बीअरिश ऑप्शन्स ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजी फॉलिंग मार्केट्स

जेव्हा ऑप्शन्स ट्रेडर अंतर्निहित मालमत्ता पडण्याची अपेक्षा करतो तेव्हा बिअरीश ऑप्शन ट्रेडिंग स्ट्रॅटेजी सर्वोत्तम वापरली जाते. सर्वोत्तम पर्याय धोरण निवडण्यासाठी अंतर्निहित किंमत किती कमी होईल आणि ज्या वेळेत रॅली उद्भवेल ते निर्धारित करणे खूपच महत्त्वाचे आहे. पर्यायांचा वापर करून घसरण्यापासून नफा मिळवण्याचा सर्वात सोपा मार्ग म्हणजे खरेदी करणे. तथापि, पुट खरेदी करणे हा मध्यम किंवा सौम्यपणे बाजारात पैसे कमविण्याचा सर्वोत्तम मार्ग नाही. विविध परिस्थितींमध्ये वापरता येणारी सर्वात लोकप्रिय धोरणे खालीलप्रमाणे आहेत.

अत्यंत बेरिश - लाँग पुट

मध्यमपणे सहन करा - बिअर पुट स्प्रेड

लाँग पुट ऑप्शन्स ट्रेडिंग

तुम्ही लाँग पुट ऑप्शन्स ट्रेड कधी सुरू करावे?

जेव्हा तुम्ही अंतर्निहित मालमत्ता तुलनेने अल्प कालावधीत लक्षणीयरित्या येण्याची अपेक्षा करता तेव्हा दीर्घकाळ ठेवण्याचे धोरण सर्वोत्तम वापरले जाते. जर तुम्ही अंतर्निहित मालमत्ता हळूहळू पडण्याची अपेक्षा केली तर याचा अद्याप फायदा होईल. तथापि, तुम्ही कालबाह्यतेपर्यंत पोहोचल्याने टाइम डिके फॅक्टरबद्दल जागरूक असणे आवश्यक आहे, कारण कालबाह्यतेच्या वेळेचे मूल्य कमी होईल.

तुम्ही लाँग पुट का वापरावे?

हे वापरण्यासाठी एक चांगली धोरण आहे कारण डाउनसाईड रिस्क तुम्ही भरलेल्या ठेवण्याच्या प्रीमियम/खर्चापर्यंत मर्यादित आहे, अंतर्निहित ॲसेट किती वाढत असेल तरीही. हे तुम्ही खरेदी केलेल्या पर्यायांची स्ट्राईक किंमत निवडून रिवॉर्ड रेशिओ निवडण्याची लवचिकता देखील देते. याव्यतिरिक्त, जर तुम्हाला किंमतीमध्ये कमी करण्यापासून तुमच्या मालकीची मालमत्ता संरक्षित करायची असेल तर दीर्घकाळ ठेवण्याचा धोरण म्हणूनही वापरला जाऊ शकतो.

चला उदाहरणासह समजून घेण्याचा प्रयत्न करूयात:

समजा निफ्टी ₹ 8200 मध्ये ट्रेडिंग करीत आहे. ₹ 8200 च्या स्ट्राईक प्राईससह पुट ऑप्शन काँट्रॅक्ट ₹ 60 मध्ये ट्रेडिंग करीत आहे. जर तुम्हाला अपेक्षित असेल की आगामी आठवड्यांमध्ये निफ्टीची किंमत लक्षणीयरित्या येईल आणि तुम्ही 75 शेअर्सना कव्हर करणारा एकल पुट ऑप्शन खरेदी करण्यासाठी ₹ 4,500 (75*60) भरले आहे.

अपेक्षेनुसार, जर निफ्टी ऑप्शन एक्स्पायरेशन तारखेला ₹8100 पर्यंत येत असेल, तर तुम्ही त्वरित ओपन मार्केटमध्ये प्रति शेअर ₹100 मध्ये विक्री करू शकता. प्रत्येक ऑप्शन काँट्रॅक्टमध्ये 75 शेअर्स समाविष्ट असल्याने, तुम्हाला प्राप्त होणारी एकूण रक्कम ₹7,500 (100*75) आहे. कारण, तुम्ही पुट ऑप्शन खरेदी करण्यासाठी ₹ 4,500 (60*75) भरले होते, त्यामुळे संपूर्ण ट्रेडसाठी तुमचा निव्वळ नफा ₹ 3,000 आहे. समजून घेण्याच्या सुलभतेसाठी, आम्ही अकाउंट कमिशन घेतले नाही

जोखीम कसे व्यवस्थापित करावे?

दीर्घ काळ ठेवणे हे मर्यादित रिस्क आणि अमर्यादित रिवॉर्ड स्ट्रॅटेजी आहे. त्यामुळे एक रात्रीची स्थिती बाळगण्याचा सल्ला दिला जातो परंतु अंतर्निहित मालमत्तेमधील हालचालीमुळे नुकसान प्रतिबंधित करण्यासाठी तोटा थांबवू शकतो आणि जर अंतर्निहित मालमत्ता हलवू नसेल तर पैशांचे वेळ मूल्य स्पॉईल स्पोर्ट्स खेळू शकते.

निष्कर्ष:

जेव्हा तुम्ही सुरक्षा लक्षणीयरित्या आणि त्वरित येण्याची अपेक्षा करता तेव्हा दीर्घकाळ ठेवणे ही चांगली धोरण आहे. हे भरलेल्या प्रीमियमसाठी डाउनसाईड रिस्क देखील मर्यादित करते, तर जर निफ्टी कमी होत असेल तर संभाव्य रिटर्न अमर्यादित आहे. गुंतवणूक करण्यासाठी मोठी भांडवल नसलेल्या व्यापाऱ्यांसाठी हे योग्य आहे परंतु अंतर्निहित सुरक्षेत थेट त्याच रक्कम इन्व्हेस्ट करण्यापेक्षा संभाव्यपणे अधिक मोठे रिटर्न करू शकतात.