नवशिक्यांसाठी गुंतवणूक: एक संपूर्ण अभ्यासक्रम

1.1 गुंतवणूक म्हणजे काय आणि गुंतवणूक का करावी?

इन्व्हेस्टमेंट म्हणजे काय?

इन्व्हेस्टमेंट म्हणजे कामासाठी तुमचे पैसे बाजूला काढून ठेवणे आणि त्यातून नफा मिळवणे यासाठी विविध फायनान्शियल ॲसेटमध्ये फंड वितरित करण्याची प्रक्रिया होय. हे पूरक किंवा काही परिस्थितीत, उत्पन्नाचे प्रायमरी सोर्स म्हणून काम करू शकते, ज्यामुळे तुम्हाला तुमची आर्थिक उद्दिष्टे साध्य करता येतील. आम्ही अस्तित्वात असलेल्या काही दोषांवर लक्ष केंद्रित करतो. आणि, शेवटी, त्यातील मिळणार्‍या अनेक फायद्यांकडे डोळेझाक करतो.

एक इन्व्हेस्टमेंट का करावी?

कमाल रिटर्न: –

• • स्टॉक मार्केटमध्ये इन्व्हेस्टमेंट करण्यामुळे तुम्हाला तुमच्या इन्व्हेस्टमेंटवर मोठ्या रिटर्न कमविण्याची परवानगी मिळते. परिणामस्वरूप, येथे इन्व्हेस्टमेंट केल्याने तुम्हाला वेळेवर तुमचे पैसे एकत्रित करता येतात आणि जीवनातील विविध ध्येयांसाठी संपत्ती जमा होते.

महागाईवर मात करते: –

• • महागाई हा संपत्ती निर्माणासाठी महत्त्वपूर्ण अडथळा आहे, त्यामुळे महागाईच्या बाहेर पडणारे मार्ग निवडणे हा दीर्घकाळात संपत्ती मिळविण्याचा एकमेव मार्ग आहे. दिलेल्या अर्थव्यवस्थेमध्ये किंमतीच्या पातळीमध्ये हळूहळू वाढ होते. ते याच्या मूल्यावर दूर खाते
    तुमची इन्व्हेस्टमेंट आणि तुमच्या पैशांची खरेदी शक्ती. उदाहरणार्थ- तुमचे पैसे निष्क्रिय असल्याचे सांगतात आणि तुमच्या घरी कॅश वॉल्टमध्ये ठेवले आहेत- तथापि प्रत्येक वर्षी महागाई वाढत आहे. याचा अर्थ असा की जर निष्क्रिय ठेवल्यास महागाईचा दर हा 5%- असेल तर तुमच्या पैशांचे मूल्य दरवर्षी 5% पर्यंत कमी होईल. कारण प्रत्येक वर्षी उत्पादनांची किंमत 5% वाढत असते. अशा प्रकारे जेवढे तुम्ही तुमचे पैसे काहीही करत राहत नाहीत - तुम्ही जितके अधिक मूल्य काढून टाकता. मालमत्तेमध्ये इन्व्हेस्ट केल्याने तुम्हाला महागाई सोडण्यास आणि काही सकारात्मक रिटर्न निर्माण करण्यास मदत होते.

सोपे आणि सुविधाजनक: –

• • यामध्ये गुंतवणूक करणे स्टॉक मार्केट कठीण नाही. तुम्हाला दीर्घकालीन इन्व्हेस्टमेंट साठी एक पद्धतशीर दृष्टीकोन आणि तुम्हाला ज्या कंपन्यांमध्ये इन्व्हेस्ट करायचे आहे त्यावर काही बॅकग्राउंड रिसर्च आवश्यक आहे. हे तुम्ही स्वतः करू शकता किंवा मदतीसाठी तुम्ही ब्रोकर नियुक्त करू शकता. सुरू करण्यासाठी सर्वांना ट्रेडिंग आणि डिमॅट अकाउंटची आवश्यकता आहे.

कम्पाउंडिंगची किमया: –

• • वॉरेन बफे यांनी वयाच्या 14 वर्षी इन्व्हेस्ट करण्यास सुरुवात केली, परंतु त्यांचे पैसे मोठ्या प्रमाणात वाढण्यास सुरुवात झाली जेव्हा त्यांचे वय होते 50 वर्ष. कम्पाउंडिंगची क्षमता अनेकदा जगातील आठवी आश्चर्य म्हणून संदर्भित केले जाते. आणि येथे, तुम्हाला विचार करणे आवश्यक आहे, या कम्पाउंडिंगची शक्ती म्हणजे काय?
  • कम्पाउंडिंगच्या क्षमतेनुसार, तुम्हाला केवळ इन्व्हेस्ट केलेल्या पैशांवरच रिटर्न मिळत नाही तर लाभांवरही मिळतात. आणि या प्रकारे तुम्ही काही कालावधीत चांगली संपत्ती निर्माण करू शकता.
  • समजा, एका वर्षात तुम्ही ₹1 लाख इन्व्हेस्ट केले आहेत. त्याचा एक वर्षाचा रिटर्न 15 टक्के आहे. त्यामुळे, वर्षाच्या शेवटी ही रक्कम ₹1,15,000 होईल. कम्पाउंडिंगची पॉवर अशी आहे की, पुढील वर्षात (समजा जर रिटर्न रेट 15 टक्के असेल तर) ती तुमच्या मूळ इन्व्हेस्टमेंट ₹1 लाखांऐवजी ₹1,15,000 रिटर्न प्रदान करेल. त्यामुळे, या प्रकारे, दुसऱ्या वर्षी, तुम्हाला इन्व्हेस्ट केलेल्या पैशांवर आणि मागील वर्षाच्या लाभावर रिटर्न मिळेल. दुसऱ्या वर्षाच्या शेवटी, रक्कम ₹1 लाख 32 हजार असेल.
    
