શું તમે ફાઇનાન્શિયલ સ્ટેટમેન્ટનો અભ્યાસ કરતી વખતે લાલ ફ્લેગ્સ પર ધ્યાન આપો છો?

કંપનીની નાણાંકીય બાબતો એક સંસ્થાના સ્વાસ્થ્યનું મૂલ્યાંકન કરવાની એક ચોક્કસ રીત છે. આ યોગ્ય રીતે કહેવામાં આવે છે કે "નંબર झूठ નથી." નંબરો વ્યવસાયની સફળતા અથવા નિષ્ફળતાનો સૂચન કરી શકે છે, પરંતુ તેઓ કંપનીમાં મુશ્કેલીના પહેલા લક્ષણો પણ બતાવી શકે છે. રોકાણકારોને કયા નંબરો કહેવાનો પ્રયત્ન કરી રહ્યા છે તેને ઓળખવામાં મદદ કરવા માટે, અમે 7 ઓળખી શકાય તેવા લાલ ધ્વજને શોધીશું જે કંપનીની નાણાંકીય બાબતોની સમીક્ષા કરતી વખતે મુશ્કેલીના સૂચકો તરીકે કાર્ય કરી શકે છે જે પસંદ કરવામાં મદદ કરશે રોકાણ માટે શ્રેષ્ઠ સ્ટૉક્સ.

મુશ્કેલ વિસ્તારોને ઓળખતા પહેલાં, કોઈને નાણાંકીય નિવેદનો કેવી રીતે વાંચવું તે સમજવાની જરૂર છે. ઘણા લોકો તેને ખોલો અને આવકના સ્ટેટમેન્ટમાં વેચાણ નંબરો, નફા અથવા નુકસાનની શોધ કરે છે અને માત્ર રોકડ પ્રવાહ અને બેલેન્સશીટ પર જાઓ. જો કે, અન્ય ક્ષેત્રો છે, કે રોકાણકાર જાગૃત હોવા જોઈએ.

ઑડિટરનો રિપોર્ટ: 

આ કંપનીના નાણાંકીય નિવેદનો સંબંધિત ઑડિટરની લેખિત અભિપ્રાય છે. આ કંપનીના ઓડિટર દ્વારા કંપનીના નાણાંકીય સ્થિતિ અને એકાઉન્ટિંગ રેકોર્ડ્સને પ્રમાણિત કરવા માટે તૈયાર કરેલ દસ્તાવેજ છે.

ફાઇનાન્શિયલ સ્ટેટમેન્ટ: 

આ સ્ટેટમેન્ટ સંસ્થાના રોકડ પ્રવાહ અને નાણાંકીય સ્થિતિનો ચિત્ર પ્રદાન કરે છે. નાણાંકીય સ્ટેટમેન્ટમાં બૅલેન્સશીટ, આવકનું સ્ટેટમેન્ટ અને રોકડ પ્રવાહનું સ્ટેટમેન્ટ શામેલ છે.

નાણાંકીય નિવેદનની નોંધો: 

ફૂટનોટ્સ તરીકે પણ સંદર્ભિત કરવામાં આવે છે. આ કંપનીની કામગીરી અને નાણાંકીય સ્થિતિ સંબંધિત અતિરિક્ત માહિતી પ્રદાન કરે છે અને નાણાંકીય નિવેદનોનો એક અભિન્ન ભાગ માનવામાં આવે છે.

ઉપરોક્ત વિભાગો મૂલ્યવાન માહિતી પ્રદાન કરશે જે કંપનીના નફાકારકતા, લિક્વિડિટી અને રોકડ પ્રવાહ નિર્ધારિત કરવામાં મદદ કરશે; સ્વાસ્થ્ય નિર્ધારિત કરતી વખતે તમામ મહત્વપૂર્ણ આંકડાઓ.

અમે કેટલાક સામાન્ય લાલ ફ્લેગ્સની ચર્ચા કરતા પહેલાં, તે જાણવું જરૂરી છે કે લાલ ફ્લેગ્સને ઓળખવાની કોઈ નિશ્ચિત પદ્ધતિ નથી. રોકાણકાર કંપનીનું સંશોધન કેવી રીતે કરી રહ્યું છે અને તે/તેણી જે રીતે ঐતિહાસિક અને વર્તમાન ડેટાનું અભ્યાસ કરે છે તેના આધારે રોકાણકાર સંભવિત સમસ્યાઓને કેવી રીતે ઓળખે છે તે પરિભાષિત કરશે.

