात.

नोंद घेणे देखील महत्त्वाचे आहे: सीआरआर अंतर्गत राखलेल्या फंडवर बँकांना कोणतेही व्याज मिळत नाही. हे राखीव निष्क्रिय राहतात परंतु आर्थिक आणि आर्थिक स्थिरता राखण्यासाठी आवश्यक आहेत.
 

कॅश रिझर्व्ह रेशिओचे अर्थघटन

हाय कॅश रिझर्व्ह रेशिओ (सीआरआर) म्हणजे बँकांनी आरबीआय सह अधिक फंड इन्व्हेस्ट करणे आवश्यक आहे, ज्यामुळे ते कर्ज देऊ शकतात किंवा विद्ड्रॉल मागणी पूर्ण करण्यासाठी वापरू शकतात. हे अर्थव्यवस्थेमध्ये लिक्विडिटीला कठोर संकेत देते. दुसऱ्या बाजूला, कमी सीआरआर बँकांसाठी अधिक फंड मुक्त करून लिक्विडिटी वाढविण्याचा केंद्रीय बँकेचा उद्देश दर्शविते. पैशांचा पुरवठा थेट इंटरेस्ट रेट्सवर परिणाम करत असल्याने, सीआरआर मधील बदल अप्रत्यक्षपणे अर्थव्यवस्थेमध्ये लोन घेण्याच्या खर्चावर परिणाम करू शकतात.
 

सीआरआर न राखण्यासाठी दंड

बँकांना त्यांच्या डिपॉझिटचा विशिष्ट भाग राखणे आवश्यक आहे-सध्या एनडीटीएलच्या 3%-सीआरआर म्हणून आरबीआयकडे. असे करण्यात अयशस्वी झाल्यास दंड आमंत्रित केला जातो. जर बँक कमी झाली तर कमी झाल्यावर आरबीआयच्या बँक रेटपेक्षा 3% वर इंटरेस्ट भरणे आवश्यक आहे. जर डिफॉल्ट पुढील दिवशी सुरू असेल तर दंड वार्षिक 5% पर्यंत वाढतो, निरंतर कमतरतेवर कॅल्क्युलेट केला जातो. सीआरआर नियमांचे काटेकोर पालन सुनिश्चित करण्यासाठी हे दंड आकारले जातात.
 

सीआरआर अर्थव्यवस्थेवर कसा परिणाम करते?

कॅश रिझर्व्ह रेशिओ (सीआरआर) हे अर्थव्यवस्थेमध्ये पैसे पुरवठा, महागाई आणि लिक्विडिटी मॅनेज करण्यासाठी आरबीआयच्या प्रमुख साधनांपैकी एक आहे. जेव्हा महागाई वाढते, तेव्हा आरबीआय अनेकदा सीआरआर वाढवून प्रतिसाद देते. हे काय आहे सर्क्युलेशन मधून कॅश काढणे-बँकांना आरबीआयकडे अधिक पैसे गुंतवावे लागतील, याचा अर्थ असा की त्यांना कर्ज देण्यासाठी कमी शिल्लक आहे. यामुळे कर्ज, गुंतवणूक आणि त्या बदल्यात खर्च कमी होतो. गोल? वाढत्या किंमतीत नियंत्रण ठेवण्यासाठी.

परंतु मंदीच्या अर्थव्यवस्थेत किंवा महागाई कमी झाल्यास, RBI CRR कमी करू शकते. ज्यामुळे बँकांना अधिक लेंडेबल कॅश मिळते, लोनला प्रोत्साहन मिळते, बिझनेस ॲक्टिव्हिटीला चालना मिळते आणि मागणी वाढवते. त्यामुळे, सीआरआर डायल म्हणून काम करते: थंड गोष्टींवर उतरले, गोष्टी गरम करण्यासाठी खाली आले.
 

निष्कर्ष

कॅश रिझर्व्ह रेशिओ (सीआरआर) ही केवळ तांत्रिक आवश्यकता नाही- आर्थिक गतीचे नियमन करण्यासाठी आरबीआयचा हा लिव्हर वापर आहे. सीआरआर मधील बदल थेट कॅश बँक किती लोन देऊ शकतात यावर परिणाम करतात, जे नंतर क्रेडिट फ्लो, इन्व्हेस्टमेंट, इन्फ्लेशन ट्रेंड्स इ. वर प्रभाव टाकते. महागाईच्या वेळी, लिक्विडिटी शोषण्यासाठी सीआरआर अनेकदा वाढविले जाते. डाउनटर्न्समध्ये, ॲक्टिव्हिटीला उत्तेजन देणे सोपे आहे.

जरी ते बॅकग्राऊंडमध्ये शांतपणे कार्य करत असले तरी, सीआरआरचा इंटरेस्ट रेट्सवर आणि सिस्टीममध्ये मुक्तपणे पैसे कसे हलवतात यावर परिणाम होतो. भारतातील आर्थिक धोरण समजून घेण्याचा प्रयत्न करणाऱ्या कोणासाठी, सीआरआर कसे काम करते हे समजून घेणे आरबीआयच्या व्यापक धोरणामध्ये मौल्यवान लेन्स ऑफर करते.