તમારે ઇન્ડિજન IPO વિશે શું જાણવું જોઈએ?

ઇન્ડિજિન લિમિટેડ વિશે

ઇન્ડિજીન લિમિટેડની સ્થાપના 1998 માં કરવામાં આવી હતી અને આજે ડિજિટલ-ફર્સ્ટ, લાઇફ સાયન્સ વ્યવસાયિકરણ કંપની તરીકે ઉભરી આવી છે. ઇન્ડિજીન લિમિટેડ બાયોફાર્માસ્યુટિકલ, ઉભરતી બાયોટેક અને મેડિકલ ડિવાઇસ કંપનીઓને પ્રોડક્ટ્સ વિકસાવવા, બજાર સુધી પહોંચવા અને જીવન ચક્ર દ્વારા તેમની અસરને વધારવામાં મદદ કરે છે. સ્વદેશી સ્વાસ્થ્ય કાળજી ડોમેન કુશળતા, ગુણવત્તા ટેક્નોલોજી અને એક અજાઇલ ઓપરેટિંગ મોડેલનું સંયુક્ત ટેબલ લાવે છે. આ ધ્યાન ઑફ-ધ-શેલ્ફ ઉત્પાદનોને બદલે કસ્ટમાઇઝ કરેલા ઉકેલો પર રહ્યું છે. કસ્ટમરનો અનુભવ માત્ર વ્યક્તિગત જ નથી, પરંતુ દર્દીઓ અને ફિઝિશિયન માટે સ્કેલેબલ અને ઓમ્નિચૅનલનો અનુભવ પણ છે. ટૂંકમાં, કંપની હેલ્થકેર સંસ્થાઓને ભવિષ્યમાં તૈયાર રહેવા માટે સક્ષમ બનાવે છે. સ્વતંત્રતામાં વિશ્વભરમાં 17 વૈશ્વિક કચેરીઓ અને સેવાઓમાં 5,000 થી વધુ ટીમના સભ્યો છે જે વૈશ્વિક સ્તરે ટોચની વૈશ્વિક ફાર્માસ્યુટિકલ કંપનીઓ છે.

ઇન્ડિજન લિમિટેડની મુખ્ય ઑફરમાં એન્ટરપ્રાઇઝ વ્યવસાયિક ઉકેલો છે જેનો હેતુ સમગ્ર ઉદ્યોગમાં ગ્રાહકોના અનુભવને વધારવા અને વ્યવસાયિક કામગીરીઓને રૂપાંતરિત કરવાનો છે. અન્ય ઑફર એન્ટરપ્રાઇઝ મેડિકલ સોલ્યુશન્સ છે જે નિયમનકારી અનુપાલનમાં સુધારો કરવા અને સુરક્ષાને કાર્યક્ષમ રીતે મેનેજ કરવા માટે વૈજ્ઞાનિક માહિતીને સ્પષ્ટપણે સંચારિત કરવામાં મદદ કરે છે. ત્રીજી બિઝનેસ લાઇન એન્ટરપ્રાઇઝ ક્લિનિકલ ઉકેલો છે જે દર્દીઓને ઝડપી ઉપચારો લાવવા માટે ક્લિનિકલ પરીક્ષણોને વેગ આપવામાં મદદ કરે છે. ઇન્ડિજીન લિમિટેડ ગ્રાહકોને ઓમ્નિચૅનલ ઍક્ટિવેશન ઉકેલો પણ પ્રદાન કરે છે જે આવક વધારવામાં, ગ્રાહક અનુભવને વધારવામાં અને બજારમાં જવા માટેના અભિગમ સાથે ટીમોને વધારવામાં મદદ કરે છે. આખરે, ઇન્ડિજીન લિમિટેડ આગામી ટેક્નોલોજી પ્લેટફોર્મ પણ પ્રદાન કરે છે જેનો હેતુ નૉન-લાઇનર ફેશનમાં પરિણામો વધારવાનો છે. આ તમામ ઉકેલો ગ્રાહકોને કન્સલ્ટિંગ, ઉત્કૃષ્ટતા કેન્દ્રો દ્વારા અને વિકાસ અને સહ-વ્યાપારીકરણ દ્વારા ઇન્ડિજીન લિમિટેડ દ્વારા વિતરિત કરવામાં આવે છે.