  • या प्रकारे कम्पाउंडिंगची शक्ती तुमच्या पैशांची मोठ्या प्रमाणात वाढ होण्यास मदत करते.

1.2 इन्व्हेस्टमेंट संबंधित रिस्क

अनेकांना इन्व्हेस्टमेंट करायची इच्छा असते, परंतु नुकसानाची भीती असे करण्यास मज्जाव करते. सध्या, कोणीही आपल्या मेहनतीचे पैसे गमावू इच्छित नाही आणि चुकीच्या किंवा खराब इन्व्हेस्टमेंट निर्णयामुळे स्टॉक मार्केटमध्ये अनेकदा मोठा तोटा सहन करावा लागला आहे, अशा बातम्या आपण नेहमी पाहत, ऐकत असतो. स्टॉकमध्ये इन्व्हेस्टमेंटशी संबंधित काही सर्वात मोठ्या रिस्क पुढीलप्रमाणे:

अस्थिरता

स्टॉक किंमतीमधील अल्पकालीन तेजी घसरणीच्या दराचे वर्णन करण्यासाठी अस्थिरता ही संकल्पना वापरली जाते. अधिक अस्थिरता किंवा अल्प कालावधीत जलद बदलाचा अनुभव देणारे स्टॉक इन्व्हेस्टमेंट साठी अधिक रिस्कचे असल्याचे मानले जातात. तर कमी वेगाने आणि स्थिर बदलांचा अनुभव देणारे स्टॉक्स तुलनेने कमी रिस्कचे मानले जातात. जेव्हा विशिष्ट घटना घडतात, तेव्हा स्टॉक अधिक अस्थिर होतात. जरी अस्थिरतेमुळे स्टॉकच्या बदलाचा रेट संदर्भित होत असला, तरीही त्याद्वारे हालचालीची दिशा निर्धारित केली जात नाही. अन्य शब्दांत सांगायचे तर, गतिशील तेजी व घसरणीच्या बदलात अस्थिरता अधिक जाणवते.

वेळ

वेळ ही पैशाप्रमाणे मौल्यवान मानली जाते, स्टॉक मार्केटच्या बाबतीत हे तंतोतंत लागू पडते. प्राईस मध्ये सेकंदाला बदल घडतो आणि तज्ज्ञ किंवा रिटेल इन्व्हेस्टरला स्टॉक्सच्या खरेदी किंवा विक्रीच्या अचूक वेळेचा अंदाज लावणे आव्हानात्मक मानले जाते. तथापि, भविष्याची अंदाज न घेता कमी मध्ये खरेदी करणे आणि अधिक मध्ये विक्री करण्याचे ध्येय असू शकते. मात्र, केव्हा कमी किंवा अधिक होईल हे वर्तविण्याचा कोणताही मार्ग नाही. जेव्हा आशावाद सर्वोच्च पातळीवर असतो आणि मोठ्या प्रमाणात स्टॉक खरेदीची कल्पना केली जाते आणि मार्केट क्षणार्धात कोसळते. किंवा महत्त्वाचे बदल होण्यापूर्वीच गोंधळात सापडणे आणि मार्केट घसरणीच्या दरम्यान विक्री करणे. चुकीच्या वेळी केलेली इन्व्हेस्टमेंट ही आर्थिक नुकसानीस कारणीभूत ठरू शकते.

रिटर्नची हमी नाही

स्टॉक्सने दीर्घकालीन ऐतिहासिकदृष्ट्या चांगली कामगिरी केली असली तरी, तुम्ही कोणत्याही वेळी स्टॉकवर पैसे कमवाल याची कोणतीही गॅरंटी नाही. जरी अनेक गोष्टी तुम्हाला स्टॉकचे मूल्यांकन करण्यास मदत करू शकतात, तरीही भविष्यात स्टॉक कसे काम करेल याचा कोणीही अंदाज देऊ शकत नाही. प्राईस वाढतील किंवा कंपनी डिव्हिडंड देईल किंवा कंपनी व्यवसायात राहील याची गॅरंटी नाही.

1.3 इन्व्हेस्टमेंट कधी सुरू करावी?

तुम्ही इन्व्हेस्टमेंट सुरू करण्यापूर्वी लक्षात ठेवण्यासाठी महत्त्वाचे तीन नियम: –

लवकर इन्व्हेस्ट करा

पर्सनल फायनान्शियल प्लॅनिंग विषयी सर्वसाधारणपणे एक ॲडव्हाईस दिला जातो तो म्हणजे तुम्ही शक्य तितक्या लवकर इन्व्हेस्टमेंटला सुरुवात करावी, जेणेकरून तुम्ही दीर्घकाळासाठी इन्व्हेस्टमेंट करू शकाल. त्यामुळे, चला समजून घेऊयात की लहान वयात केलेल्या इन्व्हेस्टमेंटचे फायदे काय आहेत आणि इन्व्हेस्टरनी लहान वयातच हे करण्याचे महत्त्व ओळखणे महत्त्वाचे का आहे? लहान वयात किंवा किशोरवयीन असताना इन्व्हेस्टमेंट करणे आकर्षक नाही का? होय, परंतु केवळ उत्साहापेक्षाही अन्य बाबींचा देखील त्यामध्ये समावेश आहे. जर तुम्ही लवकर सुरू केले तर रिटर्न कमविण्यासाठी तुमच्या कॉर्पसला अधिक वेळ देणे हे महत्वाचे कारण आहे. जेव्हा तुम्ही तुमच्या इन्व्हेस्ट केलेल्या पैशांमधून रिटर्न निर्माण होण्यासाठी अधिक वेळ देता, तेव्हा तुम्ही अधिक रिटर्न तयार करण्यासाठी तुमच्या रिटर्नला प्रभावीपणे अधिक क्षमता देता. यालाच टेक्निकल भाषेमध्ये कम्पाउंडिंगची शक्ती म्हणून ओळखले जाते आणि हे दर्शविते की लहान इन्व्हेस्टमेंट देखील मोठ्या रिटर्न प्रदान करू शकतात.

