निजी क्षेत्र के बैंकों को Q1FY23 में खजाना दबाव महसूस होता है

एचडीएफसी बैंक, आईसीआईसीआई बैंक और कोटक बैंक के कुछ बड़े बैंकिंग परिणाम पहले से ही निकल चुके हैं, जो yoy के आधार पर अपेक्षाकृत आकर्षक नंबर घोषित करते हैं. हालांकि, तिमाही से अधिक तिमाही के आधार पर दबाव दिखाई देने की संभावना अधिक होती है. इसका कारण अब तक नहीं है. अधिकांश बैंकों के पास राजस्व के 3 प्रमुख प्रमुख होते हैं, जैसे. रिटेल बैंकिंग, होलसेल बैंकिंग और ट्रेजरी. यह बैंकों की ट्रेजरी इनकम है जिसने तिमाही में बढ़ती बॉन्ड की उपज के कारण हिट ली है, जिसके परिणामस्वरूप बॉन्ड डेप्रिशिएशन और ट्रेजरी नुकसान हो गया है.

इसलिए यह भी आश्चर्यजनक नहीं है कि जून 2022 के त्रैमासिक परिणामों की घोषणा करने वाले अधिकांश बैंकों ने निवल लाभ में एक अनुक्रमिक गिरावट की रिपोर्ट की है, हालांकि yoy के लाभ काफी आकर्षक और यहां तक कि आकर्षक है. वास्तव में, ग्यारह निजी क्षेत्र के बैंकों में से जिन्होंने अब तक कुल निवल लाभ की घोषणा की है, ने मार्च 2022 तिमाही में 9% अनुक्रमिक गिरावट देखी है. हालांकि, yoy के आधार पर, ये लाभ अभी भी कम क्रेडिट लागत पर 40% तक औसत पर अधिक थे.
यह क्यों है कि बैंकों के qoq नंबरों पर इतना दबाव है और इन कंपनियों पर इस उच्च फ्रिक्वेंसी प्रेशर के कारण क्या होता है. उदाहरण के लिए, पारंपरिक रूप से कम NPA स्तर वाले दो प्राइवेट बैंकों ने ट्रेजरी इनकम पर बड़े नुकसान देखे हैं. हालांकि, आईसीआईसीआई बैंक, फेडरल बैंक और इंडसइंड बैंक जैसे बैंक भी हैं जिन्होंने तिमाही में स्वस्थ खजाना आय पोस्ट किए हैं. प्राइवेट बैंकों के बीच प्रदर्शन में यह विपरीत क्यों है? यहां नंबर पर क्विक लुक दिया गया है.

जून 2022 तिमाही के लिए, एचडीएफसी बैंक ने ₹1,310 करोड़ के उच्च खजाने वाले नुकसान की रिपोर्ट की. ये मुख्य रूप से बॉन्ड पोर्टफोलियो पर मार्क-टू-मार्केट (एमटीएम) के नुकसान की प्रकृति में थे. अन्य बैंकों ने बॉन्ड पोर्टफोलियो पर एक प्रमुख लेखन देखा था कोटक बैंक, जिसने अपनी ट्रेडिंग बुक पर मार्क टू मार्केट (MTM) के रूप में ₹857 करोड़ का हिट देखा. हालांकि, प्राइवेट बैंकों के लिए, अगर आप MTM नुकसान के प्रभाव को छोड़कर, ऑपरेटिंग प्रॉफिट देखते हैं, तो अधिकांश प्राइवेट सेक्टर बैंकों ने Q1FY23 में अधिक सीक्वेंशियल ऑपरेटिंग प्रॉफिट की रिपोर्ट की.

संक्षेप में, अगर आप ट्रेजरी MTM राइट-ऑफ के प्रभाव को बाहर रखते हैं, तो निजी बैंकों के समग्र लाभ और मार्जिन परफॉर्मेंस काफी प्रभावशाली रहा है. इसके अलावा, एसेट की क्वालिटी बेहतर हो रही है और मार्जिन अच्छी तरह से होल्ड कर रही है, लेकिन ट्रेजरी के नुकसान के लिए. ग्रोथ आउटलुक पर भी, प्राइवेट बैंकों के पास बहुत कुछ था. ग्रोथ आउटलुक स्वस्थ रहता है, लोन की उपज में सुधार हो रहा है, और पोर्टफोलियो री-प्राइसिंग इम्प्रूव्ड सेक्टर मार्जिन हैं. त्रैमासिक में एकमात्र चुनौती ही डिपॉजिट की वृद्धि रही है.

यह समाचार एसेट क्वालिटी फ्रंट पर काफी प्रोत्साहित कर रहा था. उदाहरण के लिए, प्राइवेट बैंकों ने एसेट क्वालिटी में सुधार देखा, जिसके परिणामस्वरूप कम प्रावधान हुए. इंडसइंड बैंक द्वारा प्रावधानों में सबसे बड़ी गिरावट की रिपोर्ट 30% yoy प्रावधानों में गिरने पर की गई थी. यहां तक कि इसके सकल एनपीए भी 2.88% से 2.35% तक गिर गए. बंधन बैंक सकल NPA स्तरों में स्पाइक देखने का एकमात्र बैंक था, जो 79 bps द्वारा अनुक्रमिक रूप से 7.25% तक बढ़ गया था. यह पूर्वी क्षेत्र में बैंक उधार पोर्टफोलियो की एकाग्रता के कारण अधिक है.

इस बार, लगभग एक चतुर्थांश स्लिपपेज रिटेल बुक से आए, इसलिए बैंक को अधिक चिंता नहीं होती क्योंकि थोक पुस्तक की तुलना में रिकवरी की संभावनाएं रिटेल बुक में बेहतर होती हैं. ICICI बैंक ने जून तिमाही में ₹5,825 करोड़ की नई स्लिप देखी, लेकिन रिटेल बुक से लगभग ₹5,037 करोड़ था. पिछले एक वर्ष में लाभ को बढ़ाने में मदद करने वाला अन्य प्रमुख कारक कम क्रेडिट लागत है. हालांकि, अगर उपज वर्तमान स्तरों से आगे बढ़ने के लिए था, तो अधिकांश बैंकों के लिए खजाना बढ़ सकता है.