म्युच्युअल फंड वर्सिज ईटीएफएस दरम्यान निर्णय घेत आहे का? पहिल्यांदा फरक समजून घ्या
वेस्टेड टीम
अंतिम अपडेट: 27 ऑगस्ट 2020 - 03:30 am
ॲक्टिव्ह वर्सिज पॅसिव्ह फंड
मागील दशकात, सक्रियपणे व्यवस्थापित म्युच्युअल फंड (एमएफएस) पेक्षा निष्क्रिय गुंतवणूक (सामान्यपणे ईटीएफ वापरणे) हा यूएसमधील अधिकांश गुंतवणूकदारांसाठी डिफॉल्ट आहे. आता, सक्रिय ते निष्क्रिय इन्व्हेस्टिंगमध्ये चालू शिफ्ट एक नवीन माईलस्टोनपर्यंत पोहोचला आहे. ब्लूमबर्ग रिपोर्टद्वारे अलीकडील अभ्यास जे आता यूएसमधील सक्रिय निधीपेक्षा अधिक पैसे नियोजित केले जातात.
हे कारण दीर्घकालीन ॲक्टिव्ह फंड निष्क्रिय बेंचमार्क (शुल्कानंतर) मारण्यात अयशस्वी झाले आहे. परिणामस्वरूप, सक्रियपणे व्यवस्थापित निधी ते दीर्घकाळ जीवित राहत नाहीत. सांख्यिकी (सुरुवातीपासून) स्टॅगरिंग आहे: 15 वर्षांपूर्वी मोठ्या मिश्र निधीमध्ये सक्रिय निधीपैकी 60% पेक्षा जास्त अस्तित्वात नाही आणि केवळ 12% त्यांचे सरासरी निष्क्रिय व्यवस्थापित करणारे सहकारी (अंक 2) दोन्ही व्यवस्थापित केले आहेत.
म्युच्युअल फंड (एमएफएस) वर्सिज ईटीएफएस दरम्यानचे वाद हे सक्रिय वर्सिज पॅसिव्ह दरम्यानच्या चर्चासह अर्थहीन आहे. तथापि, वास्तविकता म्हणजे निधीनुसार एमएफएस आणि ईटीएफ दोन्ही सक्रियपणे किंवा निष्क्रियपणे व्यवस्थापित केले जाऊ शकतात. दोघांमधील फरक हा व्यवस्थापन शैलीच्या पलीकडे जाते.
गुंतवणूकदार म्हणून, योग्य गुंतवणूक उत्पादनाची निवड करण्यासाठी ईटीएफएस वर्सिज एमएफएस दरम्यानच्या प्रमुख फरकांची समज आवश्यक आहे.
एक्सचेंज ट्रेडेड फंड (ETFs) आणि म्युच्युअल फंड (MFs) दरम्यान काय फरक आहे?
एमएफएस आणि ईटीएफ हे 100 – 1000 वैयक्तिक सिक्युरिटीज दरम्यान कुठेही असलेले गुंतवणूक वाहने आहेत. दोन्हीमध्ये स्टॉक / कमोडिटी / बॉन्ड्सची सारख्याच रचना असू शकते. उदाहरणार्थ, चला व्हॅन्गार्डच्या हेल्थकेअर ईटीएफ आणि व्हॅन्गार्ड हेल्थ केअर फंडच्या संरचनेची तुलना करूयात. खालील टेबलमध्ये, ब्लू कलर हे दोन फंड अंतर्गत असलेल्या कंपन्यांना हायलाईट करते. सारख्याच क्षेत्रातील रचना आणि शीर्ष कंपनीच्या होल्डिंग्स असल्याशिवाय, ETF मध्ये निधीमध्ये खूप जास्त स्टॉक (389 कंपन्या वर्सिज MF 93) आहेत. याचा अर्थ असा की ईटीएफ अधिक वैविध्यपूर्ण आहेत.
