આરબીઆઈએ પેટીએમ પેમેન્ટ્સ બેંકને મૃત્યુ માટે શા માટે વાક્ય જારી કર્યું

પેટીએમ ગરમ પાણીમાં છે કારણ કે ભારતીય રિઝર્વ બેંક (આરબીઆઈ) તેમના પર ઘટાડો કર્યો છે. આરબીઆઈના તાજેતરનું પરિપત્ર જણાવે છે કે પેટીએમ પેમેન્ટ્સ બેંકને તાજા ડિપોઝિટ સ્વીકારવાની અથવા ફેબ્રુઆરી 29 પછી ક્રેડિટ ટ્રાન્ઝૅક્શન કરવાની પરવાનગી આપવામાં આવશે નહીં.

વપરાશકર્તાઓ માટે આનો અર્થ શું છે? સારું, તે તારીખથી શરૂ થવાથી, તમે તમારા વૉલેટ, પ્રીપેઇડ ઇન્સ્ટ્રુમેન્ટ, ફાસ્ટૅગ અથવા રાષ્ટ્રીય સામાન્ય મોબિલિટી કાર્ડમાં ફંડ ઉમેરી શકશો નહીં. 

સારવારમાં, બધા એકાઉન્ટ ધારકોએ તેમની બૅલેન્સ ખાલી કરીને તેમના એકાઉન્ટ બંધ કરવાની જરૂર છે. જાહેરાત પછી, તેની પેટીએમ શેર કિંમત ગુરુવારે 20% થી ઘટી ગઈ.

આ પગલું 300 મિલિયન વૉલેટ, 30 મિલિયન બેંક એકાઉન્ટ, દર મહિને 1.6 બિલિયન UPI ટ્રાન્ઝૅક્શન અને પેટીએમ બેંક સાથે સંકળાયેલા આઠ મિલિયન ફાસ્ટૅગ સહિત નોંધપાત્ર સંખ્યામાં વપરાશકર્તાઓને અસર કરશે.

તો, આ શા માટે થઈ રહ્યું છે? 

આરબીઆઈના અનુસાર, બાહ્ય ઑડિટમાં પેટીએમના પુસ્તકો સંબંધિત નિયમો અને નોંધપાત્ર દેખરેખની ચિંતાઓનું પાલન ન કરવામાં આવ્યું છે. માર્ચ 2022 માં સાગા શરૂ થયો હતો જ્યારે આરબીઆઈએ નવા ગ્રાહકોને ઑનબોર્ડ કરવાથી પેટીએમ બેંકને પ્રતિબંધિત કર્યા અને તેની આઇટી સિસ્ટમ્સના સંપૂર્ણ ઑડિટ્સ ફરજિયાત કર્યા.

સંક્ષેપમાં, આરબીઆઈ પેટીએમ બેંકના આચરણથી ખુશ નથી, અને આ ક્રેકડાઉન નિયમનકારી અને અનુપાલન સમસ્યાઓનું પરિણામ છે જે માર્ચ 2022 થી લાંબા સમયથી ચાલી રહ્યું છે.

પરંતુ આરબીઆઈ પેટીએમથી શા માટે નાખુશ છે?

સારું, પેટીએમ અને પેટીએમ પેમેન્ટ્સ બેંક વચ્ચેના નજીકના કનેક્શનને કારણે RBI પેટીએમ બેંકથી અખુશ લાગે છે. જોકે આ અલગ એકમો છે, પરંતુ તેમનું ગહન એકીકરણ આરબીઆઈ માટે ચિંતાનો સ્ત્રોત દેખાય છે.

પેટીએમ, જેને એક 97 સંચાર તરીકે પણ ઓળખાય છે, તેમાં કંપનીના 2022-23 વાર્ષિક અહેવાલ મુજબ વિજય શેખર શર્માની માલિકીના બાકી 51% સાથે પેટીએમ પેમેન્ટ્સ બેંકના 49% ધરાવે છે. પેટીએમ પેમેન્ટ્સ બેંકમાં વિવિધ પેટીએમ સેવાઓ જેમ કે વૉલેટ, UPI, યુટિલિટી બિલની ચુકવણીઓ અને ડિપોઝિટ એકાઉન્ટ શામેલ છે.

