अरविंद आणि कंपनी शिपिंग एजन्सी IPO विषयी तुम्हाला काय माहिती असणे आवश्यक आहे?

गुजरात राज्यातील जामनगर येथे अरविंद अँड कंपनी शिपिंग एजन्सीज लिमिटेड 1987 मध्ये स्थापन केले गेले. ते कॅरीइंग आणि फॉरवर्डिंग एजंटच्या व्यवसायात गुंतलेले आहे. कंपनी कार्गो बार्गेस, फ्लॅट टॉप बार्जेस, क्रेन माउंटेड बार्जेस, हॉपर बार्जेस आणि कार्गोसाठी टग्ज यासारखे वाहने चालवते. कंपनी समुद्री वाहतूक आणि सहाय्यक उपकरणांशी संबंधित सेवा प्रदान करते आणि बहुराष्ट्रीय कंपन्यांना अशा उपकरणांची पुरवठा करते. अलीकडेच याने हॉस्पिटॅलिटी बिझनेसमध्ये दाखल केले आहे. आजपर्यंत, कंपनीने त्यांच्या क्लायंटसाठी अशा 850 पेक्षा जास्त महत्त्वाच्या प्रकल्पांची अंमलबजावणी केली आहे. 36 वर्षांपेक्षा जास्त काळापासून व्यवसायात असल्याने, कंपनी अनुभवी प्रमोटर्स तसेच अनुभवी कर्मचाऱ्यांसह व्यवसायासाठी पदवी आणि विश्वसनीयता आणते. खर्चाची रचना देखील खूपच कमी आहे, तर त्याचे एकाधिक ठिकाणे शेवटच्या टप्प्यातील ग्राहकांच्या जवळ पोहोचण्याचा मोठा फायदा आहेत.

अरविंद अँड कंपनी शिपिंग एजन्सी लि. च्या एसएमई आयपीओच्या प्रमुख अटी

नॅशनल स्टॉक एक्सचेंज (NSE) च्या SME सेगमेंटवरील अरविंद आणि कंपनी शिपिंग एजन्सी IPO चे काही हायलाईट्स येथे दिले आहेत.

• ही समस्या 12 ऑक्टोबर 2023 रोजी सबस्क्रिप्शनसाठी उघडते आणि 16 ऑक्टोबर 2023 रोजी सबस्क्रिप्शन बंद होते; दोन्ही दिवसांमध्ये समाविष्ट.
   
• कंपनीकडे प्रति शेअर ₹10 चे फेस वॅल्यू आहे आणि ही निश्चित किंमत समस्या आहे. नवीन इश्यू IPO साठी इश्यूची किंमत प्रति शेअर ₹45 मध्ये निश्चित करण्यात आली आहे. निश्चित किंमत समस्या असल्याने, या IPO मध्ये किंमत शोधण्याचा कोणताही प्रश्न नाही.
   
• अरविंद आणि कंपनी शिपिंग एजन्सी लिमिटेडच्या IPO मध्ये कोणत्याही बुक बिल्ट भागाशिवाय केवळ नवीन इश्यू घटक आहे. हे लक्षात ठेवणे आवश्यक आहे की नवीन जारी करण्याचा भाग ईपीएस डायल्युटिव्ह आणि इक्विटी डायल्युटिव्ह आहे, परंतु ओएफएस हा केवळ मालकीचा हस्तांतरण आहे आणि त्यामुळे ते ईपीएस किंवा इक्विटी डायल्युटिव्ह नाही.
   
• IPO च्या नवीन भागाचा भाग म्हणून, अरविंद आणि कंपनी शिपिंग एजन्सी लिमिटेड एकूण 32,76,000 शेअर्स (32.76 लाख) जारी करेल, जे प्रति शेअर ₹45 च्या निश्चित IPO किंमतीत एकूण ₹14.74 कोटी निधी उभारण्याशी संबंधित आहे.
   
• विक्री भागासाठी कोणतीही ऑफर नसल्याने, नवीन समस्येचा एकूण आकारही IPO चा एकूण आकार असेल. म्हणूनच एकूण IPO साईझमध्ये 32.76 लाख शेअर्सचा समावेश असेल, जे प्रति शेअर ₹45 च्या निश्चित IPO किंमतीत ₹14.74 कोटी एकत्रित केले जाईल.
   