નવા ભંડોળનો ઉપયોગ કંપનીના ભંડોળ કેપેક્સ અને તેની સામગ્રીની પેટાકંપનીઓ, ગ્રુપ કંપનીઓની લોનની ચુકવણી અને અજૈવિક વિકાસ માટે ભંડોળ પૂરું પાડવા માટે કરવામાં આવશે. કંપની પાસે વ્યાવસાયિક રીતે સંચાલિત કંપની હોવાથી, તેનું કોઈ ઓળખવામાં આવેલ પ્રમોટર ગ્રુપ નથી. આઇપીઓનું નેતૃત્વ કોટક મહિન્દ્રા કેપિટલ, સિટીગ્રુપ ગ્લોબલ માર્કેટ્સ, જેપી મોર્ગન ઇન્ડિયા અને નોમુરા ફાઇનાન્શિયલ સલાહકાર દ્વારા કરવામાં આવશે; જ્યારે લિંક ઇન્ટિમ ઇન્ડિયા પ્રાઇવેટ લિમિટેડ IPO રજિસ્ટ્રાર હશે.

ઇન્ડિજન IPO સમસ્યાના હાઇલાઇટ્સ

અહીં ઇન્ડિજન IPOના જાહેર ઇશ્યૂના કેટલાક મુખ્ય હાઇલાઇટ્સ છે.

• ઇન્ડિજીન IPO મે 06, 2024 થી મે 08, 2024 સુધી ખુલશે; બંને દિવસો સહિત. ઇન્ડિજીન લિમિટેડનો સ્ટૉક પ્રતિ શેર ₹2 નું ફેસ વેલ્યૂ ધરાવે છે અને બુક બિલ્ડિંગ IPO માટેની પ્રાઇસ બેન્ડ પ્રતિ શેર ₹430 થી ₹452 ની રેન્જમાં સેટ કરવામાં આવી છે.
   
• સ્વદેશી IPO એ શેરના નવા ઇશ્યૂ અને વેચાણ માટે ઑફર (OFS) ઘટકનું સંયોજન હશે. જેમ તમે જાણો છો, એક નવી સમસ્યા કંપનીમાં નવી ભંડોળ લાવવા માટે પ્રયત્ન કરે છે, પરંતુ તે ઇપીએસ અને ઇક્વિટી ડાઇલ્યુટિવ પણ છે. બીજી તરફ, OFS માત્ર માલિકીનું ટ્રાન્સફર છે.
   
• ઇન્ડિજન લિમિટેડના IPO નો નવો ભાગ 1,68,14,159 શેર (આશરે 168.14 લાખ શેર) ની સમસ્યામાં સમાવિષ્ટ છે, જે પ્રતિ શેર ₹452 ની ઉપરની કિંમત બેન્ડમાં ₹760 કરોડના નવા ઇશ્યૂ સાઇઝમાં રૂપાંતરિત થશે.
   
• ઇન્ડિજન લિમિટેડના IPO ના વેચાણ (OFS) ભાગમાં 2,39,32,732 શેરના વેચાણ/ઑફર (આશરે 239.33 લાખ શેર) શામેલ છે, જે પ્રતિ શેર ₹452 ની ઉપરની કિંમત બેન્ડમાં ₹1,081.76 કરોડના OFS સાઇઝમાં અનુવાદ કરશે.
   
• 239.33 લાખ શેરના ઓએફએસના કદમાંથી, 3 વ્યક્તિગત શેરધારકો (મનીષ ગુપ્તા, રાજેશ નાયર અને અનિતા નાયર) બધામાં 55.04 લાખ શેર ઑફર કરશે. વધુમાં, રોકાણકારોના શેરધારકોમાં; વિડા ટ્રસ્ટી 36 લાખ શેર ઑફર કરશે, બીપીસી જેનેસિસ ફંડ-આઈ 26.58 લાખ શેર ઑફર કરશે, બીપીસી જેનેસિસ ફંડ-આઈએ 13.79 લાખ શેર ઑફર કરશે અને સીએ ડૉન ઇન્વેસ્ટમેન્ટ 107.93 લાખ શેર ઑફર કરશે. બધા વેચાણ રોકાણકાર શેરધારકો દ્વારા રહેશે, કારણ કે કંપની વ્યવસાયિક રીતે સંચાલિત કરવામાં આવે છે અને પ્રમોટર ગ્રુપ સાથે ઓળખ કરતી નથી. બધા વેચાતા શેરહોલ્ડર્સ માત્ર રોકાણકારોના શેરહોલ્ડર્સ છે.
   