આ એકમોનું ઇન્ટરલિંકિંગ ઘણા પાસાઓમાં સ્પષ્ટ છે. પેટીએમ પેમેન્ટ્સ બેંકને માત્ર પેટીએમ એપ દ્વારા જ ઍક્સેસ કરી શકાય છે, બેંકમાંથી ફંડ માત્ર એપ દ્વારા ઉપલબ્ધ છે, અને રજિસ્ટ્રેશન અને લૉગ ઇન ખાસ કરીને એપ દ્વારા કરવામાં આવે છે. પેટીએમ એપ તમામ બેંક સેવાઓને પ્રોત્સાહન અને વિતરિત કરવા માટે પ્રાથમિક પ્લેટફોર્મ છે.

વધુમાં, પેટીએમના તમામ 330 મિલિયન વત્તા વૉલેટ એકાઉન્ટ અને 150 મિલિયન વત્તા UPI હેન્ડલ પેટીએમ પેમેન્ટ્સ બેંકમાં ઘર ધરાવે છે. આને સંબોધિત કરવા માટે, RBI એ બેંક સાથે તરત જ તેમના નોડલ એકાઉન્ટને સમાપ્ત કરવા માટે વન97 કમ્યુનિકેશન્સ લિમિટેડ (ONCL) અને પેટીએમ પેમેન્ટ્સ સર્વિસ લિમિટેડને સૂચિત કર્યું છે. નોડલ એકાઉન્ટ વિવિધ બેંક એકાઉન્ટમાંથી ચુકવણી સ્વીકારવા અને તેમને મર્ચંટને ફૉર્વર્ડ કરવા માટે વિશેષ એકાઉન્ટ છે.

પેટીએમ તેના વાર્ષિક કાર્યકારી નફા પર નોંધપાત્ર અસરની અનુમાન કરે છે, જેનો અંદાજ ₹300-500 કરોડની વચ્ચે હોવો જોઈએ. 

આ પ્રોજેક્શન એ ગ્રાહકોના પરિણામ છે જે તેમના વૉલેટ, ફાસ્ટૅગ અને અન્ય સેવાઓમાં પૈસા ઉમેરવામાં અસમર્થ છે. આ પ્રતિબંધ કોઈપણ ગ્રાહક એકાઉન્ટમાં ડિપોઝિટ અથવા ટૉપ-અપ્સ સ્વીકારવાથી પેટીએમ પેમેન્ટ્સ બેંક લિમિટેડને પ્રતિબંધિત કરવાના નિર્ણયને અનુસરે છે.

આરબીઆઈ માટે ચિંતાનો અન્ય મુદ્દો એ પેટીએમ પોસ્ટપેઇડ છે, જે રિટેલ વપરાશકર્તાઓ માટે બાય-નાઉ-પે-લેટર (બીએનપીએલ) ઑફર છે. 

જ્યારે પેમેન્ટ્સ બેંકો ડિપોઝિટ સ્વીકારવા માટે મર્યાદિત છે અને લોન પ્રદાન કરી શકતા નથી, ત્યારે પેટીએમએ અન્ય ધિરાણકર્તાઓના સહયોગથી BNPL સેવાઓ પ્રદાન કરી છે, જે 0% વ્યાજ પર ₹60,000 સુધીની પર્સનલ લોન પ્રદાન કરે છે. આમાં સમસ્યાઓ ઉભી કરવામાં આવી છે કારણ કે તેમાં પેટીએમ વેચાણ ઉત્પાદનો શામેલ છે કે બેંકને વેચવાની પરવાનગી નથી, જે વપરાશકર્તાઓમાં ભ્રમ તરફ દોરી જાય છે.

પેટીએમ માટે આગળનો રસ્તા શું છે?

