સેબી, આરબીઆઈના નિર્ણયો મ્યુચ્યુઅલ ફંડ, ફિનટેક ફર્મને કેવી રીતે અસર કરશે

ભારતીય સિક્યોરિટીઝ એન્ડ એક્સચેન્જ બોર્ડ (સેબી) અને રિઝર્વ બેંક ઑફ ઇન્ડિયા (આરબીઆઈ)એ અલગ ડિક્ટેટ્સ જારી કર્યા છે જે નોન-બેંક વૉલેટ્સ અને પ્રીપેઇડ કાર્ડ્સ પ્રદાન કરતી મ્યુચ્યુઅલ ફંડ ઉદ્યોગ અને ફિનટેક કંપનીઓને નોંધપાત્ર રીતે અસર કરી શકે છે.

સેબી

મિન્ટ ન્યૂઝપેપરના અહેવાલ મુજબ, સેબીએ તેમની મ્યુચ્યુઅલ ફંડ યોજનાઓ સાથે બંડલ્ડ ઇન્શ્યોરન્સ પ્રોડક્ટ્સ ઑફર કરવાથી એસેટ મેનેજમેન્ટ કંપનીઓ (એએમસી) પર પ્રતિબંધ લગાવ્યો છે.

જૂન 17 માં ભારતમાં મ્યુચ્યુઅલ ફંડના સંગઠન (એએમએફઆઈ) ને સંબોધિત પત્રમાં, માર્કેટ રેગ્યુલેટરે જોયું કે કેટલીક એએમસી બંડલ્ડ પ્રોડક્ટ્સ રજૂ કરવાનો પ્રસ્તાવ કરી રહી હતી જ્યારે કેટલીક હાલની યોજનાઓમાં આવી બંડલ્સ પ્રોડક્ટ્સ હોય છે, ઉદાહરણ તરીકે, એસઆઈપી ઇન્શ્યોર જેવી યોજનાના રોકાણો સાથેની ઇન્શ્યોરન્સ સુવિધાઓ.

“આ સંદર્ભમાં, એ જાણ કરવામાં આવે છે કે કોઈ હાલની યોજનાઓ અથવા જે શરૂ કરવાનો પ્રસ્તાવિત છે તેમાં બંડલ કરેલ ઉત્પાદનો હશે નહીં," સેબીએ પત્રમાં કહ્યું.

રેગ્યુલેટરે એએમએફઆઈને તમામ એએમસીને નિર્ણયની જાણ કરવાની સલાહ આપી છે, સમાચાર અહેવાલમાં જણાવ્યું છે.

આરબીઆઈ

આ દરમિયાન, RBI એ બેંકિંગ રેગ્યુલેટરની નોટિફિકેશન મુજબ નોન-બેંક વૉલેટ્સ અને પ્રીપેઇડ કાર્ડ્સને તેમની ક્રેડિટ લાઇન્સને આ પ્લેટફોર્મ્સમાં લોડ કરવાથી મંજૂરી આપી નથી.

“PPI-MD ક્રેડિટ લાઇનમાંથી PPI લોડ કરવાની પરવાનગી આપતા નથી," રેગ્યુલેટરે તેના સંચારમાં કહ્યું. “આવી પ્રથા, જો અનુસરવામાં આવે તો, તરત જ બંધ થવી જોઈએ. આ સંદર્ભમાં કોઈપણ બિન-અનુપાલન ચુકવણી અને સેટલમેન્ટ સિસ્ટમ્સ એક્ટ, 2007. માં રહેલી જોગવાઈઓ હેઠળ દંડાત્મક કાર્યવાહીને આકર્ષિત કરી શકે છે," નોટિફિકેશન કહ્યું હતું. 

તેથી, સેબી ઑર્ડર દ્વારા કયા એએમસીને અસર કરવામાં આવશે?

ICICI પ્રુડેન્શિયલ MF ની SIP પ્લસ, નિપ્પોન ઇન્ડિયાના SIP ઇન્શ્યોર, આદિત્ય બિરલા સનલાઇફ (ABSL) સેન્ચ્યુરી SIP અને PGIM ની સ્માર્ટ SIP સુવિધા એ જાણીતી સિસ્ટમેટિક ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન (SIP) યોજનાઓ છે જે ઇન્શ્યોરન્સ સાથે ઇન્વેસ્ટમેન્ટ કરે છે. હાલમાં, ફક્ત નિપ્પોન MF તેના નવા ગ્રાહકોને આ પ્રૉડક્ટ ઑફર કરવાનું ચાલુ રાખે છે.

નોંધપાત્ર રીતે, આદિત્ય બિરલા સન લાઇફ મ્યુચ્યુઅલ ફંડએ અગાઉ જાહેરાત કરી હતી કે તે જૂન 16 થી નવી નોંધણી માટે તેની સદીની એસઆઇપી સુવિધા ખોલશે.

આ SIP ઇન્શ્યોરન્સ પ્લાન્સ કેવી રીતે કામ કરે છે?

સામાન્ય રીતે, SIP ઇન્શ્યોરન્સ પ્લાન્સ હેઠળ, મ્યુચ્યુઅલ ફંડ્સ SIP ઇન્વેસ્ટમેન્ટ શરૂ કરવા પર મફત લાઇફ કવર પ્રદાન કરે છે. મોટાભાગના કિસ્સાઓમાં, લાઇફ કવર એસઆઇપીની રકમની 100-120 ગણી શ્રેણીમાં હતી, જે ₹50 લાખની મર્યાદાને આધિન હતી.

ઉદાહરણ તરીકે, દર મહિને ₹10,000 ની SIP રકમ તમને અન્ય શરતોને આધિન ₹12 લાખ સુધીનું મફત લાઇફ કવર મેળવી શકે છે.

બંડલ્ડ ઇન્શ્યોરન્સ પ્લાન્સ વિશે નિષ્ણાતો શું કહે છે?

નિષ્ણાતો સૂચવે છે કે રોકાણકારોએ હંમેશા તેમના ઇન્શ્યોરન્સ અને રોકાણની જરૂરિયાતોને અલગ રાખવી જોઈએ.

RBI નોટિફિકેશનની અપેક્ષિત ચોખ્ખી અસર શું છે?

બેંકિંગ રેગ્યુલેટર દ્વારા આપવામાં આવેલ ડિક્ટેટને કાર્ડ ફિનટેક અને ફર્મ્સ તરીકે કાર્યરત નવ-બેંકો તરીકે ક્લેમ્પડાઉન કરવાના પ્રયત્ન તરીકે જોવામાં આવે છે જેમણે ક્રેડિટ લાઇન ઑફર કરવા માટે બેંકો સાથે જોડાણ કર્યું છે.

પ્રવર્તમાન RBI માર્ગદર્શિકા શું કહે છે?

પ્રવર્તમાન RBI દિશાનિર્દેશો અનુસાર, પ્રી-પેઇડ સાધનોને કૅશ, બેંક એકાઉન્ટ્સ, ક્રેડિટ અને ડેબિટ કાર્ડ્સનો ઉપયોગ કરીને લોડ કરવાની મંજૂરી છે. માર્ગદર્શિકાઓ આ સાધનોને ટૉપ અપ કરવા માટે ક્રેડિટ લાઇનના ઉપયોગની મંજૂરી આપતી નથી.