कोलॅटरल म्हणजे काय

कोलॅटरल म्हणजे काय?

तारण म्हणजे कर्जदार कर्ज सुरक्षित करण्यासाठी वचनबद्ध असलेली मालमत्ता किंवा प्रॉपर्टी. जर कर्जदार त्यांच्या परतफेडीच्या दायित्वांची पूर्तता करू शकत नसेल तर हे हमी देते की कर्जदार त्यांचे पैसे वसूल करेल. रिअल प्रॉपर्टी (रिअल इस्टेट) आणि वैयक्तिक प्रॉपर्टी (वाहने किंवा मौल्यवान मालमत्ता) यासह कोलॅटरल विविध फॉर्म घेऊ शकतात.

तारणाचे प्रकार

1. वास्तविक प्रॉपर्टी

रिअल प्रॉपर्टी कोलॅटरलमध्ये रिअल इस्टेट ॲसेट जसे की घर, जमीन किंवा व्यावसायिक प्रॉपर्टी समाविष्ट आहेत. जेव्हा कोणीतरी घर खरेदी करण्यासाठी तारण घेते, तेव्हा प्रॉपर्टी अनेकदा लोनसाठी तारण म्हणून काम करते. जर कर्जदाराने डिफॉल्ट केले तर थकित कर्ज वसूल करण्यासाठी प्रॉपर्टीवर फोरक्लोज करण्याचा अधिकार लेंडरकडे आहे.

      2. वैयक्तिक प्रॉपर्टी

वैयक्तिक प्रॉपर्टी कोलॅटरल मध्ये वाहने, दागिने किंवा मौल्यवान उपकरणे सारख्या चलनशील मालमत्ता समाविष्ट आहेत. उदाहरणार्थ, ऑटो लोन प्राप्त करताना फायनान्स्ड कार सामान्यपणे कोलॅटरल म्हणून कार्य करते. जर कर्जदार देयक करण्यात अयशस्वी झाला तर कर्जदार वाहन पुन्हा प्राप्त करू शकतो.

       3. लेंडिंगमध्ये कोलॅटरल

आर्थिक उद्योगात कर्ज देण्याच्या पद्धतींमध्ये तारण महत्त्वाची भूमिका बजावते. चला काही सामान्य उदाहरणे पाहूया.

      4. गहाण

गहाण हे तारण-आधारित कर्जाचे एक दर्जेदार उदाहरण आहे. जेव्हा तुम्ही मॉर्टगेजसह घर खरेदी करता, तेव्हा प्रॉपर्टी तारण होते. जर तुम्ही तुमचे गहाण पेमेंट करू शकत नसाल तर लेंडर फोरक्लोजरद्वारे तुमच्या घराचा ताबा घेऊ शकतो.

       5. ऑटो लोन्स

जेव्हा तुम्ही ऑटो लोनद्वारे कार खरेदीसाठी फायनान्स करता, तेव्हा वाहन स्वत:च कोलॅटरल म्हणून काम करते. जर तुम्ही लोनवर डिफॉल्ट केले तर लेंडर त्यांचे नुकसान भरून काढण्यासाठी वाहनाचा ताबा घेऊ शकतो.

        6. गुंतवणूकीमध्ये तारण

कोलॅटरल गुंतवणूकीमध्ये, विशेषत: मार्जिन ट्रेडिंगमध्ये महत्त्वपूर्ण भूमिका बजावते. ट्रेडिंगसाठी फंड कर्ज घेण्यासाठी इन्व्हेस्टर अनेकदा त्यांचे इन्व्हेस्टमेंट पोर्टफोलिओ कोलॅटरल म्हणून वापरतात. मार्जिन ट्रेडिंग म्हणून ओळखली जाणारी ही पद्धत, इन्व्हेस्टरना त्यांची स्थिती वाढविण्याची परवानगी देते परंतु वाढलेल्या जोखीमांसह येते.

तारणाचे महत्त्व

कोलॅटरल आवश्यक आहे कारण ते कर्जदारांसाठी जोखीम कमी करते. कर्जदाराला आर्थिक अडचणीचा सामना करावा लागला तरीही त्यांचा फंड रिकव्हर करण्याचा विश्वास त्यांना देतो. हा आत्मविश्वास कर्जदारांना कमी इंटरेस्ट रेट्सवर लोन ऑफर करण्याची परवानगी देतो, ज्यामुळे कर्जदारांना क्रेडिट अधिक सुलभ होते.

1. मूल्यांकन

तारण मूल्य निर्धारित करण्यासाठी, कर्जदार अनेकदा व्यावसायिक मूल्यांकनावर अवलंबून असतात. हे मूल्यांकन प्रॉपर्टी किंवा मालमत्तेचे अचूक मूल्यांकन प्रदान करतात, ज्यामुळे ते लोन रकमेसह संरेखित करते.