પેટીએમ તેના બિઝનેસને સુરક્ષિત કરવા માટે સમયની મુશ્કેલીનો સામનો કરી રહ્યું છે, ખાસ કરીને તેની UPI કામગીરી, જેમાં મર્ચંટ અને ગ્રાહકો બંને માટે 13% માર્કેટ શેર છે.

કેનના અનુસાર, પેટીએમ હેન્ડલ સાથેની પેટીએમ એપના વપરાશકર્તાઓ હવે યુપીઆઇ લેવડદેવડ કરી શકશે નહીં, ભલે પછી તેમની યુપીઆઇ આઇડી કોઈ અલગ બેંક ખાતાં સાથે જોડાયેલ હોય. આનું કારણ છે કે આ હેન્ડલ જારી કરવા માટે જવાબદાર પેટીએમ પેમેન્ટ્સ બેંક હવે તેમને સપોર્ટ કરતી નથી.

એપ પર ઑફલાઇન મર્ચંટ પણ મુશ્કેલીમાં છે. પેટીએમના મોટાભાગના મર્ચંટ પાસે પેટીએમ પેમેન્ટ્સ બેંક સાથે તેમના એકાઉન્ટ છે. 

જ્યારે કોઈ વપરાશકર્તા પેટીએમના ક્યૂઆર કોડને સ્કૅન કરે છે, તો પૈસા શરૂઆતમાં વેપારીના ખાતાંમાં પહોંચે તે પહેલાં પેટીએમ પેમેન્ટ્સ બેંકના નોડલ ખાતાંમાં જાય છે, સામાન્ય રીતે પેટીએમ બેંક ખાતાંમાં. હવે, પેટીએમને માત્ર અન્ય બેંકમાં નોડલ ખાતું બદલવાની જરૂર નથી પરંતુ તેના 37 મિલિયન વેપારીઓ માટે બેંક ખાતાંની માહિતી પણ અધતન કરવાની જરૂર છે. 

જો આ સમયસર કરવામાં ન આવે, તો મર્ચંટને ટ્રાન્સફર કરેલ પૈસા પ્રાપ્ત થશે નહીં, અને તેમના પેટીએમ QR કોડને બીજા સાથે બદલવામાં આવશે.

બર્નસ્ટાઇન સંશોધને તાજેતરની સૂચનાઓ પર નકારાત્મક દૃષ્ટિકોણ દર્શાવ્યું છે, જેમાં જણાવેલ છે, "તમામ વ્યવહારિક હેતુઓ માટે, ઉપરોક્ત સૂચનાઓ પેટીએમ પેમેન્ટ્સ બેંકની કામગીરીઓ સમાપ્ત થાય છે. આ એક ચોક્કસ નકારાત્મક વિકાસ છે અને વ્યવસાય પર પહેલેથી જ ભારે નિયમનકારીને ઉમેરે છે."

ભારતીય રાષ્ટ્રીય ચુકવણી નિગમ દ્વારા ટીપીએપી તરીકે, ઓછામાં ઓછી ત્રણ બેંકો સાથે ભાગીદાર તરીકે ઉચ્ચ-વૉલ્યુમ ચુકવણી એપ્સ ફરજિયાત કરવામાં આવે છે. બેંકોને તેના વૉલ્યુમને સમાયોજિત કરવા અને એક મહિનાથી ઓછા સમયમાં તેમની સિસ્ટમને તૈયાર કરવા માટે એક પડકાર હશે.

આરબીઆઈના નિર્દેશને અનુસરીને ઘણા આવકના સ્ટ્રીમને લીધે ટૂંકા ગાળામાં તેના સ્ટૉકમાં તીવ્ર ડાઉનટર્નની અપેક્ષાઓ સાથે ભવિષ્યમાં પેટીએમ માટે પડકારજનક દેખાય છે. નિયમનકારી બાબતોના નિરાકરણ પછી પણ સ્પર્ધકોને ગ્રાહક સ્થળાંતર પેટીએમ માટે તેને ફરીથી મેળવવાનું પડકારજનક બનાવી શકે છે.