• प्रत्येक SME IPO प्रमाणे, या समस्येमध्ये 1,68,000 शेअर्सच्या मार्केट मेकर पोर्शन वाटपासह मार्केट मेकिंग भाग देखील आहे. इश्यूसाठी मार्केट मेकर X सिक्युरिटीज लिमिटेड विभागला आहे आणि लिस्टिंग नंतर काउंटरवर लिक्विडिटी आणि कमी आधारावर खर्च सुनिश्चित करण्यासाठी ते दोन प्रकारे कोट्स प्रदान करतील.
   
• कंपनीला अरविंद शाह, विनीत शाह, पारुल शाह आणि चिंतन शाह यांनी प्रोत्साहन दिले आहे. कंपनीमधील प्रमोटरचे होल्डिंग सध्या 100.00% आहे. तथापि, शेअर्सच्या नवीन इश्यूनंतर, प्रमोटर इक्विटी होल्डिंग शेअर 73.01% पर्यंत कमी होईल.
   
• कंपनीद्वारे आगामी कॅपेक्स खर्च पूर्ण करण्यासाठी तसेच उभारलेल्या पैशांचा सामान्य कॉर्पोरेट हेतू भाग या इश्यूच्या खर्चाची पूर्तता करण्यासाठी नवीन इश्यू फंड वापरला जाईल.
   
• बीलाईन कॅपिटल ॲडव्हायजर्स प्रायव्हेट लिमिटेड हे इश्यूचे लीड मॅनेजर असेल आणि स्कायलाईन फायनान्शियल सर्व्हिसेस प्रायव्हेट लिमिटेड हे इश्यूचे रजिस्ट्रार असेल. इश्यूसाठी मार्केट मेकर X सिक्युरिटीज लिमिटेड स्प्रेड आहे.

गुंतवणूकीसाठी IPO वाटप आणि किमान लॉट साईझ

कंपनीने मार्केट मेकर्ससाठी इश्यू साईझच्या 5.13% वाटप केली आहे, स्प्रेड X सिक्युरिटीज लिमिटेड. एचएनआय / एनआयआय गुंतवणूकदारांचा मुख्यत्वे समावेश असलेल्या रिटेल गुंतवणूकदार आणि नॉन-रिटेल गुंतवणूकदारांदरम्यान नेट ऑफर (नेट ऑफ मार्केट मेकर वाटप) समानपणे विभाजित केली जाईल. विविध श्रेणींमध्ये वाटपाच्या संदर्भात अरविंद आणि कंपनी शिपिंग एजन्सी लिमिटेडच्या एकूण IPO चे ब्रेकडाउन खालील टेबलमध्ये कॅप्चर केले जाते.

IPO इन्व्हेस्टमेंटसाठी किमान लॉट साईझ 3,000 शेअर्स असेल. अशा प्रकारे, रिटेल इन्व्हेस्टर IPO मध्ये किमान ₹135,000 (3,000 x ₹45 प्रति शेअर) इन्व्हेस्ट करू शकतात. तसेच रिटेल इन्व्हेस्टर IPO मध्ये इन्व्हेस्ट करू शकतात. एचएनआय / एनआयआय गुंतवणूकदार किमान 2 लॉट्सची गुंतवणूक करू शकतात, ज्यात 6,000 शेअर्सचा समावेश असेल आणि किमान ₹270,000 चे लॉट मूल्य असेल. क्यूआयबी आणि एचएनआय / एनआयआय गुंतवणूकदार कोणत्या गोष्टींसाठी अर्ज करू शकतात यावर कोणतीही वरची मर्यादा नाही. खालील टेबल वेगवेगळ्या कॅटेगरीसाठी लॉट साईझचे ब्रेक-अप कॅप्चर करते.

अरविंद अँड कंपनी शिपिंग एजन्सीज लिमिटेड IPO (SME) मध्ये जागरूक असण्याची प्रमुख तारीख

अरविंद आणि कंपनी शिपिंग एजन्सीचे एसएमई आयपीओ गुरुवार, ऑक्टोबर 12, 2023 रोजी उघडते आणि सोमवार, ऑक्टोबर 16, 2023 बंद होते. अरविंद आणि कंपनी शिपिंग एजन्सी लिमिटेड IPO बिड ऑक्टोबर 12, 2023 10.00 AM ते ऑक्टोबर 16, 2023 5.00 PM पर्यंत आहे. UPI मँडेट कन्फर्मेशनसाठी कट-ऑफ वेळ इश्यू बंद होण्याच्या दिवशी 5 PM आहे; जे ऑक्टोबर 16, 2023 आहे.

