क्या यह अभी भी US-आधारित फंड में इन्वेस्ट करने के लिए लाभदायक है?

resr 5Paisa रिसर्च टीम

अंतिम अपडेट: 24 जनवरी 2022 - 01:08 pm

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वर्ष 2019 और 2020 अंतर्राष्ट्रीय फंड, विशेष रूप से यूएस-आधारित फंड के लिए सबसे लाभदायक वर्ष थे. इस लेख में हम समझने के लिए हमारे फंड पर दोबारा जाएंगे क्योंकि वे अभी भी आपके पैसे के योग्य हैं.

जब अंतर्राष्ट्रीय या वैश्विक निवेश की बात आती है, तो लोग अभी भी जानते हैं कि वे वास्तव में क्या करते हैं. अधिकांशतः, वे S&P 500 या NASDAQ 100 में इन्वेस्टमेंट करते हैं, जो उन्हें अच्छा अंतर्राष्ट्रीय एक्सपोजर प्रदान करता है. हालांकि, यह सच नहीं है. एक वास्तविक अंतर्राष्ट्रीय फंड है जो अमेरिका, यूके, चाइना, ऑस्ट्रेलिया, कनाडा, जापान आदि से कंपनियों में दुनिया भर में आपके पैसे का निवेश करता है.

हालांकि, यह बात यह है कि कुछ फंड हैं जो तर्कसंगत रूप से वैश्विक रूप से इन्वेस्ट करते हैं. इनमें से अधिकांश देश-विशिष्ट हैं या वैश्विक हैं लेकिन विशिष्ट थीम या सेक्टर पर ध्यान केंद्रित कर रहे हैं. So, out of the total 39 funds, there are only seven funds that are truly international of which only five funds are older than three years. There are almost nine out of 39 funds that are specifically dedicated to US stocks of which only 6 funds have a net asset value (NAV) history of more than three years.

यूएस-आधारित फंड का औसत तीन कैलेंडर वर्ष रिटर्न 28.92% है, जबकि अंतर्राष्ट्रीय फंड का 20% है कि यूएस आधारित फंड ने केवल एफएएएनजी (फेसबुक, एप्पल, अमेज़न, नेटफ्लिक्स और गूगल) के कारण यह अच्छा प्रदर्शन किया है. वास्तव में, मिरा एसेट ने विशेष रूप से एफएएएनजी को समर्पित एक फंड लॉन्च किया था. हालांकि, ऐसा एकाग्र पोर्टफोलियो अच्छा रिटर्न दिखाता है, लेकिन जोखिम की ओर भी अधिक होता है.

रिस्क मेट्रिक्स 

मानक विचलन (%) 

तीव्र अनुपात 

सॉर्टिनो रेशियो 

अंतर्राष्ट्रीय निधियां 

15.5 

1.0 

1.7 

यूएस-आधारित फंड 

17.4 

1.4 

2.3 

क्योंकि जब जोखिम की बात आती है, जैसा कि स्टैंडर्ड डिविएशन द्वारा मापा जाता है, अंतर्राष्ट्रीय फंड को अच्छी तरह से विविधता प्राप्त होने के कारण हमारे विशिष्ट फंड की तुलना में कम जोखिम होता है. हालांकि, यूएस-विशिष्ट फंड में जोखिम-समायोजित रिटर्न के मामले में बेहतर परिणाम दिखाए गए हैं.

इसलिए, क्या यह अभी US-विशिष्ट फंड में इन्वेस्ट करने के लिए लाभदायक है? दिसंबर 2021 के लिए, US में कंज्यूमर प्राइस इंडेक्स (CPI) 7% तक पहुंच गया. यूएस फेडरल रिज़र्व फेडरल ओपन मार्केट कमिटी (एफओएमसी) की बैठक जनवरी 25, 2022 और जनवरी 26, 2022 के लिए निर्धारित की गई है. बढ़ती मुद्रास्फीति के साथ, यह उम्मीद की जाती है कि वे अपेक्षा से जल्द दर में वृद्धि पर विचार कर सकते हैं. अमेरिका में व्यापारियों में से 86% ब्याज दर के भविष्य में मार्च में दर बढ़ने की संभावना होती है.

 पिछले साढ़े सालों से, स्टॉक मार्केट में एक रैली थी जो दुनिया भर के केंद्रीय बैंकों द्वारा इंजेक्टेड लिक्विडिटी के लिए अत्यधिक योग्य है. हालांकि, जब लिक्विडिटी निकाली जाती है और ब्याज़ दरें बढ़ने लगती हैं, तो अस्थिरता अपने आधार पर होने की संभावना होती है. इसलिए, वर्तमान समय में, एक अच्छा विविध पोर्टफोलियो होना और हमारे विशिष्ट एक्सपोजर के बजाय, सही अंतर्राष्ट्रीय फंड में इन्वेस्ट करने की कोशिश करना पूरा अर्थ है.

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