|
| व्हॅन्गार्ड हेल्थकेअर ETF | व्हॅन्गार्ड हेल्थ केअर फंड |
| टॉप 10 होल्डिंग्स (सारख्याच स्टॉक हायलाईट केलेले) | जॉन्सन & जॉन्सनमर्क & कं. इन्क. युनायटेडहेल्थ ग्रुप इन्क. एब्बॉट लॅबोरेटरीज मेडट्रॉनिक पीएलसी एएमजेन इन्क्. थर्मो फिशर वैज्ञानिक इंक. एली लिली & को.ॲब्व्ही इन्क्. | ॲस्ट्राझेनेका पीएलसीब्रिस्टल-मायर्स स्क्विब कं.युनायटेडहेल्थ ग्रुप इन्क्.पीफायझर आयएनसी.नोव्हार्टिस अगेली लिली & को.अबोट लॅबोरेटरीजबोस्टन वैज्ञानिक कॉर्प.मेडट्रॉनिक प्लकॅन्थेम इन्क. |
| पोर्टफोलिओ रचना (टॉप 5 %) | फार्मास्युटिकल्स – 28.10%Health केअर उपकरण – 24.40%Biotechnology – 18.70%Managed आरोग्य सेवा – 9.40%Life विज्ञान साधने आणि सेवा – 7.40% | फार्मास्युटिकल्स – 44.90%Health केअर उपकरण – 15.50%Biotechnology – 15.00%Managed हेल्थ केअर – 10.30%Health केअर – 3.80% |
| स्टॉकची संख्या | 389 | 93 |
एमएफएस आणि ईटीएफ दरम्यान प्राथमिक फरक त्यांचा व्यापार कसा केला जातो हे आहे. ईटीएफएस वास्तविक वेळेच्या किंमतीसह एक्स्चेंजवर स्टॉकप्रमाणेच व्यापार करते. म्हणूनच, मार्केट उघडताना कधीही ईटीएफ व्यापार केले जाऊ शकते. तुम्ही केवळ उघडण्याच्या किंवा बंद स्थितीपासून एकच व्यापार दूर आहात. दुसऱ्या बाजूला, एमएफएस केवळ ट्रेडिंग दिवसाच्या शेवटी व्यापार करतात, कोणत्याही खर्चाची गणना शेअर्सच्या संख्येद्वारे निधीच्या एकूण मालमत्तेचे विभाजन करून केलेल्या किंमतीत.
त्यांचा व्यापार कसा केला जातो, ईटीएफ आणि एमएफ कर कार्यक्षमता, खर्च आणि किमान गुंतवणूकीमध्ये वेगवेगळ्या वैशिष्ट्ये असल्यामुळे:
|
| ETFs | म्युच्युअल फंड (एमएफएस) |
| कर कार्यक्षमता | जेव्हा तुम्ही तुमचा ETF विक्री करता तेव्हा तुम्हाला भांडवली लाभ कर लागतो. कॅपिटल गेनची रक्कम तुम्ही किती काळ ETF धारण करता यावर अवलंबून असते. बहुतांश ईटीएफ निष्क्रियपणे व्यवस्थापित केल्यामुळे, कमी मालमत्ता उलाढाल (जेव्हा सारख्याच एमएफच्या तुलनेत) असतात. यामुळे सामान्यपणे कमी कर बिलाचा कारण होतो. | जेव्हा तुम्ही तुमची पोझिशन लिक्विडेट करता तेव्हा तुम्हाला गुंतवणूकीच्या मालकीदरम्यान कर आकारला जातो. एमएफएस सक्रिय व्यवस्थापकांद्वारे नियंत्रित केले जातात जे निधीमध्ये स्टॉक खरेदी आणि विक्री करतात. प्रबंधक व्यवहार प्रत्येकवेळी, तुम्ही करपात्र लाभ (किंवा नुकसान) जमा करता आणि व्यवहार खर्च भराल. |
| खर्च | ईटीएफ सामान्यपणे त्यांच्यापैकी बहुसंख्या निष्क्रियपणे व्यवस्थापित केल्यामुळे कमी शुल्क आहेत. ईटीएफसाठी सामान्य खर्चाचे गुणोत्तर जवळपास 0.2 – 0.5% आहेत. | एमएफएस सामान्यपणे व्यावसायिक व्यवस्थापकांद्वारे सक्रियपणे व्यवस्थापित केले जातात. म्हणून, खर्चाचे गुणोत्तर सामान्यपणे जवळपास 0.5% – 1.25% मध्ये जास्त असतात |
| किमान इन्व्हेस्टमेंट | कारण ते स्टॉकसारखे ट्रेड केलेले आहेत, किमान गुंतवणूकीची रक्कम सामान्यपणे कमी आहे. | सामान्य निधीसाठी किमान $500 – $3000 दरम्यान गुंतवणूक आवश्यक आहे. |
आता तुम्ही एमएफएस आणि ईटीएफ दरम्यान महत्त्वाचे फरक समजता, तुम्ही दृढ निश्चय करू शकता आणि तुमच्यासाठी कोणता गुंतवणूक निधी योग्य आहे हे ठरवू शकता.
