મિડ કેપ ફંડ્સ શું છે

પરિચય

ભારતીય ઇક્વિટી બજાર સૌથી ગતિશીલ છે, એ કારણ છે કે વિદેશી રોકાણકારો અને નાણાંકીય સંસ્થાઓ વધતા ભારતીય બજારમાં તેમની મૂડી વધારવા માટે રોકાણ કરે છે. કંપનીઓનું બજાર મૂડીકરણ રોકાણકારોમાં તેમના મૂલ્યાંકન અને માંગને નિર્ધારિત કરવામાં મહત્વપૂર્ણ ભૂમિકા ભજવે છે. જ્યારે ઓછા જોખમવાળા રોકાણકારો ઉચ્ચ બજાર મૂડીકરણ સાથે અત્યંત મૂલ્યવાન વિકાસ સ્ટૉક્સમાં રોકાણ કરવાનું પસંદ કરે છે, ત્યારે આક્રમક રોકાણકારો મિડ-કેપ અથવા સ્મોલ-કેપ સ્ટૉક્સમાં રોકાણ કરે છે મ્યુચ્યુઅલ ફંડ. મિડ-કેપ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ સ્મોલ-કેપ કરતાં વધુ પરંતુ લાર્જ-કેપ કંપનીઓ કરતાં ઓછી માર્કેટ કેપિટલાઇઝેશનવાળી મિડ-કેપ કંપનીઓમાં રોકાણ કરે છે. 

માર્કેટ કેપિટલાઇઝેશન શું છે?

માર્કેટ કેપિટલાઇઝેશનનો અર્થ એ છે કે વર્તમાન સ્ટૉકની કિંમત x કુલ બાકી શેરની સંખ્યા. માર્કેટ કેપ સ્ટૉક માર્કેટમાં કંપનીના નાણાંકીય મૂલ્ય અને માંગ વિશે વૉલ્યુમ બોલે છે.

ચાલો એક ઉદાહરણ દ્વારા બજારની મૂડી સમજીએ:
કલ્પના કરો કે કંપની XYZ લિમિટેડ પાસે કેપિટલ માર્કેટમાં 1,00,000 ઉત્કૃષ્ટ શેર છે, અને દરેક સ્ટૉકની વર્તમાન માર્કેટ કિંમત (CMP) ₹100 છે. તેથી, XYZ લિમિટેડનું બજાર મૂડીકરણ ₹ 10,00,000 હશે. મૂડી બજારની કંપનીઓને લાર્જ-કેપ, મિડ-કેપ અને સ્મોલ-કેપમાં વિભાજિત કરવામાં આવી છે. 

લાર્જ-કેપ કંપનીઓ પાસે ₹20,000 કરોડ અથવા તેનાથી વધુની માર્કેટ કેપિટલાઇઝેશન છે, જ્યારે મિડ-કેપ કંપનીઓમાં ₹5,000 કરતાં વધુ અને ₹20,000 કરોડથી ઓછી છે. સ્મોલ-કેપ કંપનીઓ પાસે ₹5,000 કરોડથી ઓછી માર્કેટ કેપ છે. કેટલાક લોકપ્રિય લાર્જ-કેપ સ્ટૉક્સ ઇન્ફોસિસ, ટીસીએસ, રિલાયન્સ વગેરે છે. લોકપ્રિય મિડ-કેપ સ્ટૉક્સ એલઆઈસી હાઉસિંગ ફાઇનાન્સ, બાટા ઇન્ડિયા, એસ્કોર્ટ્સ લિમિટેડ, વગેરે છે. સ્મોલ-કેપ સ્ટૉક્સમાં હાથવે કેબલ, હિન્દુસ્તાન ઝિંક વગેરેનો સમાવેશ થાય છે.  

મિડ-કેપ ફંડ્સ શું છે?

