SBFC फायनान्स IPO जवळपास 70.16 वेळा सबस्क्राईब केला

SBFC फायनान्स लिमिटेडच्या ₹1,025 कोटी IPO मध्ये नवीन समस्येचे कॉम्बिनेशन आणि विक्रीसाठी ऑफर यांचा समावेश आहे. नवीन समस्या ₹600 कोटी पर्यंत होती आणि ऑफर फॉर सेल (OFS) ₹425 कोटी किंमतीची होती. बुक बिल्डिंगच्या प्रक्रियेद्वारे अंतिम किंमती शोधण्यासाठी ₹54 ते ₹57 च्या बँडमध्ये IPO किंमत केली गेली. QIB भाग केवळ शेवटच्या दिवशीच ट्रॅक्शन घेतला असताना, रिटेल भाग आणि HNI / NII भाग यांनी IPO च्या पहिल्या दिवशीच पूर्णपणे सबस्क्राईब केले आहे. खरं तर, एकूण IPO ही IPO च्या पहिल्या दिवशीही पूर्णपणे सबस्क्राईब केली गेली आहे.

एकूण IPO प्रतिसादावर त्वरित अपडेट

IPO ने IPO च्या दिवस-1 आणि दिवस-2 रोजी योग्यरित्या प्रतिसाद पाहिला आणि दिवस-3 च्या शेवटी निरोगी सबस्क्रिप्शन नंबरसह बंद केला. खरं तर, कंपनीला IPO च्या पहिल्या दिवशीच पूर्णपणे सबस्क्राईब केले गेले. BSE द्वारे दिवस-3 च्या जवळच्या काळात ठेवलेल्या एकत्रित बिड तपशिलानुसार, SBFC फायनान्स लिमिटेड IPO ला 70.16X सबस्क्राईब करण्यात आले होते, QIB सेगमेंटमधून येणाऱ्या सर्वोत्तम मागणीसह, त्यानंतर HNI / NII सेगमेंट आणि त्या ऑर्डरमधील रिटेल सेगमेंट. खरं तर, संस्थात्मक विभागाने शेवटच्या दिवशी काही चांगले ट्रॅक्शन पाहिले होते. एचएनआय भाग चांगला आहे आणि निधीपुरवठा अर्ज आणि कॉर्पोरेट अर्ज आयपीओच्या शेवटच्या दिवशी येतात. रिटेल भाग डे-1 वर पूर्णपणे सबस्क्राईब झाला आणि हळूहळू बिल्ट-अप हेफ्ट तयार केले. सर्वप्रथम, चला एकूण वाटपाचा तपशील पुन्हा पाहूया.

07 ऑगस्ट 2023 च्या जवळपास, IPO मधील ऑफरवरील 1,335.13 लाखांच्या शेअर्सपैकी एसबीएफसी फायनान्स लिमिटेडने 93,676.17 लाख शेअर्ससाठी बिड्स पाहिल्या. याचा अर्थ एकूणच 70.16X चे सबस्क्रिप्शन आहे. सबस्क्रिप्शनचे ग्रॅन्युलर ब्रेक-अप क्यूआयबी गुंतवणूकदारांच्या बाजूने होते आणि त्यानंतर एचएनआय / एनआयआय गुंतवणूकदारांनी केले होते तर रिटेल भागाला विविध श्रेणींमध्ये सर्वात कमी सबस्क्रिप्शन मिळाले. क्यूआयबी बिड्स आणि एनआयआय बिड्स सामान्यपणे मागील दिवशी बहुतांश गती एकत्रित करतात आणि क्यूआयबी बिड्सच्या बाबतीतही या समस्येतील प्रकरण होते. क्यूआयबी आणि एनआयआय दोन्हीने मागील दिवशी गती निवडली आणि मागील दिवसांच्या चोरीला जोडली. श्रेणीनुसार सबस्क्रिप्शनचा तपशील येथे दिला आहे.

