સ્ટૉક માર્કેટમાં ટકાવારીની સમજણ

3.1 અર્થ

માર્કેટ ટ્રેન્ડ્સ ક્યારેય સીધી લાઇન્સમાં થતા નથી. મોટાભાગના ટ્રેન્ડના ચિત્રો પ્રચલિત ટ્રેન્ડ સામે અનેક સુધારાઓ સાથે ઝિગઝેગની શ્રેણી બતાવે છે. આ સુધારાઓ સામાન્ય રીતે ચોક્કસ આગાહી કરી શકાય તેવા ટકાવારીના માપદંડોમાં આવે છે. ઐતિહાસિક રીતે, બજારે 3-દિવસ અથવા 5- દિવસના વધારામાં આગળ વધવાનું દર્શાવ્યું છે.

અર્થ, અપટ્રેન્ડમાં, બજારમાં ઇતિહાસમાં થોડા પુલબૅક પહેલાં ત્રણ દિવસ ઍડવાન્સ હોય છે, અથવા થોડા પુલબૅક પહેલાં પાંચ દિવસ ઍડવાન્સ હોય છે. અસ્વીકાર કરનાર બજારમાં તે જ સાચું છે. અર્થ, તમે સામાન્ય રીતે બાઉન્સ બૅક પહેલાં ત્રણ દિવસ અથવા પાંચ દિવસ જોશો.

3.2 મુખ્ય સૂચક

આનો અભ્યાસ કરવાનો એક મુખ્ય સૂચક એ બજાર, અને/અથવા સ્ટૉકની રકમ, ઍડવાન્સ અથવા અસ્વીકાર પછી પાછા આવે છે. આનું શ્રેષ્ઠ જાણીતું ઉદાહરણ પચાસ ટકાના રિટ્રેસમેન્ટ છે. તે કહેવાનું છે, સેકન્ડરી અથવા મધ્યસ્થી, મુખ્ય અપટ્રેન્ડ સામે સુધારો ઘણીવાર બુલ ટ્રેન્ડ ફરીથી શરૂ કરતા પહેલાં પૂર્વ અપટ્રેન્ડના અડધા વિશે ફરીથી કરે છે.

આ અમને જણાવે છે કે જો તમારું સ્ટૉક અપટ્રેન્ડમાં હોય, તો ઘટાડા પછી, તે પુલબૅક વગર કિંમતમાં ₹50 ઍડવાન્સ આપે છે, પછી પુલબૅક દરમિયાન, તેને લગભગ 50% અથવા ₹25 કરતાં વધુ રિટ્રેસ કરવું જોઈએ નહીં. ઍડવાન્સિંગ પછી 50% કરતાં વધુ રિટ્રેસિંગ કરવું એ નબળાઈનું લક્ષણ છે અને ન્યૂનતમ ધ્યાનમાં રાખવું જોઈએ અને નજીકથી જોવા જોઈએ.

માર્કેટ બાઉન્સ ઘણીવાર પૂર્વ ડાઉનટ્રેન્ડના અડધા વિશે રિકવર કરે છે. ન્યૂનતમ રિટ્રેસમેન્ટ સામાન્ય રીતે પૂર્વ ટ્રેન્ડના એક-ત્રીજા વિશે હોય છે. જો પૂર્વ વલણ ફરીથી શરૂ થશે તો બે-ત્રીજા બિંદુને મહત્તમ રિટ્રેસમેન્ટ માનવામાં આવે છે. એક રિટ્રેસમેન્ટ સામાન્ય રીતે ટ્રેન્ડ રિવર્સલની ચેતવણી કરે છે જે પ્રગતિમાં છે.

ચાર્ટિસ્ટ 38% અને 62% ના રિટ્રેસમેન્ટ પર પણ મહત્વ ધરાવે છે જેને ફિબોનાકી રિટ્રેસમેન્ટ કહેવામાં આવે છે.

