वॉरेन बफेट इतके बुलिश ऑईल सेक्टरवर का आहे?

काही कॉल वॉरेन बफेट ऑफ बर्कशायर हाथवे ऑईलवर शेवटचे बुल आहे परंतु ते ट्रेंड आहे जे मिस्ड होऊ शकत नाही. अलीकडील मेमरीमध्ये पहिल्यांदा बफेटमध्ये ऑईल स्टॉकमध्ये $45 अब्ज पेक्षा जास्त गुंतवणूक केली आहे, ज्यामध्ये प्रमुखपणे शेव्हरॉन आणि ऑक्सिडेंटल पेट्रोलियममध्ये गुंतवणूक केली आहे. जून 2022 तिमाहीच्या जवळ, बर्कशायर हाथवे, वॉरेन बफेटचे इन्व्हेस्टमेंट वाहन, अपघाती पेट्रोलियममध्ये 18.7% भागाचे मालक आहे. तथापि, अधिकांश गुंतवणूकदारांना तेलावर बुफे पाहणे आश्चर्यकारक वाटते, जेव्हा जग हिरव्या तंत्रज्ञानाकडे जात आहे.

आणखी काय, अलीकडील तेल स्टॉकमधील डिप्समध्ये, यापैकी अधिक स्टॉक खरेदी करण्यासाठी बुफेने दुरुस्त्यांचा वापर केला आहे. अलीकडेच, जागतिक कच्च्या किंमतीमध्ये तीक्ष्ण घसरणांदरम्यान जूनमध्ये अपघातीपणे स्टॉकच्या किंमती 15% कमी झाल्या आहेत. तथापि, बफेटने अधिक स्टॉक खरेदी करण्याची संधी म्हणून या डिपचा वापर केला. अलीकडेच केवळ 2 दिवसांत, बर्कशायर हाथवेने अपघाती पेट्रोलियमचे शेअर्स $698 दशलक्षपर्यंत खरेदी केले. एसईसी सोबत नवीनतम फायलिंगच्या बाबतीत, बर्कशायर हाथवेचे $11 अब्ज मूल्याचे अपघाती पेट्रोलियममध्ये जवळपास 175.4 दशलक्ष शेअर्स आहेत. 

ऊर्जा क्षेत्राने अलीकडेच बेटिंग केली होती कारण तेलाच्या किंमती $100 पेक्षा कमी झाल्या आणि बहुतेक तेल उत्पादकांच्या स्टॉक किंमतीवर परिणाम करतात. यूरोपमधील मंदीच्या भीतीमुळे $139/bbl ते $95/bbl च्या शिखरातून तेलच्या किंमतीतील घसरण मोठ्या प्रमाणात होते ज्यामुळे तेलाची मागणी कमी होण्याची शक्यता आहे. याव्यतिरिक्त, अलीकडील डाटाने अमेरिकन पेट्रोलियम इन्स्टिट्यूट (एपीआय) द्वारे अहवाल दिल्याप्रमाणे यूएस स्टॉकपाईल्समध्ये तीक्ष्ण वाढ देखील दाखवली आहे. त्यामुळे, तेलाची किंमत तेल स्टॉक, मंदी भीती आणि आर्थिक वाढीमध्ये मंदी असते. जे तेलात तीक्ष्ण पडण्याचे स्पष्टीकरण देते.

परंतु बफेटला तेलाच्या किंमतीच्या अनिश्चिततेने घातक ठरले आहे आणि फॉसिल इंधन कंपन्यांच्या शेवटच्या हुर्राने मूळ अपेक्षेपेक्षा जास्त काळ टिकून राहण्याची अपेक्षा आहे. परंतु, अपघाती हे तेलातील दोन प्रमुख धारकांपैकी एक आहे, अन्य शेव्रॉन आहे. शेव्हरॉनमधील बुफेचे होल्डिंग्स $29 अब्ज पेक्षा जास्त आहेत. आकस्मिकपणे, शेव्हरॉन हे ॲपल, बँक ऑफ अमेरिका आणि कोका कोला नंतर बर्कशायर इक्विटी पोर्टफोलिओमध्ये चौथे सर्वात मोठे होल्डिंग आहे. यामुळे बर्कशायर हाथवेच्या पोर्टफोलिओमध्ये $45 अब्ज मूल्याचे तेल पोर्टफोलिओ बनते.

बुफे हे पारंपारिकरित्या एक मूल्य गुंतवणूकदार आहे जे वाढीवर किंवा गतीवर लक्ष केंद्रित करण्याऐवजी आहे. स्पष्टपणे, त्यांचा विश्वास म्हणजे कमोडिटी म्हणून तेल कदाचित रिप्राईस करू शकणार नाही परंतु ऑईल कंपन्यांचे बरेच मूल्य आहे. बुफे नुसार, जे शेवरॉन आणि ऑक्सिडेंटल पेट्रोलियमसह अनेक तेल कंपन्यांचे मालक आहेत, तेल क्षेत्रात सुरक्षेचा मार्जिन आहे. अलीकडील डिपमध्ये, बर्कशायर हाथवेने अनेक तेल कंपन्यांमध्ये आक्रमकपणे भाग निर्माण केले आहेत. 

तथापि, बफेट आता काही वेळासाठी तेलावर समृद्ध झाले आहे. त्यांनी 2019 मध्ये अपघाती पेट्रोलियमचे शेअर्स खरेदी करण्यास सुरुवात केली. त्यांनी प्राधान्यित स्टॉकच्या माध्यमातून अनादरको पेट्रोलियम कॉर्पोरेशनच्या अपघाती अधिग्रहणासाठी निधी दिला आहे. प्राधान्यित स्टॉकमध्ये त्याला 8% वार्षिक लाभांश दिला जातो आणि बफेटमध्ये अपघाती पेट्रोलियमची वॉरंट देखील आहे. तथापि, तेल वाढ सुरू होण्यापूर्वी त्यांनी अपघाती घटना ओळखली होती. तथापि, बफेटने स्वीकारले आहे की त्याच्या निर्णयात ऑईलच्या किंमतीच्या दृष्टीकोनातून कमी होतात आणि मूल्यांकनासह बरेच काही होते.

या इलेक्ट्रिक वाहनांबद्दल (ईव्हीएस) बफेटला काळजी नसेल ज्यामुळे पारंपारिक हायड्रोकार्बन उद्योगात व्यत्यय येईल. निष्पक्ष होण्यासाठी, बुफे त्याचे बेट्स पसरवत आहेत. त्यांनी 2008 मध्ये चायनीज ईव्ही मेकर बीवायडीमध्येही गुंतवणूक केली. तथापि, बफेट हा सिद्धांतातील एक फर्म विश्वास आहे जो ईव्ही विषयी हायप आणि हुपला असूनही, फॉसिल इंधन नजीकच्या भविष्यात बदलले जाणार नाही. मॅक्रो लेव्हलवर, US मध्ये महागाईचे टिकाऊ उच्च दर हे एक घटक असू शकते जे ऑईल स्टॉकसह बुफेच्या भयानक प्रेम व्यवहाराचे स्पष्टीकरण करू शकते.