QIB भागाची सबस्क्रिप्शन स्थिती

चला प्री-IPO अँकर प्लेसमेंटविषयी पहिल्यांदा बोलूया. 02 ऑगस्ट 2023 रोजी, एसबीएफसी फायनान्स लिमिटेडने अँकर्सने आयपीओ साईझच्या 29.7% सह अँकर प्लेसमेंट केली. ऑफरवरील 17,98,24,561 शेअर्सपैकी अँकर्सने एकूण IPO साईझच्या 29.7% साठी 5,34,07,893 शेअर्स पिक-अप केले. अँकर प्लेसमेंट रिपोर्टिंग 02 ऑगस्ट 2023 रोजी BSE ला उशीरा करण्यात आला. SBFC फायनान्स लिमिटेडच्या IPO ने ₹54 ते ₹57 च्या प्राईस बँडमध्ये 03 ऑगस्ट 2023 रोजी उघडले आणि 07 ऑगस्ट 2023 रोजी सबस्क्रिप्शनसाठी बंद केले (दोन्ही दिवसांसह). संपूर्ण अँकर वाटप ₹57 च्या अप्पर प्राईस बँडवर केले गेले. सर्वोच्च वाटप असलेल्यांसाठी प्रिन्सिपल सबस्क्रायबरच्या नावे आणि संख्येसह अँकर वाटपाचा तपशील येथे दिला आहे. हे केवळ एक क्रॉस सेक्शन आहे.

डाटा स्त्रोत: बीएसई फायलिंग्स

QIB भाग (वर नमूद केल्याप्रमाणे अँकर वाटपाचा निव्वळ) मध्ये 375.83 लाख शेअर्सचा कोटा होता ज्यापैकी त्याला दिवस-3 च्या जवळ 72,496.36 लाख शेअर्सची बिड मिळाली आहे, याचा अर्थ असा की दिवस-3 च्या जवळच्या QIB साठी 192.90X चा सबस्क्रिप्शन रेशिओ. QIB बिड्स सामान्यपणे मागील दिवशी बंच होतात आणि अँकर प्लेसमेंटची भारी मागणी SBFC फायनान्स लिमिटेड IPO सबस्क्रिप्शनसाठी संस्थात्मक क्षमतेचे सूचना देत असताना, वास्तविक मागणी IPO साठी खूपच मजबूत असते.

एचएनआय / एनआयआय भागाची सदस्यता स्थिती

एचएनआय भागाला 49.09X सबस्क्राईब केले आहे (281.88 लाख शेअर्सच्या कोटासाठी 13,837.55 लाख शेअर्ससाठी अर्ज मिळवणे). मागील दिवस-3 च्या जवळचा हा अतिशय मजबूत प्रतिसाद आहे कारण या विभागात सामान्यपणे मागील दिवशी बंच केलेला कमाल प्रतिसाद दिसतो. फंडेड ॲप्लिकेशन्स आणि कॉर्पोरेट ॲप्लिकेशन्समधील मोठ्या प्रमाणात, IPO च्या शेवटच्या दिवशी येतात आणि एकूण HNI / NII भाग IPO च्या शेवटच्या दिवशी त्याच्या पार्श्वभूमीमध्ये समाविष्ट केल्याप्रमाणे दिसत होते. क्यूआयबी भाग व्यतिरिक्त, एचएनआय ने मागील दिवशी चांगले ट्रॅक्शन पाहिले होते.

आता एनआयआय/एचएनआय भाग दोन भागांमध्ये अहवाल दिला आहे जसे की. ₹10 लाख (एस-एचएनआय) पेक्षा कमी बिड्स आणि ₹10 लाखांपेक्षा अधिकच्या बिड्स (बी-एचएनआय). ₹10 लाख कॅटेगरी (B-HNIs) पेक्षा अधिक बोली सामान्यपणे बहुतांश प्रमुख निधीपुरवठा ग्राहकांचे प्रतिनिधित्व करतात. जर तुम्ही एचएनआय भाग तोडला तर वरील ₹10 लाख बिड कॅटेगरी 53.71X सबस्क्राईब केली आणि खालील ₹10 लाख बिड कॅटेगरी (एस-एचएनआय) सबस्क्राईब केली आहे 39.86X. हे फक्त माहितीसाठी आहे आणि मागील पॅरामध्ये स्पष्ट केलेल्या एकूण HNI बिड्सचा यापूर्वीच भाग आहे.