उदाहरणार्थ,

विविध कालावधींसाठी, 10% रेटने महिन्याला ₹ 10,000 इन्व्हेस्ट करण्यात आले.

3 वर्ष = ₹4,17,818

6 वर्ष = ₹9,81,113

9 वर्ष = ₹17,40,537

उपरोक्त टेबल प्रारंभिक टप्प्यावर इन्व्हेस्टमेंटचे महत्त्व दर्शवितो

नियमितपणे इन्व्हेस्ट करा

आयुष्याच्या कोणत्याही क्षेत्रात यश प्राप्त करण्यासाठी सातत्य हा सर्वात महत्त्वाचा घटक आहे. तुम्हाला नामांकित उद्योजक किंवा गुणवान विद्यार्थी व्हायचे असल्यास शिस्त अत्यंत महत्वाची आहे. तुम्हाला नेहमी सक्रिय ठेवा किंवा अन्य मार्ग निवडा. इन्व्हेस्टमेंट सह जीवनाच्या विविध पैलूंवर त्याचा प्रभाव पडतो.

योग्य प्रकारचा इन्व्हेस्टमेंट कालावधी निवडणे (लाँग/शॉर्ट टर्म)

दोन्ही प्रकारच्या इन्व्हेस्टमेंटमध्ये त्यांचे स्वत:चे फायदे आणि तोटे आहेत. अल्पकालीन इन्व्हेस्टिंग तुम्हाला रिस्क कमी करताना अल्प कालावधीत तुमच्या फायनान्शियल टार्गेट्स पर्यंत पोहोचण्यास सहाय्यभूत ठरते. दुसऱ्या बाजूला, दीर्घकालीन इन्व्हेस्टमेंट मार्ग, अधिक रिस्क क्षमता आणि चांगल्या रिटर्नची अपेक्षा असलेल्या इन्व्हेस्टरसाठी सुयोग्य मानला जातो.

सारांश, जर तुम्हाला किमान रिस्कसह लहान स्वरुपातील आर्थिक ध्येय साध्य करायचे असेल तर शॉर्ट-टर्म इन्व्हेस्टमेंट प्लॅन तुम्हाला सर्वाधिक अनुरुप आहे.

इन्व्हेस्टमेंट करण्यापूर्वी जाणून घेण्याच्या 1.4 गोष्टी

मोठी रिस्क, मोठा रिवॉर्ड हा सर्वसाधारण नियम मानला जातो. इन्व्हेस्टर सामान्यपणे हा मूलभूत नियम विसरतात, त्यात फायनान्शियल आयटम्सची चुकीच्या पद्धतीने विक्री होत असते. जर सेव्हिंग्स अकाउंट सारखी सुरक्षित इन्व्हेस्टमेंट तुम्हाला वार्षिक 8% रेटने पैसे देत असेल आणि जे प्रॉडक्ट तुम्हाला वार्षिक 10% रेटने पैसे देत असेल तर ते प्रॉडक्ट तुमच्या सेव्हिंग अकाउंटमध्ये पैसे ठेवण्यापेक्षा अधिक रिस्क असलेले आहे. जर तुम्ही कोणत्याही इन्व्हेस्टमेंट प्रॉडक्टवर व्यवस्थित अध्ययन केले, तर तुम्ही तुमच्या रिस्क प्रोफाईलवर आधारित योग्य प्रकारच्या इन्व्हेस्टमेंट निवडीचे मूल्यांकन करू शकता.

इन्व्हेस्टमेंटचा प्रवास सुरू करण्यापूर्वी गोष्टींची यादी

1. इन्व्हेस्टमेंटचे विश्लेषण करणारे लिखित डॉक्युमेंट मिळवा
2. असे डॉक्युमेंट्स वाचा आणि समजून घ्या
3. इन्व्हेस्टमेंटची कायदेशीर बाजू पडताळा
4. इन्व्हेस्टमेंट संबंधित खर्च आणि लाभ शोधा
5. इन्व्हेस्टमेंटच्या रिस्क-रिटर्न प्रोफाईलचे मूल्यांकन करा
6. इन्व्हेस्टमेंटची लिक्विडिटी आणि सुरक्षा वैशिष्ट्ये जाणून घ्या
7. तुमच्या विशिष्ट ध्येयांसाठी योग्य असल्याचे निश्चित करा
8. उपलब्ध असलेल्या इतर इन्व्हेस्टमेंटच्या संधीसह या तपशिलांची तुलना करा
9. तुम्ही विचारात घेत असलेल्या किंवा तुम्ही यापूर्वीच केलेल्या इतर इन्व्हेस्टमेंटमध्ये फिट झाल्यास त्याची तपासणी करा
10. केवळ अधिकृत मध्यस्थीद्वारे डील
11. मध्यस्थ आणि इन्व्हेस्टमेंट विषयी सर्व स्पष्टीकरण जाणून घ्या
12. जर काहीतरी चुकीचे घडले तर तुम्हाला उपलब्ध असलेले ऑप्शन बद्दल अधिक जाणून घ्या आणि नंतर, समाधानी असल्यास, इन्व्हेस्टमेंट करा.

