સ્ટૉક ઇન ઍક્શન- ઇન્ડિયન ઑઇલ કોર્પોરેશન

દિવસનો IOC સ્ટૉક ક્ષણ 

વિશિષ્ટ બાબતો

1. ઇન્ડિયન ઑઇલ કોર્પોરેશન લિમિટેડ સ્ટૉક એનાલિસિસમાં કુલ આવકમાં વધારો થવા છતાં નેટ નફામાં નોંધપાત્ર ઘટાડો જાહેર કરવામાં આવ્યો છે.

2. IOC Q1 FY25 નાણાંકીય પ્રદર્શન છેલ્લા વર્ષમાં સમાન ત્રિમાસિકની તુલનામાં સ્ટેન્ડઅલોન નેટ નફામાં 75% ઘટાડો દર્શાવે છે.

3. મોતિલાલ ઓસવાલ દ્વારા સેટ કરેલ ઇન્ડિયન ઑઇલ કોર્પોરેશન શેર કિંમત ₹215 છે, જે વર્તમાન ટ્રેડિંગ કિંમતથી અપસાઇડ સંભવિત છે.

4. આઇઓસી રિફાઇનિંગ માર્જિનની અસર હાનિકારક રહી છે, જેમાં સરેરાશ રિફાઇનિંગ માર્જિન પ્રતિ બૅરલ $6.39 સુધી આવે છે.

5. આઈઓસી નાણાંકીય પરિણામો જુલાઈ 2024 પાછલા નાણાંકીય વર્ષની તુલનામાં આશરે 2% સુધી આવકમાં ઘટાડો કરે છે.

6. IOC સ્ટૉક માર્કેટ ન્યૂઝએ પરિણામો પછીના શેરમાં સંક્ષિપ્ત ઘટાડો જોયો હતો, પરંતુ તેઓએ રિકવર કર્યું, NSE પર ₹182.95 પર 1.42% બંધ કરી દીધું.

7. ભારતીય તેલ નિગમની આવકમાં ઘટાડો એ LPG વેચાણમાં રિફાઇનિંગ માર્જિન અને નુકસાનને ઘટાડવા માટે આભારી છે.

8. IOC ત્રિમાસિક આવક અને નફામાં આવકમાં ઘટાડો થયો છે 2% અને 75% સુધી. લેટેસ્ટ નાણાકીય ત્રિમાસિકમાં ચોખ્ખા નફામાં ઘટાડો.

9. આઇઓસી ઇન્વેસ્ટમેન્ટ આઉટલુક 2024 કમાણી અને રિફાઇનિંગ માર્જિનમાં કંપનીના નોંધપાત્ર ઘટાડા દ્વારા પ્રભાવિત થઈ શકે છે.

10. સબસિડીવાળા રિટેલ કિંમતો અને વાસ્તવિક ખર્ચ વચ્ચેના અંતરને કારણે IOC LPG વેચાણ માટે ₹5,156.53 કરોડ સુધીનું નુકસાન.

આઇઓસી શેર શા માટે સમાચારમાં છે?

Indian Oil Corporation Ltd. (IOC), a prominent player in Gas & Petroleum sector & one of India's largest companies with a market cap of ₹258,348.06 crore, has recently attracted significant attention. company's shares saw 1.55% increase to ₹180.2 on July 30, 2024, following release of its Q1 FY25 results. Despite this, IOC's stock performance has been volatile, reflecting broader market reactions & company-specific challenges. company’s standalone net profit witnessed sharp 75% decline compared to same quarter last year, driven by declining refining margins & significant losses in LPG sales. This news has prompted both scrutiny & cautious optimism among investors.

Q1-FY25 આઈઓસી લિમિટેડનું પરફોર્મન્સ 

1. Q1 FY25 માટે, IOC એ નફાકારકતા અને આવકમાં નોંધપાત્ર ઘટાડો નોંધાવ્યો છે. કંપનીની કુલ આવક લગભગ 2% વર્ષ-દર-વર્ષ દ્વારા ₹2.21 લાખ કરોડથી ₹2.15 લાખ કરોડ સુધી ઘટાડવામાં આવી છે.

2. EBITDA fell by 55% to ₹11,024.51 crore. average gross refining margin (GRM) declined to $6.39 per barrel, down from $8.34 per barrel the previous year, significantly impacting the company's earnings. 

3. Q1 FY24 માં ₹14,735.3 કરોડથી લઈને લેટેસ્ટ ક્વાર્ટરમાં ₹3,723 કરોડ સુધીનું ચોખ્ખું નફો 75% સુધીમાં ઘટાડવામાં આવ્યું છે. અંડર-રિકવરીને કારણે LPG વેચાણમાં ₹5,156.53 કરોડનું નુકસાન આ નકારવામાં આવ્યું હતું.