• આમ, ઇન્ડિજન લિમિટેડના કુલ IPOમાં નવી સમસ્યા અને 4,07,46,891 શેર (આશરે 407.47 લાખ શેર) નો સમાવેશ થાય છે જે પ્રતિ શેર ₹452 ની ઉપરી બેન્ડમાં કુલ ઇશ્યૂ સાઇઝ ₹1,841.76 કરોડનો એકંદર થાય છે.

ઇન્ડિજીન લિમિટેડના IPO ને IPO મેઇનબોર્ડ પર NSE અને BSE પર સૂચિબદ્ધ કરવામાં આવશે.

પ્રમોટર હોલ્ડિંગ્સ અને ઇન્વેસ્ટર ફાળવણી ક્વોટા 

કંપની વ્યાવસાયિક રીતે સંચાલિત કંપની છે અને તેમાં કોઈ ઓળખાયેલ પ્રમોટર ગ્રુપ નથી. ઑફરની શરતો મુજબ, ક્વૉલિફાઇડ ઇન્સ્ટિટ્યુશનલ બાયર્સ (ક્યુઆઇબી) માટે નેટ ઑફરના 50% કરતાં વધુ નહીં, જ્યારે રિટેલ ઇન્વેસ્ટર્સ માટે નેટ ઑફરની સાઇઝના 35% કરતાં ઓછી ન હોવી આરક્ષિત છે. અવશેષ 15% એચએનઆઈ/એનઆઈઆઈ રોકાણકારો માટે અલગ રાખવામાં આવે છે. નીચે આપેલ ટેબલ વિવિધ કેટેગરીમાં ફાળવણીના ભેટને કેપ્ચર કરે છે.

અહીં નોંધવામાં આવી શકે છે કે ઉપર દર્શાવેલ નેટ ઑફર એટલે કર્મચારીની ક્વૉન્ટિટી નેટ અને પ્રમોટર ક્વોટા, જેમ કે ઉપર દર્શાવેલ છે. કંપની દ્વારા તેના રેડ હેરિંગ પ્રોસ્પેક્ટસ (આરએચપી)માં કર્મચારીઓ માટે આરક્ષિત શેર તરીકે ₹12.50 કરોડ સુધીનો કર્મચારી ક્વોટા જાણ કરવામાં આવ્યો છે. એન્કર ભાગ, QIB ભાગમાંથી કાર્વ કરવામાં આવશે અને લોકો માટે ઉપલબ્ધ QIB ભાગને પ્રમાણમાં ઘટાડવામાં આવશે.

ઇન્ડિજન IPO માં રોકાણ કરવા માટે લૉટ સાઇઝ

લૉટ સાઇઝ એ ન્યૂનતમ શેરની સંખ્યા છે જે ઇન્વેસ્ટરને IPO એપ્લિકેશનના ભાગ રૂપે મૂકવી પડશે. લૉટ સાઇઝ માત્ર IPO માટે લાગુ પડે છે અને એકવાર તે લિસ્ટ થયા પછી તેને 1 શેરના ગુણાંકમાં પણ ટ્રેડ કરી શકાય છે કારણ કે તે એક મુખ્ય બોર્ડની સમસ્યા છે. IPO માંના રોકાણકારો માત્ર ન્યૂનતમ લૉટ સાઇઝ અને તેના ગુણાંકમાં રોકાણ કરી શકે છે. ઇન્ડિજીન લિમિટેડના કિસ્સામાં, ન્યૂનતમ લૉટ સાઇઝ ₹14,916 ના ઉપર બેન્ડ સૂચક મૂલ્ય સાથે 33 શેર છે. નીચે આપેલ ટેબલ ઇન્ડિજીન લિમિટેડના IPO માં રોકાણકારોની વિવિધ શ્રેણીઓ માટે લાગુ પડતા ન્યૂનતમ અને મહત્તમ લૉટ્સ સાઇઝને કૅપ્ચર કરે છે.

અહીં નોંધવામાં આવી શકે છે કે B-HNI કેટેગરી અને QIB (યોગ્ય સંસ્થાકીય ખરીદદાર) કેટેગરી માટે, કોઈ ઉપરની મર્યાદા લાગુ પડતી નથી.

ઇન્ડિજન IPO માટેની મુખ્ય તારીખો અને કેવી રીતે અરજી કરવી?