3.3 ફિબોનેસી એનાલિસિસ

ફિબોનેસી વિશ્લેષણ એ ભૂતકાળના ટ્રેન્ડ્સ અને રિવર્સલના આધારે ભવિષ્યમાં સંભવિત સહાય અને પ્રતિરોધ સ્તરોને ઓળખવાનો અભ્યાસ છે. ફિબોનાકી વિશ્લેષણ લિયોનાર્ડો પિસાનોની ગણિતની શોધ પર આધારિત છે, જેને ફિબોનાસી તરીકે પણ ઓળખાય છે. તેમને એવી સંખ્યાઓની શોધમાં ક્રેડિટ કરવામાં આવે છે જે હવે તેનું નામ: ફિબોનાકી ક્રમ ધરાવે છે.

ફિબોનાચી ક્રમ એ સંખ્યાઓની એક શ્રેણી છે જે નીચે મુજબ પ્રગતિ કરે છે, 0,1, 1, 2, 3,5, 8, 13, 21, 34, 55 ક્રમમાં દરેક પછીના નંબર પર પહોંચવા માટે, તમે ફક્ત આ ક્રમમાં પહેલાંની બે સંખ્યાઓને રકમ આપો છો. ઉદાહરણ તરીકે, ક્રમમાં 55 અનુસરતા નંબર શોધવા માટે, તમે 55 + 34 ઉમેરો છો (ક્રમમાં બંને પાછલા નંબરો). 55 + 34 ની રકમ 89 છે. આ ક્રમમાં આગામી નંબર છે.

આ ક્રમ વિશે ફિબોનેસી પોતાની જાતે જ સંખ્યાઓ ન હતી પરંતુ સંખ્યાઓ વચ્ચેના સંબંધો અથવા ક્રમમાં વિવિધ સંખ્યાઓ દ્વારા બનાવેલ રેશિયો હતા. કદાચ સૌથી મહત્વપૂર્ણ રેશિયો 1.618 છે, જેને ગોલ્ડન રેશિયો અથવા ગોલ્ડન મીન તરીકે પણ ઓળખાય છે. આ નંબર સંપૂર્ણ પ્રકૃતિ (સી શેલ્સ, ગ્રોથ રિંગ્સ વગેરેમાં) અને ફિબોનેસી ક્રમમાં જોઈ શકાય છે. ફિબોનાસી ક્રમમાં દરેક નંબર પાછલા નંબર કરતાં 1.618 વખત મોટો છે. ઉદાહરણ તરીકે, 89 55 કરતાં 1.618 વખત મોટું છે (89/55 = 1.618).

3.4 ફિબોનાકી રિટ્રેસમેન્ટ

1. જ્યારે સ્ટૉકની કિંમત ટ્રેન્ડને પરત કરે છે, ત્યારે ટ્રેડર્સ સ્વાભાવિક રીતે જાણવા માંગે છે કે સ્ટૉક તેની નવી દિશામાં કેટલી દૂર જવાની શક્યતા છે. ફિબોનાચી રિટ્રેસમેન્ટ લેવલ મદદ કરી શકે છે. જ્યારે તમે નિર્ધારિત કરવાનો પ્રયત્ન કરી રહ્યા હોવ ત્યારે કેટલાક ફિબોનેસી રેશિયો ઉપયોગી હોય છે કે કેટલા દૂરનું સ્ટૉક રિટ્રેસ કરશે અથવા પાછલા ટ્રેન્ડ સામે આગળ વધશે.

   તમારા ટ્રેડિંગમાં તમે જે રેશિયોનો ઉપયોગ કરશો તે તમને નીચેના રિટ્રેસમેન્ટ લેવલ શોધવામાં મદદ કરશે:

   • 8 ટકા- આ સ્તર ક્રમમાં તરત જ નંબર દ્વારા ફિબોનાસી ક્રમમાં નંબરને વિભાજિત કરીને શોધવામાં આવે છે (55/89 = 61.8%).
   • 2 ટકા– આ સ્તર ક્રમમાં તેને અનુસરીને બીજા નંબર દ્વારા ફિબોનાસી ક્રમમાં નંબર વિભાજિત કરીને શોધવામાં આવે છે (34/89 = 38.2%).
   • 6 ટકા– આ સ્તર ક્રમમાં ત્રીજા નંબર દ્વારા ફિબોનાસી ક્રમમાં એક નંબર વિભાજિત કરીને શોધવામાં આવે છે (21/89 = 23.6%).