મિડ-કેપ ફંડ્સનો અર્થ ₹5,000 અને 20,000 કરોડની વચ્ચે બજાર મૂડીકરણ ધરાવતી કંપનીઓમાં રોકાણ કરતી મ્યુચ્યુઅલ ફંડ સ્કીમ્સને છે. લગભગ બધી 44 ભારતીય એસેટ મેનેજમેન્ટ કંપનીઓ (એએમસી) સ્ટેન્ડઅલોન તરીકે અથવા તમામ પ્રકારના સ્ટૉક્સને પૂર્ણ કરતા ફંડના ભાગ રૂપે મિડ-કેપ ફંડ ઑફર કરે છે.

મિડ-કેપ ફંડ્સ લાર્જ-કેપ ફંડ કરતાં જોખમી અને સ્મોલ-કેપ ફંડ કરતાં વધુ સ્થિર માનવામાં આવે છે. મિડ-કેપ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ લાર્જ-કેપ ફંડ કરતાં વધુ અસ્થિર હોવાથી, આક્રમક ઇન્વેસ્ટર તેમના નફો વધારવા માટે આ ફંડમાં ઇન્વેસ્ટ કરવાનું પસંદ કરે છે. મિડ-કેપ ફંડમાં ઇન્વેસ્ટ કરતા પહેલાં, તમારે ફંડના ઐતિહાસિક રિટર્ન, ફંડ મેનેજરની પ્રોફાઇલ, ફંડના પોર્ટફોલિયો (તે ક્ષેત્રોમાં વિવિધ હોય કે નહીં) અને અન્ય પરિબળોનું વિશ્લેષણ અને મૂલ્યાંકન કરવું આવશ્યક છે.   

હવે તમે જાણો છો કે મિડ-કેપ ફંડ શું છે, ચાલો મિડ-કેપ ફંડમાં ઇન્વેસ્ટ કરવાના લાભો વિશે ચર્ચા કરીએ.

મિડ-કેપ મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં રોકાણ કરવાના લાભો શું છે?

લાંબા અને ટૂંકા ગાળાના રોકાણકારો મિડ-કેપ ફંડને પસંદ કરે છે કારણ કે તેઓ ઘણીવાર લાર્જ-કેપ ફંડ કરતાં વધુ રિટર્ન પ્રદાન કરે છે. મિડ-કેપ મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં રોકાણ કરવાના નોંધપાત્ર ફાયદાઓ અહીં આપેલ છે:

• સંપત્તિ નિર્માણ - સામાન્ય રીતે, મિડ-કેપ કંપનીઓ પાસે એક સ્થિર વ્યવસાય મોડેલ અને શ્રેષ્ઠ વિકાસની ક્ષમતા છે. તેથી, આ કંપનીઓ લાંબા ગાળામાં રોકાણકારો માટે મૂલ્ય ઉત્પન્ન કરી શકે છે. તેથી, જો તમારું ઇન્વેસ્ટમેન્ટ ક્ષિતિજ મધ્યમથી લાંબા ગાળાનું હોય તો તમે મિડ-કેપ મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં ઇન્વેસ્ટ કરી શકો છો. 
• તમારા રોકાણકારોને વિવિધતા આપોt - વિવિધતા તમારી મૂડીને અસ્થિરતાના નુકસાનકારક અસરોથી સુરક્ષિત કરે છે. વિવિધતાનો અર્થ એ છે કે વિવિધ ક્ષેત્રો અને સ્ટૉક્સમાં તમારી મૂડી ફેલાવવી. મિડ-કેપ ફંડ્સ વિવિધ ક્ષેત્રોમાં રોકાણ કરતા હોવાથી, તમારી મૂડી પ્રમાણમાં જોખમો સામે ઓછી હોય છે. 
• લિક્વિડ ઇન્વેસ્ટમેન્ટ વિકલ્પ - સામાન્ય રીતે, મિડ-કેપ ફંડ્સ ઓપન-એન્ડેડ હોય છે. તેથી, તમે કોઈપણ સમયે તમારા પૈસા ઉપાડી શકો છો. જોકે, જો તમે રોકાણની તારીખથી એક વર્ષ પહેલાં ઉપાડ કરો છો, તો તમારે બહાર નીકળવાની ફી ચૂકવવી પડી શકે છે. 
• પ્રોફેશનલ ફંડ મેનેજમેન્ટ - મ્યુચ્યુઅલ ફંડ સ્કીમ્સ એક્સપર્ટ ફંડ મેનેજર્સ દ્વારા સંચાલિત કરવામાં આવે છે. ઉપરાંત, AMCs સંશોધન ટીમો વિકસાવવા માટે શ્રેષ્ઠ નાણાંકીય વ્યાવસાયિકોની ભરતી કરે છે. મિડ-કેપ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ તમને આ પ્રોફેશનલ્સની કુશળતા મફતમાં મેળવવાની મંજૂરી આપે છે. 
• ઓછા રોકાણ - એસઆઈપી અથવા સિસ્ટમેટિક ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન માટે મિડ-કેપ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ ઇન્વેસ્ટમેન્ટ ₹500 થી શરૂ થાય છે અને લમ્પસમ ઇન્વેસ્ટમેન્ટ માટે ₹5,000. તેથી, તમે એક નાની રકમ સાથે શરૂઆત કરી શકો છો અને તમારું રોકાણ વધારી શકો છો.  

