संरक्षण गुंतवणूकदारांसाठी सर्वोत्तम गुंतवणूक पर्याय काय आहे?

संरक्षक गुंतवणूकदार कर्ज म्युच्युअल फंडमध्ये गुंतवणूक करू शकतात कारण ते स्थिर रिटर्न तसेच विविधता प्रदान करतात.

भारतात, विविध गुंतवणूक पर्याय उपलब्ध आहेत जेथे गुंतवणूकदार त्याचे पैसे ठेवू शकतात आणि त्याचे आर्थिक ध्येय आणि वचनबद्धता पूर्ण करू शकतात.

प्रत्येक व्यक्तीकडे वेगवेगळ्या जोखीम क्षमता आणि वेगवेगळ्या गुंतवणूकीचे क्षितिज आहेत. उच्च जोखीम क्षमता असलेल्या व्यक्ती थेट किंवा इक्विटी-ओरिएंटेड फंडमध्ये गुंतवणूक करू शकतात, मध्यम जोखीम क्षमता असलेल्या व्यक्ती हायब्रिड फंडमध्ये गुंतवणूक करू शकतात किंवा थेट इक्विटी किंवा कर्ज साधनांमध्ये गुंतवणूक करू शकतात ज्यांच्याकडे कमी जोखीम असणारी क्षमता असणारे संरक्षक गुंतवणूकदार कर्ज निधीमध्ये गुंतवणूक करू शकतात किंवा थेट कर्ज साधनांमध्ये गुंतवणूक करू शकतात.

या आवश्यकतेनुसार म्युच्युअल फंड इक्विटी फंड, डेब्ट फंड आणि हायब्रिड फंडसारख्या श्रेणीअंतर्गत गुंतवणूकदारांना विविध प्रकारच्या योजना प्रदान करतात.

या लेखमध्ये, आम्ही कर्ज निधी योजनांवर लक्ष केंद्रित करू.

कर्ज निधी हे निश्चित-उत्पन्न निधी आहेत जे इक्विटी फंडपेक्षा कमी अस्थिर असतात. हे फंड कमर्शियल पेपर्स, सरकारी सिक्युरिटीज, ट्रेजरी बिल, कॉर्पोरेट बॉन्ड्स आणि इतर मनी मार्केट इन्स्ट्रुमेंट्स सारख्या कर्जाच्या साधनांमध्ये गुंतवणूक करतात. कर्ज जारीकर्ता व्याज तसेच मॅच्युरिटी कालावधी यापूर्वी ठरवतो. कमी जोखीम क्षमतेसह गुंतवणूकदार या प्रकारच्या निधीमध्ये गुंतवणूक करण्याची निवड करतात. आदर्शपणे, प्रत्येक गुंतवणूकदाराचा पोर्टफोलिओमध्ये पोर्टफोलिओच्या स्थिरतेसाठी कर्जाचा काही प्रमाण असावा. संरक्षक गुंतवणूकदारांसाठी उपलब्ध असलेल्या सर्व गुंतवणूकीच्या पर्यायांपैकी कर्ज निधी विविधता प्रदान करतात.

या फंडमध्ये गुंतवणूक करण्यापूर्वी गुंतवणूकदारांना काय माहिती असावी?

जोखीम: कर्ज निधी इतर कोणत्याही मुदत ठेवीपेक्षा जोखीम असतात कारण या निधीमध्ये व्याजदर जोखीम तसेच क्रेडिट जोखीम यांचा समावेश होतो. इंटरेस्ट रेट्सच्या फ्लक्च्युएशन्समुळे फंडच्या मूल्यात बदल होतात. व्याजदर आणि कर्ज निधीचे मूल्य (एनएव्ही) मध्ये इन्व्हर्स रिलेशनशिप आहे. त्याचप्रमाणे, क्रेडिट जोखीम म्हणजे डिफॉल्टचा धोका.

परतावा: कर्ज निधी मुदत ठेवीपेक्षा जास्त रिटर्न देतात परंतु इक्विटीपेक्षा कमी रिटर्न देतात. फंडचे निव्वळ मालमत्ता मूल्य (एनएव्ही) व्याज दरांमधील बदलासह चढउतार होते. जेव्हा इंटरेस्ट रेट वाढते, तेव्हा फंडचा एनएव्ही पडतो, जेव्हा इंटरेस्ट रेट पडतो, तेव्हा फंडचा एनएव्ही वाढतो. त्यामुळे, ते कमी इंटरेस्ट रेट फेजमध्ये योग्य आहेत.

खर्चाचे गुणोत्तर: फंड व्यवस्थापित करण्यासाठी मालमत्ता व्यवस्थापन कंपन्या शुल्क आकारते आणि ही शुल्क खर्चाचा गुणोत्तर म्हणून ओळखली जाते. खर्चाचे गुणोत्तर हा निधीच्या एकूण मालमत्तांचा टक्केवारी आहे. हे फंडच्या रिटर्नवर परिणाम करते.

गुंतवणूक क्षितिज: कर्ज निधी ऑफर अटी जसे -

शॉर्ट-टर्म इन्व्हेस्टमेंट हॉरिझन: 3-महिना ते 12-महिना कमी कालावधीसाठी इन्व्हेस्ट करायचे असलेल्या गुंतवणूकदारांना अल्प कालावधीसाठी गुंतवणूक करण्याची परवानगी असलेल्या लिक्विड फंडची निवड करावी. अल्प कालावधीसाठी सामान्य कालावधी 2-3 वर्षे आहे.

मध्यम-मुदत गुंतवणूक क्षितिज: ज्या गुंतवणूकदार 3-5 वर्षांसाठी त्यांचे पैसे गुंतवणूक करण्यास तयार आहेत, ते डायनामिक बॉन्ड फंडमध्ये गुंतवणूक करू शकतात, जे सारख्याच लॉक-इन कालावधीसह फिक्स्ड डिपॉझिटपेक्षा मोठ्या प्रमाणात रिटर्न देऊ करतात.

त्यामुळे, इन्व्हेस्टमेंट क्षितिज मोठ्या प्रमाणात, रिटर्न अधिक आहे. 

कर: गुंतवणूकीच्या होल्डिंग कालावधीनुसार या फंडवर उद्भवणारे कोणतेही भांडवली लाभ बदलू शकतात. जर उद्भवणारे कोणतेही भांडवली लाभ तीन वर्षांपेक्षा कमी असेल तर ती अल्पकालीन भांडवली लाभ असेल, ज्यावर प्राप्तिकर स्लॅबनुसार कर आकारला जाईल. जर उद्भवणारे भांडवली लाभ तीन वर्षांपेक्षा जास्त असेल तर ते दीर्घकालीन भांडवली लाभ असेल, ज्यावर 20% दराने कर आकारला जाईल.