પીરામલ કેપિટલમાં રિટેલ બુકમાં ચાર ગણા વધારો જોવા મળે છે

એક વર્ષથી વધુ સમય સુધી, એવું સ્પષ્ટ ન હતું કે શા માટે પિરામલ ગ્રુપ એનસીએલટી તરફથી ડિફંક્ટ ડિવાન હાઉસિંગ ફાઇનાન્સ લિમિટેડ (ડીએચએફએલ) ખરીદવા માટે ટોચના ડોલરની ચુકવણી કરવા માંગે છે. હવે સ્ટોરી આવી રહી છે. પિરામલ ફાઇનાન્સ, ભૂતપૂર્વ પિરામલ કેપિટલ અને હાઉસિંગ લિમિટેડ,એ તેની રિટેલ લેન્ડિંગ બુકનો નોંધપાત્ર ભાગ બનાવવા માટે પહેલેથી જ તેની હાઉસિંગ લોન બુક બનાવી દીધી છે. હવે તેની માર્જિન વધારવાની અને બિઝનેસ મોડેલને ડિ-રિસ્ક કરવાની આકર્ષક યોજનાઓ છે. પિરામલ ફાઇનાન્સ આગામી 3 વર્ષોમાં ચાર ફોલ્ડ સુધીમાં રિટેલ લેન્ડિંગ બુકને વિસ્તૃત કરવા અને ₹1 ટ્રિલિયન AUM ચિહ્નને પાર કરવા માંગે છે. તેની રિટેલ લોન બુક હાલમાં રૂ. 24,872 કરોડ છે અને પિરામલ ફાઇનાન્સ રૂ. 100,000 કરોડથી વધુના રિટેલ બુકને વધારવાનો પ્રસ્તાવ આપે છે.

પિરામલ ફાઇનાન્સનું નેતૃત્વ હવે જયરામ શ્રીધરણ દ્વારા કરવામાં આવે છે, જે એક ભૂતપૂર્વ ઍક્સિસ બેંક હોંચો છે, જે શિખા શર્માએ તેમની મુદત પૂર્ણ કરવા માટે ટોચની નોકરી ગુમાવી દીધી છે. He is planning to replicate the aggressive growth strategy at Piramal Finance by growing its retail asset book by nearly 300% over the next four years, on the back of a rapid growth in demand for consumer finance. હાલમાં, રિટેલ બુક ₹25,000 કરોડથી ઓછી છે પરંતુ તે રિયલ એસ્ટેટ વ્યવસાયમાં વિકાસકર્તા ભંડોળનું જોખમ ₹42,000 કરોડથી વધુ છે. સ્પષ્ટપણે, પિરામલ ફાઇનાન્સમાં નવું મેનેજમેન્ટ આ બજારમાં સ્ક્યુડ એસેટ મિક્સથી ખુશ નથી અને રિટેલ ફાઇનાન્સનો હિસ્સો વધારીને બિઝનેસ મોડેલને ડી-રિસ્ક કરવા માંગે છે.

હાલમાં, પિરામલ ફાઇનાન્સનું એયુએમ રૂ. 63,870 કરોડ છે જેમાં રિટેલ બુક અને ડેવલપર ફાઇનાન્સિંગ બુકનો સમાવેશ થાય છે. અહીંનું લક્ષ્ય આગામી 3 વર્ષની અંદર મેનેજમેન્ટ (એયુએમ) હેઠળ સંપત્તિઓમાં ₹1 ટ્રિલિયન સુધી પહોંચવાનું છે. આ ઉપરાંત, પિરામલ ફાઇનાન્સ પણ ખાતરી કરવા માંગે છે કે આગામી 3 વર્ષમાં, ગ્રાહક ફાઇનાન્સ બિઝનેસ પોતાને લગભગ ₹70,000 કરોડ અથવા કુલ રિટેલ બુક સાઇઝના લગભગ 70% સુધી વધે છે. બિઝનેસ એકમ તરીકે ડેવલપર ફાઇનાન્સ ભવિષ્યમાં પણ ચાલુ રહેશે, પરંતુ પિરામલ ફાઇનાન્સ ખૂબ જ આનંદદાયક છે કે પિરામલ ફંડિંગ બુકની સંપૂર્ણ મિશ્રણમાં ડેવલપર ફાઇનાન્સનું વજન રિયલ્ટી સાઇકલમાં કોઈપણ ડાઉનટર્નમાંથી ચક્રીય શૉકને સુનિશ્ચિત કરવા માટે નોંધપાત્ર રીતે ઘટાડવું આવશ્યક છે.