ઇક્વિટી (D/E) રેશિયોમાં વધતા ડેબ્ટ: 

આ દર્શાવે છે કે કંપની તેના હેન્ડલ કરતાં વધુ ડેબ્ટને શોધી રહી છે. રોકાણકાર ઘટતા વ્યાજ કવરેજના ગુણોત્તર પર પણ એક નજર રાખી શકે છે, જેની ગણતરી કમાણીને સંચાલિત કરીને ચોખ્ખી વ્યાજની ચુકવણીઓને વિભાજિત કરીને કરવામાં આવે છે. ઉચ્ચ કવરેજનો અનુપાત વધુ સારો છે, જોકે આદર્શ અનુપાત ઉદ્યોગ દ્વારા અલગ હોઈ શકે છે.

ટોચની લાઇનમાં ડાઉનટ્રેન્ડ: 

સામાન્ય રીતે, જો કંપની પાસે આવક ઘટાડવાના ત્રણ અથવા વધુ વર્ષ હોય, તો તે સંભવત સારી રોકાણ નથી. ખર્ચ કટ કરવાના પગલાં - જેમ કે બિનજરૂરી ખર્ચ અને હેડકાઉન્ટમાં ઘટાડો - આવકમાં ઘટાડો કરવામાં મદદ કરી શકે છે, જો કંપની ત્રણ વર્ષમાં પરત કરવામાં ન આવે તો તે શક્ય નથી.

રોકડ પ્રવાહમાં અસ્થિરતા: 

ઘણા રોકડ દર્શાવી શકે છે કે ખાતાઓ સેટલ કરવામાં આવી રહી છે, પરંતુ એક જ સમયે, તે પણ સૂચિત કરી શકે છે કે નવું કાર્ય આવી રહ્યું નથી. બીજી તરફ, રોકડમાં ઘટાડો થઈ શકે છે કે કંપનીને સંચાલન ખર્ચને આવરી લેવામાં મુશ્કેલ લાગી શકે છે.

ઇન્વેન્ટરી અને રિસીવેબલ્સ વધારી રહ્યા છે: 

પ્રાપ્ત અથવા ઇન્વેન્ટરી ઉત્પન્ન કરવા માટે ઉપયોગમાં લેવામાં આવતા પૈસા એ પૈસા છે જે રિટર્ન બનાવી શકતા નથી. જોકે ઑર્ડર પૂર્ણ કરવા માટે પૂરતી ઇન્વેન્ટરી હોવી મહત્વપૂર્ણ છે, જોકે, કંપની વેરહાઉસમાં વેચાતી આવકનો મોટો ભાગ ધરાવવા માંગતી નથી. સામાન્ય રીતે, ઇન્વેન્ટરી અથવા ડેબ્ટમાં વધારો સંભવિત ખરાબ ડેબ્ટનો ચિહ્ન છે. 

કુલ નફાનો માર્જિન સુધારી રહ્યો છે પરંતુ વેચાણમાં ઘટાડો:

જો કુલ નફા માર્જિન એક સુધારાત્મક વલણ દર્શાવે છે, તો રોકાણકાર કંપનીના પ્રદર્શનથી પ્રભાવિત થશે. જો કે, તે સમાન રીતે જ મહત્વપૂર્ણ છે કે નફા માર્જિન એકલ કરવું જોઈએ નહીં, કોઈપણ કંપનીના વેચાણ અને ઓવરહેડને પણ તપાસવું જોઈએ.

સંપત્તિ કરતાં સતત ઉચ્ચ જવાબદારીઓ: 

નાણાંકીય રીતે સ્વસ્થ કંપનીઓ પાસે સામાન્ય રીતે ઋણની સંચાલન યોગ્ય રકમ છે. જો ડેબ્ટનું સ્તર સમયસર આવી રહ્યું છે, તો તેને સારા ચિહ્ન તરીકે ગણવામાં આવી શકે છે. જોકે, જો જવાબદારીઓ સતત સંપત્તિ કરતાં વધુ હોય, તો કંપનીની ઋણ જવાબદારીઓની ચુકવણીની ક્ષમતા પર વધુ નજીકથી જોવાની જરૂર છે. સંપત્તિઓ પર ઋણ વધારવું એ એક સૂચક છે કે કંપની તેની જવાબદારીઓ પર ડિફૉલ્ટ કરી શકે છે અને તે દિવાળા માટે આગળ વધી શકે છે.

તારણ:

કંપનીના નાણાંકીય સ્ટેટમેન્ટનું વિશ્લેષણ કરવું, વ્યક્તિ શેર ધરાવે છે કે પછી તેમાં રોકાણ કરી શકે છે કે નહીં, તે એક મહાન કુશળતા છે. વાસ્તવમાં ફાઇનાન્શિયલ રિપોર્ટ્સમાં ડિગ કરવા માટે સમય લો અને જુઓ કે કયા પ્રકારના રેડ ફ્લેગ્સને ઓળખી શકાય છે. કંપનીની ફાઇનાન્સની જટિલતાઓને સમજવા માટે સમર્થ હોવાથી નાણાંકીય અથવા રોકાણની સફળતા સુનિશ્ચિત કરવા માટે માત્ર એક વધુ માર્ગ છે.