हे लक्षात घेणे आवश्यक आहे की ASBA ॲप्लिकेशन्समध्ये, कोणतीही रिफंड संकल्पना नाही. एकूण ॲप्लिकेशन रक्कम ASBA (ब्लॉक केलेल्या रकमेद्वारे समर्थित ॲप्लिकेशन्स) सिस्टीम अंतर्गत ब्लॉक केली जाते. एकदा वाटप अंतिम झाल्यानंतर, केवळ दिलेल्या वाटपाच्या मर्यादेपर्यंतच रक्कम डेबिट केली जाते आणि बॅलन्स रकमेवरील धारणा स्वयंचलितपणे बँक अकाउंटमध्ये रिलीज केली जाते.

अरविंद अँड कंपनी शिपिंग एजन्सीज लिमिटेडचे फायनान्शियल हायलाईट्स

खालील कोष्टक मागील 3 पूर्ण झालेल्या आर्थिक वर्षांसाठी अरविंद आणि कंपनी शिपिंग एजन्सी लिमिटेडचे प्रमुख फायनान्शियल कॅप्चर करते.

डाटा स्त्रोत: SEBI सह दाखल केलेली कंपनी DRHP

मागील 3 वर्षांपासून कंपनीच्या फायनान्शियलकडून काही प्रमुख टेकअवे येथे दिले आहेत.

• मागील 2 वर्षांमध्ये महसूल वाढ खूपच जलद झाली आहे, परंतु आर्थिक वर्ष 21 पर्यंत, कंपनीची एकूण महसूल केवळ ₹53 लाखांपर्यंत होती. जे 34 वर्षांच्या अस्तित्वानंतर अतिशय कमी वाढीचा प्रश्न उभारते.
   
• निव्वळ मार्जिन सरासरी 33% ते 35% श्रेणीत आहेत, जे या उद्योगात कंपनीसाठी खूपच चांगले मानले जाते, जेथे ऑपरेटिंग खर्च खूप जास्त असतो. 30% पेक्षा जास्त रो रेशिओ देखील खूपच आकर्षक आहे. तथापि, मागील 2 वर्षांमध्ये कर्जाची वाढ खूपच तीक्ष्ण झाली आहे आणि कर्जाचा खर्च कंपनीच्या नफ्यावर कसा परिणाम करतो हे पाहणे उर्वरित आहे.
   
• कॅपिटल हेवी बिझनेस असल्याने, ॲसेट टर्नओव्हर रेशिओ किंवा ॲसेट स्वेटिंग रेशिओ कमी असते. तथापि, या कंपनीच्या बाबतीत, मालमत्ता उलाढाल गुणोत्तर सातत्याने 0.25 चिन्हांपेक्षा कमी आहे जे कोणत्याही मानकांनी खूपच कमी आहे. यामुळे आगामी वर्षांमध्ये कर्जाची सेवा कशी केली जाईल आणि ROE कशी विस्तारीत होऊ शकते याविषयी प्रश्न उभारले जातात?

कंपनीकडे नवीनतम वर्षाचे EPS ₹4.62 आहे, त्यामुळे मागील कमाईवर आधारित स्टॉक 10 पेक्षा कमी वेळा मूल्यांकनावर उपलब्ध आहे. हे संख्यात्मकरित्या ठीक असू शकते, परंतु ते दोन प्रश्नांची उत्तरे देत नाहीत. सर्वप्रथम, कंपनीची विक्री सुरुवातीपासून अनेक वर्षांसाठी अशा धीमी गतीने का वाढली. दुसरे, कमी मालमत्ता उलाढाल आणि उच्च कर्ज हे कंपनीला असुरक्षित परिस्थितीत स्थान देते. इन्व्हेस्टरनी इश्यूच्या रिस्कबद्दल सावध असणे आणि त्यानुसार कॉल करणे आवश्यक आहे. या वेळी अनेक लाल ध्वज आहेत.