1.5 इन्व्हेस्टमेंट इन्स्ट्रुमेंटचे प्रकार

विविध प्रकारचे इन्व्हेस्टमेंट इन्स्ट्रुमेंट खालीलप्रमाणे आहेत: –

इक्विटीज:

शेअरधारकांकडून असलेल्या कंपनीच्या मालकीचा भाग इक्विटी म्हणून संदर्भित आहे. सोप्या भाषेत, हे शेअरहोल्डर बनण्यासाठी कंपनीच्या इक्विटी स्टॉकमध्ये फायनान्शियल इन्व्हेस्टमेंटचा संदर्भ देते.

इक्विटी आणि डेब्ट होल्डर मध्ये प्राथमिक फरक म्हणजे इक्विटी होल्डरला नियमित पेमेंट मिळत नाही. परंतु त्यांच्या होल्डिंग्स विक्रीद्वारे त्यांना कॅपिटल गेनपासून फायदा होऊ शकतो. याव्यतिरिक्त, इक्विटी धारकांना मालकी हक्क प्राप्त होतात आणि कंपनीच्या मालकापैकी एक बनतात. जेव्हा कंपनीची दिवाळखोरी होते, तेव्हा इक्विटी धारक कर्जदारांना देय केल्यानंतरच उर्वरित व्याज शेअर करू शकतात. कंपन्या त्यांच्या मुख्य व्यवसायातील कमाईमुळे नियमितपणे त्यांच्या शेअर होल्डर्सना डिव्हिडंड अदा करू शकतात.

डेब्ट सिक्युरिटीज:

डेब्ट सिक्युरिटीज दोन कॅटेगरी मध्ये विभाजित केल्या जातात: बाँड्स आणि डिबेंचर्स.

बॉंड –

बाँड्स हे फिक्स्ड इन्कम इंस्ट्रुमेंट आहे. ज्याद्वारे संघ व राज्य सरकार, नगरपालिका आणि खासगी कंपन्यांद्वारे पायाभूत सुविधा विकास आणि इतर प्रकल्पांना निधी उभारणी केली जाते.

डिबेंचर्स –

बाँड्सप्रमाणेच डिबेंचर्स हे कोणत्याही कोलॅटरल बॅकिंगशिवाय असुरक्षित इन्व्हेस्टमेंट पर्याय आहेत.

डेरिव्हेटिव्ह:

डेरिव्हेटिव्ह कॅपिटल मार्केट फायनान्शियल प्रॉडक्ट्स म्हणजे करन्सी, बाँड्स, स्टॉक्स आणि स्टॉक इंडेक्सेस सारख्या अंतर्निहित मालमत्तेवर आधारित मूल्ये आहेत.

फॉरवर्ड्स, फ्यूचर्स, ऑप्शन्स आणि इंटरेस्ट रेट स्वॅप्स हे सर्वात प्रचलित चार प्रकारचे डेरिव्हेटिव्ह इन्स्ट्रुमेंट्स आहेत. चला त्यांच्याबद्दल जाणून घेऊयात:

फॉरवर्ड्स –

हा दोन पार्टी दरम्यानचे ॲग्रीमेंट आहे ज्यामध्ये काँट्रॅक्टच्या शेवटी पूर्व-निर्धारित किंमतीत एक्सचेंज होतो. फॉरवर्ड काँट्रॅक्ट हे असंरचित काँट्रॅक्ट आहेत आणि नियमन रहित मार्केट मध्ये संचलन केले जाते.

फ्यूचर –

फ्यूचर्स हे डेरिव्हेटिव्ह फायनान्शियल काँट्रॅक्ट आहेत जे पूर्वनिर्धारित भविष्यातील तारखेला खरेदीदाराला ॲसेट खरेदीसाठी किंवा विक्रेत्याला विक्रीसाठी बंधनकारक आहेत आणि किंमतींची निश्चिती करतात. अंतर्निहित ॲसेट मध्ये फिजिकल कमोडिटीज किंवा अन्य फायनान्शियल इन्स्ट्रुमेंटचा समावेश होतो. फ्यूचर काँट्रॅक्ट मध्ये अंतर्निहित संपत्तीची संख्या तपशीलवार देतात आणि फ्यूचर एक्सचेंजवर ट्रेड सुलभ करण्यासाठी प्रमाणित केले जातात.

ऑप्शन्स –

टर्म ऑप्शन हे स्टॉक सारख्या अंतर्निहित सिक्युरिटीजच्या वॅल्यूवर आधारित असलेले फायनान्शियल इन्स्ट्रुमेंट आहे. ऑप्शन्स काँट्रॅक्ट खरेदीदाराला काँट्रॅक्टच्या प्रकारानुसार, त्यांच्याकडे असलेल्या अंतर्निहित संपत्ती नुसार खरेदी किंवा विक्रीची संधी प्रदान करते. प्रत्येक काँट्रॅक्टची एक विशिष्ट समाप्ती तारीख असेल ज्याद्वारे होल्डरने त्यांच्या ऑप्शनचा अवलंब करायला हवा. ऑप्शन वर नमूद केलेली प्राईस ही स्ट्राईक प्राईस म्हणून ओळखली जाते.

इंटरेस्ट रेट स्वॅप –

इंटरेस्ट रेट स्वॅप हा दोन पार्टी दरम्यानचा काँट्रॅक्ट आहे. ज्यामध्ये दोन्ही पार्टी विविध करन्सी, ऑप्शन्स, आणि स्वॅप्स मध्ये त्यांच्या लोनवर इंटरेस्ट रेट्स भरण्यास सहमत आहेत.