रिटेल व्यक्तींची सदस्यता स्थिती

रिटेल भाग केवळ 10.99X सबस्क्राईब करण्यात आला होता, दिवस-3 च्या जवळ, ज्यात स्थिर रिटेल क्षमता असल्याचे दर्शविते. या IPO मध्ये रिटेल वाटप 35% आहे हे लक्षात घेणे आवश्यक आहे. रिटेल गुंतवणूकदारांसाठी; ऑफरवरील 657.71 लाख शेअर्सपैकी 7,226.53 लाख शेअर्ससाठी वैध बोली प्राप्त झाली, ज्यामध्ये कट-ऑफ किंमतीमध्ये 6,209.34 लाख शेअर्सची बोली समाविष्ट केली. IPO ची किंमत (₹54 ते ₹57) बँडमध्ये आहे आणि 07 ऑगस्ट 2023 च्या सोमवार बंद असल्याप्रमाणे सबस्क्रिप्शनसाठी बंद केली आहे.

एसबीएफसी फायनान्स लिमिटेडच्या बिझनेस मॉडेलवर संक्षिप्त

एसबीएफसी फायनान्स लिमिटेडला एनबीएफसी (नॉन-बँकिंग फायनान्स कंपनी) घेणारे प्रणालीगत महत्त्वाचे नॉन-डिपॉझिट म्हणून वर्गीकृत केले जाते. एसबीएफसी फायनान्स लिमिटेडची स्थापना 2008 मध्ये करण्यात आली, ज्यामध्ये लहान व्यवसाय मालक, उद्योजक, स्वयं-रोजगारित तसेच वेतनधारी व्यक्तींवर प्राथमिक लक्ष केंद्रित केले गेले, ज्यामध्ये फायनान्सच्या औपचारिक स्त्रोतांचा मर्यादित ॲक्सेस आहे. त्याचे प्रमुख लेंडिंग प्रॉडक्ट्स हे सुरक्षित MSME लोन्स आणि गोल्ड लोन्स आहेत. आज, अनेक उद्योजक आणि लघु व्यवसाय मालक आहेत ज्यांना बँकेच्या वित्तपुरवठ्याच्या पारंपारिक स्त्रोतांचा ॲक्सेस नाही. बहुतांश बँक लोनसाठी रोजगाराच्या औपचारिक रेषा वर आग्रह ठेवतात, जेथे एसबीएफसी फायनान्स अंतर भरते. हा अंतर आहे की एसबीएफसी फायनान्स भरण्याचा हेतू आहे.

पारंपारिक मूल्यांकन मेट्रिक्स स्वयं-रोजगारित व्यावसायिकांना लागू नसल्याचा विचार करून, एसबीएफसी कर्ज देण्यापूर्वी या विभागाचे मूल्यांकन करण्यासाठी निकषांचा एक अद्वितीय संच वित्तपुरवठा करते. एसबीएफसी फायनान्सचे नेटवर्क 16 राज्यांमध्ये स्थित 105 शहरे आणि महानगरांमध्ये पसरले आहे आणि हे 137 शाखांच्या नेटवर्कद्वारे दिले जातात. लोन बुकमध्ये पुढील वाढ सक्षम करण्यासाठी एनबीएफसी त्याच्या भांडवली पर्याप्तता बफरला चालना देण्यासाठी नवीन जारी करण्याच्या भागातून मिळणाऱ्या रकमेचा वापर करेल. सर्वात अलीकडील फायनान्शियल वर्ष 23 ला समाप्त झाले होते. निव्वळ व्याज उत्पन्न (NII) 49% ते ₹379 कोटीपर्यंत वाढत होते. निव्वळ इंटरेस्ट मार्जिन किंवा एनआयएम 9.32% मध्ये अत्यंत आरोग्यदायी आहेत.

ही समस्या आयसीआयसीआय सिक्युरिटीज, ॲक्सिस कॅपिटल आणि कोटक महिंद्रा कॅपिटलद्वारे संयुक्तपणे व्यवस्थापित केली जाते. KFIN Technologies Ltd हे इश्यूचे रजिस्ट्रार असतील. कंपनी त्यांचा कॅपिटल बेस वाढविण्यासाठी नवीन फंडचा वापर करेल, जो त्यांच्या ॲसेट बुकचा विस्तार करण्यासाठी आवश्यक आहे.