ઇન્ડિયન ઓઇલ કોર્પોરેશનનું મૂળભૂત વિશ્લેષણ 

આવક અને નફાના વલણો

જૂન 30, 2024 ના રોજ સમાપ્ત થયેલ ત્રિમાસિક માટે આઇઓસીની આવક ₹2,20,396.99 કરોડ હતી, જે પાછલા ત્રિમાસિકમાંથી 10.14% વધારો અને ગયા વર્ષે તે જ ત્રિમાસિકમાંથી 10.66% વધારો થયો હતો. જો કે, આ વૃદ્ધિ વધુ સારી નફાકારકતામાં અનુવાદ કરતી નથી. કર (PAT) પછી કંપનીનો ચોખ્ખો નફો ₹3,151.46 કરોડ હતો, જે નફાકારકતામાં નોંધપાત્ર ઘટાડો દર્શાવે છે.

ઑપરેટિંગ અને ફાઇનાન્શિયલ મેટ્રિક્સ  

1. આઈઓસીના કુલ સંચાલન ખર્ચાઓમાં 0.8% ઘટાડો થયો હતો, જ્યારે કુલ આવક 1.77% સુધીમાં ઘટાડવામાં આવી હતી. 

2. જો કે, સંચાલન આવકમાં ઘટાડો એ છે કે પાછલા ત્રિમાસિકમાંથી 26.15% અને વર્ષ-દર-વર્ષે 71.26% થી ઘટાડો થયો હતો. 

3. કર પહેલાંની ચોખ્ખી આવક 34.75% અનુક્રમે અને 75.11% વર્ષ-વર્ષ સુધી ઘટી ગઈ, માર્જિન અને નફાકારકતા પર દબાણને અન્ડરસ્કોર કરી રહી છે.

પ્રમોટર અને સંસ્થાકીય હોલ્ડિંગ્સ 

જૂન 30, 2024 સુધી, પ્રમોટર્સ 7.79% અને ઘરેલું સંસ્થાકીય રોકાણકારો (ડીઆઈઆઈ) ધરાવતા 10.01% સાથે વિદેશી સંસ્થાકીય રોકાણકારો (એફઆઈઆઈ) સાથે કંપનીના હિસ્સેદારીના 51.5% ને આયોજિત કર્યા હતા. 

ઇન્ડિયન ઑઇલ કોર્પોરેશન પ્રાઇસ અને માર્કેટ પરફોર્મન્સ  

આઇઓસીના સ્ટૉકમાં 30 જુલાઈ, 2024 ના રોજ 1.55% વધારો દર્શાવતા તાજેતરના ટ્રેડિંગ સાથે ઉતાર-ચડાવનો અનુભવ થયો છે. તાજેતરમાં પહોંચવા છતાં, નબળા ફાઇનાન્શિયલ પરફોર્મન્સને કારણે સ્ટૉક દબાણ હેઠળ છે. શેરની કિંમત લગભગ ₹180.2 ટ્રેડ કરી રહી છે, 52-અઠવાડિયાની ઉચ્ચતમ ₹196.8 અને ઓછી ₹85.51 સાથે.

ઇન્ડિયન ઑઇલ કોર્પોરેશનની નબળાઈનું કારણ શું થયું?

1. પ્રથમ સમસ્યા ત્રિમાસિક માટે બેરલ દીઠ સરેરાશ $6.39 રિફાઇનિંગ માર્જિન સાથે સેગમેન્ટની નબળાઈને રિફાઇન કરી રહી હતી. એક વર્ષ પહેલાં $8.34 પ્રતિ બૅરલ સ્તરની તુલનામાં, આ 23.4% ઓછું છે. 

2. LPG સેલ્સમાં ઘટાડો એ બીજો પરિબળ હતો. વાસ્તવિક ખર્ચ અને છૂટવાળી છૂટવાળી છૂટ વેચાણ કિંમત વચ્ચે અંતરના પરિણામે કંપની દ્વારા ₹5,156.53 કરોડની LNG ની અંડર-રિકવરી રેકોર્ડ કરવામાં આવી હતી.

આઈઓસી ભવિષ્યના આઉટલુક

આઈઓસીના નાણાંકીય પડકારો, ખાસ કરીને માર્જિન અને એલપીજી વેચાણને રિફાઇન કરવામાં, નોંધપાત્ર છે. કંપની બિહારમાં ગ્રીનફીલ્ડ ટર્મિનલના પ્રસ્તાવિત નિર્માણ સહિત વ્યૂહાત્મક પહેલ સાથે આ મુદ્દાઓને સંબોધિત કરી રહી છે, જેમાં ₹1,698.67 કરોડનો ખર્ચ થાય છે. રોકાણકારોએ આ પડકારોને નેવિગેટ કરવાની અને તેના કાર્યકારી અને નાણાંકીય જોખમોને અસરકારક રીતે મેનેજ કરવાની કંપનીની ક્ષમતાની દેખરેખ રાખવી જોઈએ.