एक्सचेंज ट्रेडेड फंड्स (ETFs)

AN ETF, किंवा एक्स्चेंज-ट्रेडेड फंड हा तुमची फायनान्शियल स्ट्रॅटेजी यशस्वी करण्यासाठी एक महत्त्वाचा इन्व्हेस्टिंग साधन आहे. ईटीएफ हे सिक्युरिटीजचे कलेक्शन आहे जे नियमित एक्सचेंजवर ट्रेड केले जातात. स्टॉक, बाँड, कमोडिटी, करन्सी किंवा त्या सर्वांचे एकत्रिकरण ईटीएफ मध्ये सर्वसाधारण इन्व्हेस्टमेंट ठरते. जेव्हा तुम्ही इन्व्हेस्टर म्हणून ईटीएफ खरेदी करता, तेव्हा तुम्ही एकाच वस्तूच्या बदल्यात मालमत्तेची बास्केट खरेदी करीत आहात. एकूण मालमत्तेतील तुमचा हिस्सा या संदर्भात तुमच्या मालकीच्या समभागांच्या संख्येच्या प्रमाणात आहे.

म्युच्युअल फंड

म्युच्युअल फंड तुम्हाला तुमचे फायनान्शियल रिटर्न वाढवायचे आहे का याचा विचार करण्यासाठी आणखी एक उत्कृष्ट मार्केट इन्व्हेस्टमेंट स्ट्रॅटेजी आहे. म्युच्युअल फंड अनेक इन्व्हेस्टर कडून एकत्रित पैसे इन्व्हेस्ट करतात आणि ते बाँड्स, इक्विटी आणि इतर मालमत्तांमध्ये इन्व्हेस्ट करतात. जर तुम्ही अधिक गुंतवणुकीचे दीर्घकालीन उद्दिष्ट बाळगत असाल किंवा रिटायरमेंट प्लॅनचा विचार तुमच्या डोक्यात असल्यास किंवा विविध फायनान्शियल इन्स्ट्रुमेंट साठी वैविध्यता हवी असेल आणि मार्केट अस्थिरतेच्या सापेक्ष बफर शोधत असल्यास म्युच्युअल फंडचा पर्याय सर्वोत्तम ठरतो.

1.6 बचत किंवा गुंतवणूक - चांगला पर्याय

सेव्हिंग आणि इन्व्हेस्टमेंट या मजबूत आर्थिक पाया निर्माण करण्यासाठीच्या महत्वाच्या संकल्पना आहेत. परंतु त्या बदलण्यायोग्य नाहीत. दोन्ही तुम्हाला अधिक सुरक्षित फायनान्शियल भविष्य निर्माण करण्यास मदत करू शकतात, परंतु लोकांना यामधील फरक समजून घेणे आवश्यक आहे आणि इन्व्हेस्टमेंट कधी करावी आणि सेव्हिंग कधी करावी हे नेमके कळायला हवे.

सेव्हिंग आणि इन्व्हेस्टमेंटमधील सर्वात मोठा फरक म्हणजे घेतलेल्या रिस्कची लेव्हल होय. तुम्हाला सामान्यपणे सेव्हिंगद्वारे कमी रिटर्न प्राप्त होईल, परंतु तुम्ही व्हर्च्युअली रिस्क-फ्री असाल. दुसऱ्या बाजूला तुम्हाला मोठ्या प्रमाणात रिटर्न कमाई करण्याची संधी असते तसेच पैसे गमाविण्याचा धोकाही तुम्हाला जाणवू शकतो.

इन्व्हेस्टमेंट आणि सेव्हिंग मधील फरक

भविष्यातील गरजा किंवा आवश्यकतेसाठी पैसे बाजूला काढून ठेवण्याच्या कृतीला सेव्हिंग्स म्हटले जाते. जेव्हा तुम्ही पैसे सेव्ह करण्याचा निर्णय घेता, फंड लवकरात लवकर उपलब्ध व्हावा, ही तुमची इच्छा असते. जर तातडीने गरज नसल्यास. सेव्हिंग्सचे दीर्घकालीन उद्दिष्टासाठी उपयोजन केले जाते. यामागे भविष्यातील उद्दिष्टासाठी योग्य वेळी पैशांची उपलब्धता असेल. सेव्हिंग्स नेहमी कमी-रिस्क असलेल्या बँक अकाउंटमध्ये जमा केली जाते.

इन्व्हेस्टमेंट हे सेव्हिंग करण्यासारखेच आहे, ज्यामध्ये तुम्ही भविष्यासाठी पैसे टाकत आहात, त्याशिवाय तुम्ही अधिक रिस्क घेण्याच्या बदल्यात अधिक रिटर्न मिळवण्याचा विचार करत आहात. स्टॉक, बाँड्स, म्युच्युअल फंड आणि एक्सचेंज-ट्रेडेड फंड्स (ETFs) हे सामान्य इन्व्हेस्टमेंट आहेत.

सेव्हिंग वर्सिज इन्व्हेस्टमेंट: सर्वोत्तम निवडा

बहुतांश लोक वारंवार दोन अटी गोंधळतात. तथापि, फायनान्सच्या क्षेत्रात, सेव्हिंग आणि इन्व्हेस्टिंग दोन भिन्न गोष्टी आहेत. जेव्हा तुम्ही सुरक्षित आणि सोयीस्करपणे ॲक्सेस करण्यायोग्य अकाउंटमध्ये तुमच्या पैशांचा भाग ॲक्टिव्हपणे सेट कराल तेव्हा तुम्ही सेव्ह करीत आहात. कॅपिटल मधून, लाभांश किंवा नियमित वितरणापासून नफा मिळविण्याच्या हेतूने स्टॉक, बाँड्स किंवा इतर कोणतीही फायनान्शियल कमोडिटी खरेदी करणे हा इन्व्हेस्टमेंटचा भाग मानला जातो.. दोन्ही इन्व्हेस्टमेंटवर चांगला रिटर्न देत असताना, इन्व्हेस्टमेंटवरील रेट हा सेव्हिंग वरील रेटपेक्षा अधिक आहे. इन्व्हेस्टमेंट फक्त संपत्ती किंवा भरपूर पैसे असलेल्या व्यक्तींसाठीच नाही, ज्यांना त्यांची फायनान्शियल परिस्थिती चांगली करायची आहे आणि फायनान्शियल स्वातंत्र्याचा अनुभव घ्यायचा आहे. जर तुम्ही वॉरेन बफेट यांचे प्रसिद्ध संबोधन ऐकलं असेल: –