મિડ-કેપ મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં રોકાણ કરવાની ખામીઓ શું છે?

• જોખમ - કોઈપણ સ્ટૉક અથવા મ્યુચ્યુઅલ ફંડની જેમ, મિડ-કેપ ફંડ મૂડી નુકસાનના જોખમો ધરાવે છે. આ ભંડોળો સ્ટૉક્સમાં રોકાણ કરતા હોવાથી, તેઓ મૂડી બજારના જોખમોથી સંબંધિત હોય છે. ઉદાહરણ તરીકે, યુદ્ધ જેવા ભૌગોલિક તણાવ રોકાણકારોને ચિંતા કરે છે, અને તેઓ ભંડોળ ખેંચે છે. જેમ કે રોકાણકારો સ્ટૉક્સમાંથી પૈસા ઉપાડવાનું શરૂ કરે છે, તેમ સ્ટૉક્સ ટમ્બલ થઈ જાય છે, જેના પરિણામે સંબંધિત મ્યુચ્યુઅલ ફંડ્સના મૂલ્યમાં ઘટાડો થાય છે. 
• કર - મ્યુચ્યુઅલ ફંડ રોકાણકારો ત્રણ પ્રકારના કર ચૂકવે છે. પ્રથમ એલટીસીજી, અથવા લાંબા ગાળાના મૂડી લાભ કર છે, જે રોકાણની તારીખથી એક વર્ષ પછી કરવામાં આવેલા ઉપાડ પર લાગુ પડે છે. બીજું એસટીસીજી છે, અથવા ટૂંકા ગાળાનું મૂડી લાભ કર છે, જે રોકાણની તારીખથી એક વર્ષ પહેલાં કરવામાં આવેલા ઉપાડ પર લાગુ પડે છે. ત્રીજો લાભાંશ પર કર છે. લાભાંશની આવક તમારી કુલ આવકમાં ઉમેરવામાં આવે છે અને તે અનુસાર કર આપવામાં આવે છે.  
• ખર્ચ - મિડ-કેપ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ જાળવવા માટે તમારે બે પ્રકારની ફી ચૂકવવી પડી શકે છે. પ્રથમ એક્ઝિટ લોડ છે જે એક વર્ષ પહેલાં કરેલા ઉપાડ પર લાગુ પડે છે. બીજું એ ખર્ચ ફી છે જે તમામ રોકાણો પર લાગુ પડે છે અને દર વર્ષે તેની કપાત કરવામાં આવે છે. 

મિડ-કેપ મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં રોકાણ કરતા પહેલાં ધ્યાનમાં લેવાની બાબતો

• ભંડોળનું પ્રદર્શન - તમારે ભંડોળના ઐતિહાસિક વળતર જેમ કે એક વર્ષ, ત્રણ વર્ષ અથવા પાંચ વર્ષની તપાસ કરવી આવશ્યક છે અને તેમને બેંચમાર્ક અને કેટેગરી સરેરાશ સાથે તુલના કરવી જોઈએ. જો કોઈ ભંડોળ સતત બેંચમાર્ક અને કેટેગરી સરેરાશ કરતાં વધુ વળતર આપ્યું છે, તો ભંડોળ સમાન વળતર આપવાની સંભાવના રહેશે. 