આ સમસ્યા 06 મે 2024 ના રોજ સબસ્ક્રિપ્શન માટે ખુલ્લી છે અને 08 મે 2024 ના રોજ સબસ્ક્રિપ્શન માટે બંધ થાય છે (બંને દિવસો સહિત). ફાળવણીના આધારે 09 મે 2024 ના રોજ અંતિમ કરવામાં આવશે અને રિફંડ 10 મે 2024 ના રોજ શરૂ કરવામાં આવશે. આ ઉપરાંત, ડીમેટ ક્રેડિટ 10 મે 2024 ના રોજ પણ થવાની અપેક્ષા છે અને સ્ટૉક NSE અને BSE પર 13 મે 2024 ના રોજ સૂચિબદ્ધ થશે. ઇન્ડિજીન લિમિટેડ ભારતમાં આવા મૂલ્યવર્ધિત હેલ્થકેર સપોર્ટ સ્ટૉક્સ માટે ભૂખને ટેસ્ટ કરશે. ફાળવવામાં આવેલા શેરની મર્યાદા સુધીના ડિમેટ એકાઉન્ટમાં ક્રેડિટ આઇએસઆઇએન (INE065X01017) હેઠળ 10 મે 2024 ની નજીક થશે. ચાલો હવે આપણે ઇન્ડિજીન લિમિટેડના IPO માટે કેવી રીતે અરજી કરવી તેના વ્યવહારિક મુદ્દા પર જઈએ.

રોકાણકારો તેમના વર્તમાન ટ્રેડિંગ એકાઉન્ટ દ્વારા અપ્લાઇ કરી શકે છે અથવા ASBA એપ્લિકેશનને ઇન્ટરનેટ બેન્કિંગ એકાઉન્ટ દ્વારા સીધા લૉગ કરી શકાય છે. આ ફક્ત સ્વ-પ્રમાણિત સિંડિકેટ બેંકો (SCSB) ની અધિકૃત સૂચિ દ્વારા જ કરી શકાય છે. ASBA એપ્લિકેશનમાં, જરૂરી રકમ માત્ર અરજીના સમયે બ્લૉક કરવામાં આવે છે અને જરૂરી રકમ માત્ર ઍલોટમેન્ટ પર ડેબિટ કરવામાં આવે છે. રોકાણકારો રિટેલ ક્વોટમાં (દરેક એપ્લિકેશન દીઠ ₹2 લાખ સુધી) અથવા HNI / NII ક્વોટામાં (₹2 લાખથી વધુ) અરજી કરી શકે છે. કિંમત પછી ન્યૂનતમ લૉટ સાઇઝ જાણવામાં આવશે.

ઇન્ડિજીન લિમિટેડની ફાઇનાન્શિયલ હાઇલાઇટ્સ

નીચે આપેલ ટેબલ છેલ્લા 3 સંપૂર્ણ નાણાંકીય વર્ષો માટે ઇન્ડિજીન લિમિટેડના મુખ્ય નાણાંકીય બાબતોને કૅપ્ચર કરે છે.

ડેટા સ્ત્રોત: સેબી સાથે ફાઇલ કરેલ કંપની આરએચપી (એફવાયનો અર્થ એપ્રિલ-માર્ચ સમયગાળાથી છે)

ઇન્ડિજીન લિમિટેડના ફાઇનાન્શિયલમાંથી કેટલીક મુખ્ય ટેકઅવે છે જેને નીચે મુજબ ગણવામાં આવી શકે છે

1. છેલ્લા 3 વર્ષોમાં, છેલ્લા 2 વર્ષોમાં લગભગ 139% વધતા વેચાણ સાથે આવકનો વિકાસ મજબૂત રહ્યો છે. પાછલા બે વર્ષમાં વૃદ્ધિ સંતુલિત કરવામાં આવી છે, પરંતુ આકર્ષક બાબત એ છે કે કંપનીએ છેલ્લા 3 વર્ષોની સરેરાશ સાથે નવીનતમ વર્ષ માટે 11.54% ના ખૂબ જ સ્વસ્થ નેટ માર્જિનની જાણ કરી છે જે તે સ્તરથી પણ ઉપર છે.
    
2. છેલ્લા 2 વર્ષોમાં ચોખ્ખા નફાની વૃદ્ધિ લગભગ બમણી થઈ ગઈ છે અને તે ચોખ્ખા માર્જિનમાં સ્પષ્ટ છે. ઉપરાંત, 25.02% પર ઇક્વિટી પર રિટર્ન (આરઓઇ) અને 12.07% પર એસેટ પર રિટર્ન (આરઓએ) લેટેસ્ટ વર્ષમાં ખૂબ જ આકર્ષક છે. કંપની મૂલ્યવર્ધિત સેવા ઉદ્યોગમાં હોવાનો લાભ ધરાવે છે જ્યાં પુનરાવર્તનના લાભો સ્કેલ પર ઉચ્ચ છે.
    