झोपेत असतानासुद्धा पैसा कसा वाढेल याचा मार्ग शोधला नाही, तर मरेपर्यंत काम करावे लागेल

-वॉरेन बफे

कदाचित एखाद्याने हा कोट अनेकवेळा वाचला असेल परंतु तुम्हाला नेमका याचा अर्थ ठाऊक आहे किंवा तुम्ही झोपेत असताना तुम्ही कशाप्रकारे पैशांची कमाई करतात? उत्तर खूपच सोपे आहे की केवळ त्यांचे पैसे इन्व्हेस्ट करून हे करू शकतात.

कॅपिटल मार्केटमध्ये या सर्व प्रकारच्या इन्स्ट्रुमेंटचा समावेश होतो. विविध मार्गाने त्यांची ट्रेडिंग केली जाऊ शकते. कारण प्रत्येक युनिक असून त्यांची विविध स्वरुपाची वैशिष्ट्ये आहेत. परिणामी, इन्व्हेस्टमेंट साधनांचे अनेक प्रकार समजून घेणे महत्त्वाचे आहे जेणेकरून तुम्ही तुमच्या फायनान्शियल उद्दिष्टांनुसार त्यांमध्ये इन्व्हेस्टमेंट करू शकता.

1.7 इन्व्हेस्टमेंट इन्स्ट्रुमेंट्स कुठे ट्रेड केले जातात?

इन्व्हेस्टमेंट इन्स्ट्रुमेंटचा स्टॉक एक्सचेंजवर ट्रेडवर केला जातो. भारतातील स्टॉक एक्सचेंज हे स्टॉक, बाँड्स सारख्या फायनान्शियल प्रॉडक्ट्सच्या ट्रेडिंगसाठी एक ठिकाण आहे आणि कमोडिटीज.

हे एक बाजारपेठ आहे जेथे खरेदीदार आणि विक्रेते व्यवसायाच्या दिवशी काही वेळा वित्तीय साधनांची देवाणघेवाण करतात, सर्व सेबीच्या चांगल्या निकषांच्या अनुरूप आहेत. केवळ स्टॉक मार्केटवर सूचीबद्ध असलेल्या कॉर्पोरेशन्सना त्यावर ट्रेड करण्यास परवानगी आहे.

जरी एखादा स्टॉक प्रतिष्ठित स्टॉक एक्सचेंजवर सूचीबद्ध नसेल तरीही ते ट्रेड केले जाऊ शकते ओव्हर द काउंटर मार्केट. तथापि, अशा शेअर्सना स्टॉक मार्केटमध्ये मोठ्या प्रमाणात मूल्य दिले जाणार नाहीत.

(स्टॉक एक्स्चेंज/ट्रेडिंग) कसे काम करते

भारतात, बहुतांश स्टॉक एक्सचेंज स्वतंत्रपणे कार्य करतात कारण स्टाफवर कोणतेही "मार्केट मेकर्स" किंवा "विशेषज्ञ" नाहीत. भारतातील संपूर्ण स्टॉक मार्केट ट्रेडिंग प्रक्रिया ऑर्डर-संचलित आहे. आणि इलेक्ट्रॉनिक लिमिट ऑर्डर बुकवर केल्या जातात. या सेट-अपमध्ये ट्रेडिंग कॉम्प्युटरच्या मदतीसह ऑर्डर ऑटोमॅटिकरित्या मॅच होतात. त्याचा उद्देश सर्वात योग्य मर्यादा ऑर्डरसह गुंतवणूकदारांकडून बाजारपेठेच्या ऑर्डरशी जुळणे आहे. ऑर्डर-चालित बाजाराचा मुख्य फायदा म्हणजे तो सर्व बाजार ऑर्डर सार्वजनिकपणे प्रकाशित करून व्यवहार पारदर्शकतेमध्ये सुधारणा करतो. ब्रोकर्स स्टॉक एक्सचेंज मार्केटच्या ट्रेडिंग स्ट्रक्चरमध्ये महत्त्वपूर्ण भूमिका बजावतात, कारण त्यांच्याद्वारे सर्व ऑर्डर दिल्या जातात. संस्थात्मक आणि किरकोळ गुंतवणूकदारांना थेट बाजारपेठेत प्रवेश किंवा डीएमएचे फायदे उपलब्ध आहेत. स्टॉक एक्सचेंज मार्केट ब्रोकर्सद्वारे प्रदान केलेल्या ट्रेडिंग टर्मिनल्सचा वापर करून इन्व्हेस्टर थेट ट्रेडिंग सिस्टीममध्ये ऑर्डर देऊ शकतात.

भारतातील स्टॉक एक्सचेंज:

बॉम्बे स्टॉक मार्केट ( BSE ) –

मुंबईमधील दलाल स्ट्रीट वर स्थित या स्टॉक एक्सचेंजची स्थापना 1875 मध्ये करण्यात आली. हे केवळ आशियातील सर्वात जुने स्टॉक एक्सचेंज नाही, तर जगातील दहावा सर्वात मोठे स्टॉक एक्सचेंज देखील आहे.

एप्रिल पर्यंत, बॉम्बे स्टॉक एक्सचेंजचे मार्केट कॅपिटलायझेशन US$ 4.9 ट्रिलियन असणे अपेक्षित होते. ज्यात सुमारे 6000 बिझनेस एक्सचेंजवर खुल्या स्तरावर लिस्टेड आहेत. BSE च्या कामगिरीचे मापन करणारे सेन्सेक्स, या वर्षाच्या जूनमध्ये सर्वाधिक उच्चांक स्तरावर 40312.07 पर्यंत पोहोचले आहे.