तुमच्यासाठी योग्य निधी निवडताना लक्ष देण्यासाठी चार मुख्य मेट्रिक्स:
- रिटर्न: केवळ वेळेनुसार प्रति शेअर किंमत बदलण्यावर लक्ष केंद्रित करू नका. डिव्हिडंड उत्पन्न देखील पाहा. हे अनेकदा टक्केवारीत व्यक्त केले जाते. 1% डिव्हिडंड उत्पन्न म्हणजे तुम्ही ईटीएफ मध्ये इन्व्हेस्ट केलेल्या प्रत्येक $100 साठी, तुम्हाला कॅश वितरण म्हणून $1 मिळेल.
- खर्च: केवळ खर्चाच्या गुणोत्तरांवर लक्ष केंद्रित करू नका. म्युच्युअल फंडमध्ये सामान्यपणे खर्चाच्या गुणोत्तरामध्ये (फंडचा ट्रेडिंग खर्च, फ्रंट-एंड लोड, बॅक-एंड लोड, आकस्मिक डिफर्ड सेल्स शुल्क (सीडीएससी) आणि रिडेम्पशन शुल्क) समाविष्ट नसलेले इतर शुल्क आहेत.
- वॉल्यूम: हे एका कालावधीत व्यवहारित केलेल्या ETF च्या शेअर्सची संख्या दर्शविते. वॉल्यूम मोठी आहे, निधीची लिक्विडिटी मोठी आहे. हे महत्त्वाचे कारण आहे: (1) मोठ्या मार्केट ड्रॉडाउनच्या बाबतीत, तुम्हाला तुमची पोझिशन जलदरित्या बाहेर पडण्याची क्षमता आणि मोठी लिक्विडिटी मदत करते; (2) ट्रेडिंग वॉल्यूम मोठी आहे, जे बोली आणि विचारातील स्प्रेड लहान आहे.
- AUM: उच्च दर्जाचे निधी सामान्यपणे मॅनेजमेंट (AUM) अंतर्गत जास्त मालमत्ता असतात. हे सामान्यपणे निधीच्या वयाशी संबंधित आहे.
कंटेंट मूळ Vested.co.in द्वारे पोस्ट केले जाते.
5paisa वर ट्रेंडिंग
5Paisa रिसर्च टीम
सचिन गुप्ता
तनुश्री जैस्वालतुम्हाला काय महत्त्वाचे आहे ते जाणून घ्या.
डिस्क्लेमर: सिक्युरिटीज मार्केटमधील इन्व्हेस्टमेंट मार्केट रिस्कच्या अधीन आहे, इन्व्हेस्टमेंट करण्यापूर्वी सर्व संबंधित डॉक्युमेंट काळजीपूर्वक वाचा. तपशीलवार अस्वीकृतीसाठी कृपया क्लिक येथे.
5paisa वापरायचे आहे
ट्रेडिंग ॲप?
