એન્ટેરો હેલ્થકેર સોલ્યુશન્સનું IPO વિશ્લેષણ

એન્ટ્રો હેલ્થકેર શું કરે છે?

ભારતમાં, એન્ટ્રો હેલ્થકેર સોલ્યુશન્સ લિમિટેડ તબીબી સપ્લાયના વિતરક છે. ફાર્મસીઓ, હૉસ્પિટલો અને ક્લિનિક્સ સંપૂર્ણ ભારતમાં કંપનીના ટેક્નોલોજી-સંચાલિત પ્લેટફોર્મ દ્વારા હેલ્થકેર પ્રૉડક્ટ મેળવી શકે છે.

કંપનીનો ગ્રાહક આધાર શું છે?

નાણાંકીય વર્ષ 2021, 2022, અને 2023 માં કંપનીએ અનુક્રમે 39,500, 64,200, અને 81,400 થી વધુ રિટેલ ગ્રાહકોને સેવા આપી છે. આ ઉપરાંત, તે જ સમયગાળા દરમિયાન, તેઓએ 1,600, 2,500, અને 3,400 થી વધુ હૉસ્પિટલના ગ્રાહકોને સેવાઓ પ્રદાન કરી હતી.
માર્ચ 31, 2023 સુધી, એન્ટેરો હેલ્થકેર સોલ્યુશન્સ 1,900 થી વધુ હેલ્થકેર પ્રૉડક્ટ ઉત્પાદકો સાથેના તેના એગ્રીમેન્ટને કારણે તેમના માટે 64,500 થી વધુ પ્રૉડક્ટ સ્ટૉક-કીપિંગ યુનિટ ઉપલબ્ધ છે.

એન્ટેરો હેલ્થકેર સોલ્યુશન્સ લિમિટેડ ફાઇનાન્શિયલ એનાલિસિસ

વિશ્લેષણ

સંપત્તિઓ   

1. કંપનીની સંપત્તિઓએ પાછલા કેટલાક સમયગાળામાં સતત વૃદ્ધિ દર્શાવી છે, જે સપ્ટેમ્બર 30, 2023 સુધી 31 માર્ચ, 2021, થી 1506 કરોડ સુધી 834 કરોડથી વધી રહી છે.
2. આ સ્થિર વૃદ્ધિ કંપનીના કામગીરી અને ઇન્ફ્રાસ્ટ્રક્ચરમાં વિસ્તરણ અને રોકાણને સૂચવે છે, જે ભવિષ્યની આવક પેદા કરવામાં ફાળો આપી શકે છે.

આવક

1. Revenue has demonstrated substantial increase over period, rising from 1,783.67 crores as of March 31, 2021, to 3,305.72 crores as of March 31, 2023, before declining slightly to 1,898.98 crores as of September 30, 2023.
2. આવકમાં નોંધપાત્ર વૃદ્ધિ એ કંપની દ્વારા અમલમાં મુકવામાં આવેલી વેચાણ પ્રદર્શન અને બજાર વિસ્તરણ વ્યૂહરચનાઓને સૂચવે છે.
3. સપ્ટેમ્બર 30, 2023 સુધી આવકમાં થોડો ઘટાડો થયો છે, જે મોસમ અથવા ટૂંકા ગાળાના બજારમાં વધઘટને સૂચવી શકે છે.

કર પછીનો નફો (પીએટી)

1. કંપનીએ પ્રથમ બે સમયગાળામાં નકારાત્મક પેટનો અહેવાલ આપ્યો હતો, જે અનુક્રમે માર્ચ 31, 2021, અને માર્ચ 31, 2022 સુધીના 15.35 કરોડ અને 29.44 કરોડના નુકસાનને સૂચવે છે.
2. જો કે, નફાકારકતામાં ફેરફાર થયો છે, જેમાં પેટ સપ્ટેમ્બર 30, 2023 સુધી 11.64 કરોડ પૉઝિટિવ બદલાઈ રહ્યું છે.
3. નફાકારકતામાં આ સુધારો કંપની દ્વારા અમલમાં મુકવામાં આવેલ અસરકારક ખર્ચ વ્યવસ્થાપન પગલાં અથવા વધારેલી આવક ઉત્પાદન વ્યૂહરચનાઓને સૂચવે છે.