       2. लोन-टू-व्हॅल्यू रेशिओ

लोन-टू-व्हॅल्यू (एलटीव्ही) गुणोत्तर हा तारण मूल्यांकनातील आणखी एक महत्त्वाचा घटक आहे. हे तारणाच्या मूल्यनिर्धारित मूल्याच्या तुलनेत लोन रकमेची टक्केवारी दर्शविते. लोअर लोन-टू-व्हॅल्यू रेशिओ हे लेंडरसाठी कमी रिस्क दर्शविते.

       3. जोखीम आणि रिवॉर्ड

कोलॅटरल लेंडरसाठी सुरक्षा देऊ करत असताना, ते कर्जदारांसाठी जोखीम देखील देते. कर्जदार डिफॉल्ट असल्यास, ते त्यांची प्लेज केलेली मालमत्ता गमावण्याची जोखीम घेतात, ज्यामुळे महत्त्वपूर्ण आर्थिक परिणाम होऊ शकतात.

       4. डिफॉल्ट आणि कोलॅटरल

जेव्हा कर्जदार त्यांच्या रिपेमेंट दायित्वांची पूर्तता करण्यात अयशस्वी होतो, तेव्हा कर्जदार तारण क्लेम करण्यासाठी प्रक्रिया सुरू करू शकतो. यामध्ये तारण प्रकार आणि कर्ज कराराच्या अटीनुसार फोरक्लोजर, पुनरावृत्ती किंवा इतर कायदेशीर कृती समाविष्ट असू शकतात.

जोखीम व्यवस्थापनात तारणाची भूमिका

आर्थिक संस्थांसाठी जोखीम व्यवस्थापनात तारण महत्त्वाची भूमिका बजावते. लोनसाठी मूर्त मालमत्ता आहे याची खात्री करून ते त्यांना क्रेडिट जोखीमांचे मूल्यांकन करण्यास आणि कमी करण्यास मदत करतात.

तारणाचे कायदेशीर पैलू

1. सुरक्षा करार

कोलॅटरल करार हे औपचारिक कायदेशीर दस्तऐवज आहेत जे मालमत्ता कोलॅटरल म्हणून वापरण्याच्या अटी व शर्तींची रूपरेषा करतात. कर्जदार आणि कर्जदाराचे अधिकार आणि जबाबदाऱ्यांना परिभाषित करण्यासाठी हे करार आवश्यक आहेत.

        2. फोरक्लोजर आणि रिपजेशन

कोलॅटरल जप्त करण्याची कायदेशीर प्रक्रिया जटिल आहे आणि मालमत्तेच्या अधिकारक्षेत्र आणि प्रकारानुसार बदलते. फोरक्लोजर सामान्यपणे वास्तविक प्रॉपर्टीसाठी वापरले जाते, तर रिपॉजेशन वैयक्तिक प्रॉपर्टीसाठी सामान्य असते.

तारण व्यवस्थापनातील आव्हाने

कोलॅटरल व्यवस्थापित करणे आव्हानात्मक असू शकते, विशेषत: मोठ्या पोर्टफोलिओसह वित्तीय संस्थांसाठी. प्रभावी तारण व्यवस्थापनामध्ये समाविष्ट आहे:

• मालमत्तेचे मूल्य आणि स्थिती ट्रॅक करणे.
• नियामक आवश्यकतांचे अनुपालन सुनिश्चित करणे.
• कार्यात्मक जोखीम कमी करणे.

कोलॅटरलचे भविष्य

फायनान्शियल मार्केट विकसित होत असल्याने, कोलॅटरलची संकल्पनाही देखील वाढते. ब्लॉकचेन आणि स्मार्ट काँट्रॅक्ट्स सारख्या उदयोन्मुख तंत्रज्ञानांमध्ये अधिक पारदर्शकता आणि कार्यक्षमता प्रदान करून तारण व्यवस्थापनात क्रांतिकारक बदल करण्याची क्षमता आहे.

निष्कर्ष

फायनान्समध्ये, कोलॅटरल हे सुरक्षा आणि जोखीम व्यवस्थापनाचे महत्त्वाचे स्तंभ आहे. तुम्ही घर खरेदी करत असाल, स्टॉकमध्ये इन्व्हेस्टमेंट करत असाल किंवा लोन घेत असाल, कोलॅटरलची भूमिका समजून घेणे महत्त्वाचे आहे. हे कर्जदार आणि कर्जदारांना संरक्षित करते, आर्थिक व्यवहार सुरक्षित आणि अधिक सुलभ बनवते.