म्यूचुअल फंड में इन्वेस्ट करने से पहले देखने के लिए महत्वपूर्ण कारक

म्यूचुअल फंड में इन्वेस्ट करते समय, आपको जोखिम के साथ-साथ रिटर्न भी चेक करना चाहिए. इस पोस्ट में, हम उन बातों पर चर्चा करेंगे जिनका आपको म्यूचुअल फंड में इन्वेस्ट करने से पहले मूल्यांकन करना चाहिए.

देखें कि म्यूचुअल फंड कैसे चुनें:

जब म्यूचुअल फंड में इन्वेस्ट करने की बात आती है, तो इन्वेस्टर के लिए बहुत सारे विकल्प उपलब्ध हैं. हालांकि यह एक अच्छी बात है, लेकिन 1,500 से अधिक स्कीम और इन दिनों अधिक जोड़ने के साथ, इन्वेस्टर अक्सर ऐसे दुविधा में होते हैं जिन्हें चुनना चाहिए. इसलिए, सुविधा के हिस्से के रूप में, वे सबसे अधिक ट्रेलिंग रिटर्न के साथ फंड में इन्वेस्ट करना समाप्त कर देते हैं.

हालांकि, यह विनाशकारी साबित होता है क्योंकि पिछले रिटर्न भविष्य को सलाह नहीं देते हैं. कहा गया है कि हमारे पास सिक्योरिटीज़ एंड एक्सचेंज बोर्ड ऑफ इंडिया (SEBI) रजिस्टर्ड इन्वेस्टमेंट एडवाइज़र्स (RIA) और भारत में म्यूचुअल फंड एसोसिएशन (AMFI) रजिस्टर्ड म्यूचुअल फंड डिस्ट्रीब्यूटर्स (MFD) हैं जो इन्वेस्टर्स के लिए मददगार हैं. हालांकि, अगर आप खुद ही ऐसा करते हैं (DIY) इन्वेस्टर हैं और सीधे म्यूचुअल फंड में इन्वेस्ट करते हैं, तो रिटर्न सहित, यहां तीन पैरामीटर दिए गए हैं जो आपको बेहतर फंड चुनने में मदद करेंगे.

रोलिंग रिटर्न

रोलिंग रिटर्न, जिसे रोलिंग पीरियड रिटर्न के रूप में भी जाना जाता है, एक समयसीमा के लिए वार्षिक औसत रिटर्न के रूप में चुने गए अवधि के लिए रोल किए गए हैं. उदाहरण के लिए, आप जिस समय-सीमा का विश्लेषण कर रहे हैं वह 2012 से 2021 है जो 10 वर्ष है और आप औसत तीन वर्ष का रोलिंग रिटर्न जानना चाहते हैं. फिर आप 2012 से 2021 तक दैनिक आधार पर वार्षिक तीन वर्ष का रिटर्न कैलकुलेट करेंगे.

इसका मतलब यह है कि पहला तीन वर्ष की अवधि जनवरी 1, 2012 से दिसंबर 31, 2014 होगी, दूसरा तीन वर्ष की अवधि जनवरी 2, 2012, से जनवरी 1, 2015 होगी, तीसरा व्यक्ति जनवरी 3, 2012, से जनवरी 2, 2015, और इसके बाद भी होगा. रिटर्न की निरंतरता को समझने के लिए रोलिंग रिटर्न उपयोगी होता है, जो रिटर्न का अनुमान लगाने में आपकी मदद करता है कि आप फंड से अपेक्षा कर सकते हैं.

सूचना अनुपात

सूचना अनुपात अपने बेंचमार्क के रिटर्न से परे म्यूचुअल फंड के पोर्टफोलियो रिटर्न को मापता है, जो आमतौर पर उन रिटर्न की अस्थिरता के संबंध में एक इंडेक्स होता है.

जानकारी अनुपात का इस्तेमाल अक्सर फंड मैनेजर की कौशल और क्षमता को मापने के लिए किया जाता है ताकि इसके बेंचमार्क से संबंधित अतिरिक्त रिटर्न प्राप्त किया जा सके. इसके अलावा, यह गणना में मानक विचलन को शामिल करके प्रदर्शन की निरंतरता की पहचान करना चाहता है.

अधिकतम ड्रॉडाउन

अधिकतम ड्रॉडाउन एक नई शिखर प्राप्त करने से पहले एक पोर्टफोलियो की शिखर से लेकर एक ट्रफ तक अधिकतम प्रैक्टिकल नुकसान होता है. इसे प्रतिशत शर्तों में व्यक्त किया जाता है. अधिकतम ड्रॉडाउन डाउनसाइड रिस्क का एक शानदार इंडिकेटर है.

दो तरीके हैं जिनमें आप इस पैरामीटर का उपयोग कर सकते हैं, एक स्पष्ट रूप से एक स्टैंडअलोन उपाय के रूप में है. अन्यथा, आप इसे अन्य मेट्रिक्स जैसे कैलमार रेशियो में भी जोड़ सकते हैं, जो शार्प रेशियो के समान गणना की जाती है. एकमात्र अंतर यह है कि तीक्ष्ण अनुपात मानक विचलन का उपयोग करता है, जबकि कॉलमार अनुपात जोखिम उपाय के रूप में अधिकतम ड्रॉडाउन का उपयोग करता है.