नॅशनल स्टॉक एक्सचेंज (NSE) –

NSE ची स्थापना मुंबईत 1992 मध्ये करण्यात आली होती आणि भारतातील पहिले डिम्युच्युअलाईज्ड कॉम्प्युटराईज्ड स्टॉक एक्स्चेंज मार्केट म्हणून विचारात घेतले जाते. हे स्टॉक एक्सचेंज मार्केट भारतीय स्टॉक मार्केटमधून बॉम्बे स्टॉक एक्सचेंजचे एकाधिक प्रभाव हटविण्याच्या ध्येयाने तयार केले गेले.

मार्च 2016 पर्यंत, नॅशनल स्टॉक एक्सचेंजमध्ये US$ 4.1 ट्रिलियनचे मार्केट कॅपिटलायझेशन आहे, ज्यामुळे ते जगातील 12 व्या सर्वात मोठे स्टॉक एक्सचेंज बनते. निफ्टी 50 भारताच्या राष्ट्रीय स्टॉक एक्सचेंजचे इंडेक्स आहे आणि भारतीय भांडवली बाजाराच्या कामगिरीचे मूल्यांकन करण्यासाठी जगभरातील गुंतवणूकदारांद्वारे ते व्यापकपणे वापरले जाते.

भारतातील स्टॉक एक्सचेंजचा देशाच्या आर्थिक उद्योगावर लक्षणीय परिणाम होतो कारण भारतीय स्टॉक मार्केटचा असा महत्त्वाचा पैलू आहे. त्यांची संयुक्त कामगिरी आर्थिक विकासाचे प्रमुख निर्धारक आहेत.

तसेच, सर्व मुख्य प्रकारचे स्टॉक एक्सचेंज एकमेकांशी अंतर्गत जोडलेले असतात. जर मोठ्या स्टॉक एक्सचेंजची घसरण झाल्यास जगभरातील इतर सर्व प्रमुख एक्सचेंजेसवर त्याचे परिणाम होतील.

1.8 इंडेक्स म्हणजे काय?

स्टॉक मार्केट इंडेक्स अर्थ:

स्टॉक मार्केट इंडेक्स हे मार्केट कॅपिटलायझेशन, फर्म साईझ किंवा उद्योगाच्या बाबतीत समान असलेल्या इक्विटीपासून बनलेले आहे. त्यानंतर निवडलेल्या स्टॉकनुसार इंडेक्सची गणना केली जाते. परंतु, प्रत्येक स्टॉकची भिन्न किंमत असेल आणि एका स्टॉकच्या किंमतीची रेंज दुसऱ्याच्या किंमतीच्या रेंजप्रमाणेच असणार नाही.

ए स्टॉक मार्केट इंडेक्स, अनेकदा स्टॉक इंडेक्स म्हणून ओळखले जाते, हे एक मेट्रिक आहे जे भारतीय स्टॉक मार्केटमधील सर्व प्रमुख हालचाली प्रदर्शित करते. इंडेक्स तयार करण्यासाठी, त्याच इक्विटीची बास्केट आधीच एकत्रित केलेल्या सिक्युरिटीज मधून निवडली जाते आणि स्टॉक एक्सचेंजवर सूचीबद्ध केली जाते. उदाहरणार्थ, जर रिअल इस्टेट इंडेक्स तयार करणे आवश्यक आहे, तर इंडेक्सची गणना करण्यासाठी सूचीबद्ध सर्व रिअल इस्टेट कंपन्यांचे स्टॉक लक्षात घेणे आवश्यक आहे. दुसरीकडे, निवडीचा निकष, उद्योग, कंपनी साईझ आणि तिच्या मार्केट कॅपिटलायझेशन वर आधारित आहे.

हे इंडिकेटर ब्लंडर कमी करण्यासाठी आणि मार्केटची अचूक स्थिती दाखवण्यासाठी डिझाईन केलेले आहे. इंडेक्सची वॅल्यू ही अंतर्निहित ॲसेटच्या किंमतीमधील बदलाद्वारे प्रभावित होते. जर किंमत वाढली तर स्टॉक इंडेक्स वधारेल आणि जर स्टॉकच्या किंमती कमी झाल्यास इंडेक्सची घसरण होईल. भारतातील दोन सर्वात प्रमुख स्टॉक मार्केट इंडायसेस सेन्सेक्स आणि निफ्टी आहेत. ते बेंचमार्क इंडायसेस आहेत, जे सर्वात आवश्यक आहेत आणि संपूर्ण भारतीय स्टॉक मार्केटसाठी संदर्भ म्हणून काम करतात. सर्व स्टॉकच्या किंमती जोडून इंडेक्सची वॅल्यू निर्धारित केली जाऊ शकत नाही. परिणामस्वरूप, इंडेक्समधील प्रत्येक कंपनीला त्याच्या करंट मार्केट प्राईस किंवा मार्केट कॅपिटलायझेशन नुसार विशिष्ट वेटेज निश्चित केले जाते. वजन निर्धारित करते की इंडेक्सच्या मूल्यावर स्टॉक किंमतीच्या हालचालींवर किती परिणाम होतो. भारतातील सर्वात मोठ्या प्रमाणात वापरलेले स्टॉक मार्केट इंडायसेस आहेत निफ्टी 50 आणि सेन्सेक्स.

वेटेजचे प्रकार:

• मार्केट-कॅप वेटेज

स्टॉक एक्सचेंजवरील फर्मचे संपूर्ण मार्केट मूल्य म्हणून संदर्भित केले जाते मार्केट कॅपिटलायझेशन. प्रत्येक स्टॉकच्या शेअर किंमतीद्वारे कंपनीच्या एकूण थकित स्टॉकची संख्या गुणाकार करून त्याची गणना केली जाते.