• ખર્ચનો રેશિયો - ઉચ્ચ ખર્ચનો રેશિયો રિટર્ન ઘટાડે છે. તેથી, તમારે ખર્ચનો રેશિયો તપાસવો જોઈએ અને ઇન્વેસ્ટ કરતા પહેલાં રિટર્ન સાથે તેની તુલના કરવી આવશ્યક છે. 
   
• ઇન્વેસ્ટમેન્ટ હોરિઝન - મિડ-કેપ ફંડ લાંબા ગાળાના નાણાંકીય લક્ષ્યોને પૂર્ણ કરવા માટે યોગ્ય છે. જો કે, જો તમારો ઉદ્દેશ ટૂંકા ગાળાના અપ્રત્યાશિત લાભો મેળવવાનો હોય તો તે સારું નથી.  
   
• એન્ટ્રી અને એક્ઝિટ લોડ - મિડ-કેપ ફંડ્સ ભાગ્યે જ એન્ટ્રી લોડ સાથે આવે છે, ત્યારે પૉલિસી ડૉક્યૂમેન્ટમાં ઉલ્લેખિત ઉપાડ માટે એક્ઝિટ લોડ છે. સામાન્ય રીતે, રોકાણની તારીખથી એક વર્ષ પહેલાં કરવામાં આવેલા ઉપાડ પર એક્ઝિટ લોડ વસૂલવામાં આવે છે. 

મિડ-કેપ મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં કેવી રીતે રોકાણ કરવું?

શ્રેષ્ઠ પ્રદર્શન કરનાર મિડ-કેપ ફંડ્સમાં રોકાણ કરવું એ એક સરળ પાંચ-પગલાંની પ્રક્રિયા છે. માત્ર નીચે સૂચિબદ્ધ પ્રક્રિયાને અનુસરો:

• ટોચના મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં રોકાણની સુવિધા આપતી વેબસાઇટ ખોલો.
• 'હમણાં ઇન્વેસ્ટ કરો' ટૅબ પર ક્લિક કરો.
• જો તમારી પાસે પહેલેથી જ એકાઉન્ટ ન હોય તો 'હમણાં રજિસ્ટર કરો' પર ક્લિક કરો.
• રજિસ્ટર કર્યા પછી, તમે સર્ચ બૉક્સમાં 'મિડ-કેપ ફંડ્સ' ટાઇપ કરી શકો છો અને કેટેગરીમાં ટોચના પરફોર્મિંગ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ્સ ચેક કરી શકો છો.
• પ્રારંભિક રોકાણની રકમ જમા કરીને તમે પ્લેટફોર્મમાંથી સીધા રોકાણ કરી શકો છો. 
   

રૅપ અપ કરવા માટે

મિડ-કેપ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ એ મોટર વાહનની ખરીદી, ઘરનું નિર્માણ, મુસાફરી, લગ્ન અને જેવા ફાઇનાન્શિયલ લક્ષ્યો સાથે લાંબા ગાળાના ઇન્વેસ્ટર્સ માટે શ્રેષ્ઠ ઇન્વેસ્ટમેન્ટ સાધન છે. મિડ-કેપ મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં ઇન્વેસ્ટ કરતા પહેલાં, તમારે તેમનું ભૂતકાળનું પરફોર્મન્સ, વર્તમાન પોર્ટફોલિયો, ફંડ મેનેજરની પ્રોફાઇલ, એન્ટ્રી અથવા એક્ઝિટ લોડ અને ખર્ચનું રેશિયો તપાસવું આવશ્યક છે. શ્રેષ્ઠ મિડ-કેપ ફંડ્સ તમને તમારા ફાઇનાન્શિયલ લક્ષ્યોને ઝડપી અને સુવિધાજનક રીતે પૂર્ણ કરવાની મંજૂરી આપી શકે છે.