હોમ ફાઇનાન્સ સેગમેન્ટ પર, સમાજના અન્ડરસર્વ કરેલા વર્ગોની ક્રેડિટ જરૂરિયાતો પર ધ્યાન કેન્દ્રિત કરવાનો હેતુ છે. આના પોતાના જોખમો છે, પરંતુ આ સમયે અમે તેમાં પ્રવેશ કરીશું નહીં. કંપની ટાયર-2 અને ટાયર-3 શહેરોમાં બજેટ-જાગરૂક ગ્રાહકો તેમજ મધ્યમ અને નાના વ્યવસાયો પર ધ્યાન કેન્દ્રિત કરવાની યોજના ધરાવે છે. હવે પણ, વૉલ્યુમની શરતોમાં તેની મોટાભાગની ધિરાણ પુસ્તક વ્યાજબી હાઉસિંગ સેગમેન્ટમાંથી આવે છે. સંભવિત ધિરાણ ગ્રાહકની ક્રેડિટ યોગ્યતાનું મૂલ્યાંકન કરવા માટેની એકમાત્ર પદ્ધતિ તરીકે ભૂતકાળના દસ્તાવેજીકરણની બહારના પરિમાણોને જોવા માટે પણ પ્રક્રિયામાં ફેરફાર કરવામાં આવી છે.

પિરામલ ફાઇનાન્સએ ગ્રાહક ફાઇનાન્સની ઘણી વ્યાપક વ્યાખ્યા લીધી છે, જે ₹1 ટ્રિલિયન રિટેલ બુકની લગભગ 70% હશે. અહીં ધ્યાન કેન્દ્રિત કરવું ગ્રાહક વ્યવસાય હશે પરંતુ તેમાં તમામ વ્યવસાયો શામેલ હશે જે વ્યક્તિગત અથવા એમએસએમઇ કર્જદારો માટે નિર્દેશિત કરવામાં આવે છે. શ્રીધરણ મુજબ, આ એક એવો સેગમેન્ટ છે જ્યાં ખૂબ જ ક્રેડિટ ઇતિહાસ ઉપલબ્ધ નથી અને તેથી ક્રેડિટ મૂલ્યાંકનના પરંપરાગત મેટ્રિક્સનો ઉપયોગ કરી શકાતો નથી. તેના બદલે, આ કર્જદારોની ક્રેડિટ યોગ્યતાને માપવા માટે તેમને ટેક્નોલોજી અને ખર્ચના પૅટર્નના ઉપયોગ પર વધુ ભરોસો રાખવો પડશે. શ્રીધરન માને છે કે આ પ્રકારનું ક્રેડિટ મૂલ્યાંકન પ્રમાણમાં જટિલ હોઈ શકે છે પરંતુ આ સેગમેન્ટ વધુ ક્રેડિટ જાગૃત હોવાથી તે શક્ય છે.

રસપ્રદ રીતે, પિરામલ ફાઇનાન્સએ બેંગલુરુ શહેરમાં એક સમર્પિત નવીનતા પ્રયોગશાળા શરૂ કરી છે અને ટેક્નોલોજી અને એનાલિટિક્સમાં રોકાણ કરવામાં ખૂબ જ આક્રમક રીતે રોકાણ કરી રહ્યું છે. આ ક્રેડિટ મૂલ્યાંકન પ્રક્રિયામાં એક મહત્વપૂર્ણ ઇનપુટ છે કારણ કે પરંપરાગત મેટ્રિક્સ મોટાભાગના કિસ્સાઓમાં કામ કરતા નથી. પિરામલ ફાઇનાન્સએ બહુવિધ ડેટા સેવા પ્રદાતાઓ સાથે પણ જોડાણ કર્યું છે, જે તેને વસ્તીના વિભાગો વિશેની માહિતી મેળવવામાં મદદ કરશે જ્યાં સંરચિત ડેટા સરળતાથી ઉપલબ્ધ નથી. આ ટેકનોલોજી અને ક્રેડિટ મૂલ્યાંકનને કેવી રીતે સંબોધવામાં આવે છે તે જોવું રસપ્રદ રહેશે, પરંતુ જો તેઓ તેને યોગ્ય રીતે મેળવી શકે તો શ્રીધરનને પોતાને પાછળ રાખવાના કારણો હશે.