કુલ મત્તા    

1. કંપનીની નેટવર્થ એ સમયગાળા દરમિયાન સતત વૃદ્ધિ દર્શાવી છે, જે 31 માર્ચ, 2021, થી 30 સપ્ટેમ્બર, 2023 સુધી 487.06 કરોડથી વધીને 660.54 કરોડ સુધી વધી રહી છે.
2. આ કંપનીની નાણાંકીય સ્થિતિ અને શેરહોલ્ડર ઇક્વિટીને મજબૂત બનાવવાનું સૂચવે છે.

રિઝર્વ અને સરપ્લસ

1. અનામતો અને અધિશેષમાં 31 માર્ચ, 2023 સુધીમાં 141.7 કરોડથી વધીને 31 માર્ચ, 2021, થી 488.68 કરોડ સુધીની સ્થિર વૃદ્ધિનો અનુભવ થયો છે.
2. રિઝર્વ અને સરપ્લસમાં આ વૃદ્ધિ કંપનીની જાળવી રાખેલી આવક અને સંચિત નફાને પ્રતિબિંબિત કરે છે, જેને ભવિષ્યના વિકાસની તકો માટે ફરીથી રોકાણ કરી શકાય છે અથવા નાણાંકીય જોખમોને ઘટાડવા માટે ઉપયોગમાં લઈ શકાય છે.

એન્ટેરો હેલ્થકેર સોલ્યુશન્સ IPO પીઅરની તુલના

નાણાંકીય વિશ્લેષણ અને અર્થઘટન

1. પ્રતિ શેર કમાણી (EPS)
એન્ટ્રો હેલ્થકેરમાં નકારાત્મક EPS છે, જે પ્રતિ શેર નુકસાનને સૂચવે છે, જ્યારે મેડપ્લસ હેલ્થ સર્વિસિસમાં સકારાત્મક EPS છે, જે નફાકારકતાને દર્શાવે છે.

2. પ્રતિ શેર નેટ એસેટ વેલ્યૂ (એનએવી)
મેડપ્લસ હેલ્થ સર્વિસની તુલનામાં એન્ટ્રો હેલ્થકેર પ્રતિ શેર વધુ એનએવી ધરાવે છે, જે એન્ટ્રો માટે પ્રતિ શેર મજબૂત એસેટ બેકિંગને સૂચવે છે.

3. કિંમત/આવક (P/E) રેશિયો
એન્ટ્રો હેલ્થકેરમાં નેગેટિવ P/E રેશિયો છે, જે નુકસાનને કારણે હોઈ શકે છે. તેનાથી વિપરીત, મેડપ્લસ હેલ્થ સર્વિસિસમાં નોંધપાત્ર રીતે ઉચ્ચ P/E રેશિયો છે, જે આવક સાથે સંબંધિત ઉચ્ચ મૂલ્યાંકનને દર્શાવે છે.

4. નેટ વર્થ પર રિટર્ન (રોન)
એન્ટ્રો હેલ્થકેર માટે રોન પ્રદાન કરવામાં આવતી નથી, જ્યારે મેડપ્લસ હેલ્થ સર્વિસિસમાં 3.36% ની રોન રોન છે, જે શેરહોલ્ડર્સની ઇક્વિટી પર જનરેટ થયેલ રિટર્નને સૂચવે છે.

તારણ

એકંદરે, નાણાંકીય વિશ્લેષણ આવક વૃદ્ધિ, નફાકારકતા, સંપત્તિ વિસ્તરણ અને વિશ્લેષિત સમયગાળા દરમિયાન નાણાંકીય સ્થિતિને મજબૂત બનાવવામાં સકારાત્મક વલણોને સૂચવે છે. જો કે, કંપનીના પ્રદર્શનની સતત દેખરેખ રાખવી અને તેના નાણાંકીય સ્વાસ્થ્યને પ્રભાવિત કરતા પરિબળોનું મૂલ્યાંકન કરવું જરૂરી છે, જેમ કે બજારની સ્થિતિઓ, સ્પર્ધા અને કાર્યકારી કાર્યક્ષમતા.