3. કંપની પાસે છેલ્લા 3 વર્ષોની સરેરાશ 1.30X ની નજીક હોવા છતાં, આશરે માત્ર 1.05X માં એસેટની સ્વસ્થ પરસેવો છે. જો કે, જો તમે સંપત્તિઓ પર મજબૂત રિટર્નને ધ્યાનમાં લો છો તો આ લાભ વધુ બનાવવામાં આવે છે.

એકંદરે, કંપનીએ ટોચની લાઇન અને નીચેની લાઇન તેમજ નફાકારકતા અને કાર્યક્ષમતાના માર્જિનના સંદર્ભમાં તંદુરસ્ત સંખ્યાઓ જાળવી રાખી છે.

ઇન્ડિજન IPO ના મૂલ્યાંકન મેટ્રિક્સ

ચાલો આપણે મૂલ્યાંકનના ભાગ પર જઈએ. ₹11.97 ના લેટેસ્ટ વર્ષના ડાઇલ્યુટેડ EPS પર, ₹452 ની ઉપર બૅન્ડ સ્ટૉકની કિંમત 37-38 વખત P/E રેશિયો પર ડિસ્કાઉન્ટ મેળવે છે. જો કે, આ પ્રકારના ઉચ્ચ P/E રેશિયો વેલ્યૂ એડેડ સર્વિસ હેલ્થકેર ઇન્ડસ્ટ્રીમાં સામાન્ય છે અને તેમાં બૅકઅપ માટેની સંખ્યા પણ છે. જો તમે FY24 ના પ્રથમ 9 મહિના માટે નંબર પર નજર કરો છો, તો EPS પહેલેથી જ ₹10.84 પર છે, તેથી સંપૂર્ણ વર્ષના EPS પ્રતિ શેર ₹14.45 સુધી વધારી શકાય છે. હવે તે 31-32 વખતના P/E રેશિયોમાં અનુવાદ કરે છે, જે વધુ વ્યાજબી દેખાય છે.

અહીં કેટલાક ગુણાત્મક ફાયદાઓ છે જે ઇન્ડિજન લિમિટેડ ટેબલ પર લાવે છે.

• ઇન્ડિન લિમિટેડ સ્વાસ્થ્ય કાળજી સંબંધિત પૃષ્ઠભૂમિ ધરાવતા તેમના મોટાભાગના મુખ્ય કર્મચારીઓ સાથે ટેબલમાં ખૂબ જ મજબૂત ડોમેન કુશળતા લાવે છે.
   
• કંપની ગ્રાહકોના વ્યવસાયના વિકાસને ટેકો આપવા માટે ઇન-હાઉસ ટેકનોલોજી સ્ટૅક બનાવવા માટે કૃત્રિમ બુદ્ધિમત્તા અને મશીન લર્નિંગનો ભારે લાભ લે છે.
   
• તેના ટ્રેક રેકોર્ડ સિવાય, તેમાં વૈશ્વિક ડિલિવરી મોડેલ પણ છે જે ઉત્તર અમેરિકા, યુરોપ અને એશિયામાં સ્થિત 17 ઑફિસમાં ફેલાયેલ છે.

મૂલ્ય-વર્ધિત સ્વાસ્થ્ય કાળજી વ્યવસાયની પ્રકૃતિ એ છે જે બનાવવા માટે નોંધપાત્ર સમય લે છે પરંતુ ભવિષ્યમાં જ્યોમેટ્રિક વળતર આપી શકે છે. ઇન્ડિન એ પહોંચી ગયું છે કે મેચ્યોરિટી તબક્કો જ્યાંથી તે સરળતાથી નફાને વધારવા માટે પોતાની સ્થિતિનો લાભ લઈ શકે છે. આ જ છે કે રોકાણકારો IPO માં શરત લઈ શકે છે. જો કે, IPOમાં રોકાણકારો ઉચ્ચ સ્તરના જોખમ, અસ્થાયી વિક્ષેપોની સંભાવના અને લાંબા સમય સુધી હોલ્ડિંગ અવધિ માટે તૈયાર હોવા જોઈએ. તે એવા રોકાણકારો માટે શ્રેષ્ઠ છે જેઓ એક વર્ષથી વધુ સમય સુધી રાહ જોવા માટે સજ્જ છે અને વધુ વ્યવસાય/ક્ષેત્રીય જોખમ મેળવવા માટે તૈયાર છે.