स्टोक इन ऐक्शन - ओइल इन्डीया लिमिटेड

दिन की गतिविधि

विश्लेषण (एनालिसिस)   

1. स्टॉक अब तक शॉर्ट टर्म और मीडियम और लॉन्ग टर्म मूविंग एवरेज से आगे ट्रेडिंग कर रहा है.
2. काउंटर का 14-दिन का रिलेटिव स्ट्रेंथ इंडेक्स (RSI) 65.98 पर आया.
3. 30 से कम स्तर को अधिक बिक्री के रूप में परिभाषित किया जाता है जबकि 70 से अधिक की वैल्यू को अधिक खरीदा गया माना जाता है.

वृद्धि के पीछे संभावित तर्कसंगत    

1. $80 प्रति बैरल से कम तेल की कीमतें: तेल के चारों ओर होने वाली आशावाद कच्चे तेल की कीमतों में निरंतर गिरावट से जुड़ी हुई है, विशेष रूप से प्रति बैरल मार्क $80 से कम. कंपनी को इस स्थिति से लाभ होने की उम्मीद है, क्योंकि यह प्रति बैरल $75 की नेट क्रूड रियलाइज़ेशन के लिए दृश्यता में सुधार करती है. ऑयल के लिए प्रति बैरल $75-80 की ब्रेंट क्रूड प्राइस रेंज अनुकूल मानी जाती है.  

2. सरकारी सहायता और कर में बदलाव: विंडफॉल टैक्स पर सरकार का स्टैंस यह सुझाव देता है कि यह ONGC और ऑयल इंडिया के साथ आरामदायक है जिसमें प्रति बैरल $75 की निवल क्रूड कीमत का अहसास होता है. यह सहायता और नियामक वातावरण तेल की संभावनाओं के संबंध में सकारात्मक बाजार भावना में योगदान देता है.

3. कच्चे कीमतों के मुख्य लाभार्थी: जानकारी यह दर्शाती है कि ऑयल को एक प्रमुख लाभार्थी के रूप में माना जाता है जब कच्चे तेल की कीमतें $80 एक बैरल से कम रहती हैं. यह वर्तमान मार्केट की स्थितियों से सुसंगत है जहां ब्रेंट क्रूड फ्यूचर $80 से कम ट्रेडिंग कर रहे हैं, जिससे तेल के लिए अनुकूल वातावरण बन रहा है.  

4. मूल्यांकन और वसूली की अपेक्षाएं: FY24 में तेल के लिए मजबूत ऑयल सेल्स रियलाइज़ेशन की मोतीलाल ओसवाल की अपेक्षा, आकर्षक मूल्यांकन के साथ, इसके स्टॉक में वृद्धि को चलाने वाला एक महत्वपूर्ण कारक है. कंपनी को महत्वाकांक्षी पूंजीगत व्यय योजनाओं के बावजूद सकारात्मक मुक्त नकदी प्रवाह जनरेट करने की उम्मीद है, जिससे यह एक आकर्षक निवेश विकल्प बन जाता है.

5. अपस्ट्रीम सेक्टर में बहु-वर्षीय अपसाइकिल: विश्लेषक अंडरइन्वेस्टमेंट के आठ वर्षों के बाद अपस्ट्रीम सेक्टर के लिए बहु-वर्षीय अपसाइकिल की अनुमान लगाते हैं. तेल, अपस्ट्रीम सेक्टर का हिस्सा होने के कारण, इस ट्रेंड से लाभ उठाने के लिए स्थित है, जिससे इसे तेल और गैस उद्योग में निवेशकों के लिए एक पसंदीदा विकल्प बनाया जाता है.  

6. पॉजिटिव ऑपरेटिंग कैश फ्लो: तेल को बढ़ते तेल और गैस रियलाइज़ेशन के कारण FY24-25 में मजबूत ऑपरेटिंग कैश फ्लो का अनुभव होने की उम्मीद है. महत्वाकांक्षी पूंजीगत व्यय योजनाओं के बावजूद, कंपनी को सकारात्मक मुक्त नकदी प्रवाह जनरेट करने के लिए पूर्वानुमान किया जाता है, जिससे सकारात्मक दृष्टिकोण में वृद्धि होती है.

आकर्षक ऐतिहासिक मूल्यांकन: तेल, एशिया-प्रशांत विश्व के अन्य अपस्ट्रीम सहकर्मियों की तुलना में इसके आकर्षक मूल्यांकन के लिए उल्लेखनीय है. FY14-23 से इक्विटी (ROE) के बदले में काफी वृद्धि होने के बावजूद, तेल के मूल्यांकन ऐतिहासिक स्तर के पास या उससे कम रहते हैं, जिससे यह एक आकर्षक निवेश अवसर बन जाता है.

वित्तीय सारांश

विश्लेषण (एनालिसिस)

ऑयल इंडिया लिमिटेड ऑपरेटिंग प्रॉफिट मार्जिन 2021 में 32% से बढ़कर 2023 में 42% हो जाने के साथ ऑपरेशनल दक्षता में निरंतर सुधार दर्शाता है.
कंपनी के नेट प्रॉफिट, ऑयल इंडिया लिमिटेड ने लाभ में सकारात्मक ट्रेंड प्रदर्शित किया, जिसमें नेट प्रॉफिट मार्जिन 2021 में 23.5% से बढ़कर 2023 में 27.3% हो गया है, जो इस अवधि के दौरान राजस्व को निवल लाभ में बदलने में बेहतर दक्षता को दर्शाता है. यह सुझाव देता है कि बेहतर फाइनेंशियल परफॉर्मेंस और प्रभावी लागत प्रबंधन.

निष्कर्ष

सारांश में, तेल इंडिया लिमिटेड के स्टॉक में वृद्धि को अनुकूल कच्चे तेल की कीमतें, सरकारी सहायता, सकारात्मक बाजार भावना, मजबूत संचालन नकदी प्रवाह और अपस्ट्रीम सेक्टर में बहु-वर्षीय ऊपचक्र के संदर्भ में आकर्षक ऐतिहासिक मूल्यांकन सहित कारकों के संयोजन के लिए माना जा सकता है. ये कारक ऑयल इंडिया लिमिटेड में आशावाद और बढ़े हुए इन्वेस्टर हित में सामूहिक रूप से योगदान देते हैं.