मार्केट-कॅप वेटेड इंडेक्समध्ये, कंपन्या इंडेक्सच्या एकूण मार्केट कॅपिटलायझेशनशी संबंधित त्यांच्या मार्केट कॅपिटलायझेशनवर आधारित निवडल्या जातात.

• प्राईस वेटेज

या तंत्रात कंपनीच्या स्टॉक किंमतीपेक्षा मार्केट कॅपिटलायझेशन वापरून इंडेक्स मूल्याची गणना केली जाते. परिणामी, उच्च किंमतीचे इक्विटीज कमी किंमतीच्या स्टॉकपेक्षा इंडेक्समध्ये अधिक मोठे वजन प्राप्त करतात.

1.9 स्टॉक मार्केट इंडायसेसचे प्रकार

अधिक तपशिलामध्ये विविध प्रकारच्या इंडायसेसना समजून घेऊया:

• बेंचमार्क इंडायसेस –

निफ्टी 50 इंडेक्स टॉप 50 सर्वोत्तम परफॉर्मिंग स्टॉकपासून बनविले आहे आणि बीएसई सेन्सेक्स इन्डेक्स, जे टॉप 30 सर्वोत्तम प्रदर्शन करणाऱ्या कंपन्यांपासून बनविलेले आहे. निफ्टी 50 इंडेक्स आणि बीएसई सेन्सेक्स इंडेक्स हे अनुक्रमे राष्ट्रीय स्टॉक एक्सचेंज आणि बॉम्बे स्टॉक एक्सचेंजचे सूचक आहेत.

बेंचमार्क इंडेक्स हे स्टॉकचे कलेक्शन आहे जे इन्व्हेस्टमेंट करणाऱ्या कंपन्यांना निवडण्यासाठी आणि नियमन करण्यासाठी सर्वोत्तम पद्धतींचा वापर करतात.

परिणामस्वरूप, ते सर्वसाधारणपणे मार्केट कसे काम करतात याबद्दलच्या माहितीचा सर्वात विश्वसनीय स्त्रोत मानला जातो.

• सेक्टोरल इंडायसेस –

BSE आणि NSE दोन्ही एका विशिष्ट उद्योगातील कंपन्यांचे मूल्यमापन करण्यासाठी इंडिकेटर ऑफर करतात. एस एन्ड पी बीएसई पीएसयू एन्ड निफ्टी पीएसयू बैन्क इन्डाइसेस सर्व सूचीबद्ध सार्वजनिक क्षेत्रातील बँकांचे सूचक आहेत आणि क्षेत्रीय निर्देशांकांचे चांगले उदाहरण आहेत. तथापि, दोन्ही एक्सचेंजना सर्व क्षेत्रांसाठी समतुल्य इंडेक्स असणे आवश्यक नाही, परंतु ही एक सामान्य घटना आहे.

• मार्केट-कॅप आधारित इंडायसेस –

केवळ तुलनेने इंडायसेस त्यांच्या मार्केट कॅपिटलायझेशन वर आधारित फर्म निवडतात. मार्केट कॅपिटलायझेशन म्हणजे कोणत्याही सार्वजनिक ट्रेडेड कॉर्पोरेशनचे स्टॉक एक्सचेंजचे मार्केट वॅल्यू. S&P BSE आणि NSE स्मॉल कॅप 50 सारखे स्मॉल-कॅप इंडायसेस सेबीच्या मान्यतेपेक्षा कमी लोअर मार्केट कॅपिटलायझेशन कंपन्यांपासून बनलेले आहेत.

• अन्य इंडायसेस –

S&P BSE 100, S&P BSE 500, आणि NSE 100 सारखे इतर इंडेक्स तुलनेने मोठे आहेत आणि त्यांच्यावर मोठ्या संख्येने स्टॉक लिस्टेड केले आहेत.

इंडायसेसचा उद्देश काय आहे?

निर्देशांकांमागील प्राथमिक कल्पना म्हणजे गुंतवणूकदारांसाठी व्यापार अधिक सोयीस्कर बनविणे. अशा कोणत्याही श्रेणी शिवाय स्टॉक मार्केट हे केवळ एक ओपन मार्केटप्लेस आहे जेथे तुम्ही एक्सचेंजवर सूचीबद्ध कोणतेही स्टॉक खरेदी करू शकता; तुमच्याकडे कोणतीही कल्पना नाही ज्या स्टॉकमध्ये अधिक एम-कॅप आहे, ज्या स्टॉकचे कमी मूल्य आहे किंवा कोणतेही "चांगले" स्टॉक आहेत. शिर नसलेल्या शिकारी प्रमाणे, सर्व इन्व्हेस्टर इतरत्र भटकत असतील. या वेळी स्टॉक मार्केट इंडायसेसची महत्त्वाची प्रशंसा केली जाते. त्यांना एकत्रित करण्याद्वारे आणि दृश्यमानता वाढविल्यामुळे त्यांची ट्रेडिंग सुलभ बनते.

स्टॉक मार्केट इंडायसेस हा इन्व्हेस्टमेंट वर्तृळात अत्यंत महत्वाचा पैलू मानला जातो. ही केवळ अधिकची बाब नव्हे तर आवश्यकता आहे. त्याशिवाय, इन्व्हेस्टमेंटचे जग हे आकर्षक स्टॉक खरेदीचा पर्याय शोधणाऱ्या इन्व्हेस्टरसाठी गोंधळाचे ठरेल. स्टॉक मार्केट इंडायसेसची प्रासंगिकता म्हणजे त्यांमुळे इन्व्हेस्टमेंटचा मार्ग सुलभ ठरला आहे.