   તમે તમારા રિટ્રેસમેન્ટ વિશ્લેષણમાં ત્રણ અન્ય લેવલનો પણ ઉપયોગ કરશો. જ્યારે નીચેના સ્તરોની ગણતરી ફિબોનેસી ક્રમમાં નંબરોનો ઉપયોગ કરીને કરવામાં આવતી નથી, ત્યારે તેઓ ઉપરના ફિબોનેસી સ્તર પર આધારિત છે:

   • 50 ટકા-આ લેવલ 61.8 ટકા અને 38.2 ટકા ((61.8% + 38.2%)/2 = 50%) વચ્ચેના મધ્યમ શોધીને નક્કી કરવામાં આવે છે.
   • 4 ટકા-આ લેવલ 38.2 ટકા અને 23.6 ટકા (38.2% – 23.6% = 14.6%) થી અંતર શોધીને અને તેને 61.8 ટકામાં ઉમેરીને નક્કી કરવામાં આવે છે (61.8% + 14.6% = 76.4%).
   • 100 ટકા-આ લેવલ માત્ર એ શોધીને નિર્ધારિત કરવામાં આવે છે કે અગાઉનું ટ્રેન્ડ ક્યાં શરૂ થયું છે.

   તમામ છ ફિબોનેસી રિટ્રેસમેન્ટ લેવલ નિર્ધારિત કરવાથી તમને તમારા ટ્રેડિંગમાં સંભવિત સહાય અને પ્રતિરોધ સ્તર પ્રદાન કરે છે.

3.5 સ્ટૉક માર્કેટમાં ફિબોનેસી રિટ્રેસમેન્ટનો ઉપયોગ

સ્ટૉક જે લેવલ સુધી બાઉન્સ કરી શકે છે તેને ઓળખવા માટે ફિબોનેસી રીટ્રેસમેન્ટ પણ લાગુ કરી શકાય છે.

નીચેના ચાર્ટમાં (સિપલા), સ્ટૉક મે 2014 માં લગભગ ₹ 384 સ્તરથી માર્ચ 2015 માં ₹ 751 સુધી રેકોર્ડ કરેલ છે. (આ ઉદાહરણ માત્ર માહિતી માટે છે અને સ્ટૉક પર ભલામણ નથી).

ચાલો ફિબોનેસી રિટ્રેસમેન્ટ લાગુ કરીએ, જ્યારે સ્ટૉક જ્યારે લેવલ પર પાછા આવી શકે છે તે ઓળખવા માટે સ્ટૉક પડવાનું શરૂ કર્યું. નીચેના ચાર્ટમાં (સિપલા), શેરએ ₹751 થી ઘટાડવાનું શરૂ કર્યું અને ફિબોનાસી શ્રેણી મુજબ નીચેના મુખ્ય સહાય સ્તરોને તોડવાનું શરૂ કર્યું, પરંતુ અંતે 23.6 ટકા પુન:પ્રાપ્તિ અને બાઉન્સ કર્યું.

એવી પરિસ્થિતિ વિશે વિચારો કે જ્યાં તમે કોઈ ચોક્કસ સ્ટૉક ખરીદવા માંગતા હતા પરંતુ તમે સ્ટૉકમાં શાર્પ રનઅપને કારણે આમ કરી શકતા નથી.

આવી પરિસ્થિતિમાં, સ્ટૉકની કિંમતમાં રિટ્રેસમેન્ટની રાહ જોવાની સૌથી વિવેકપૂર્ણ પગલાં હશે. ફિબોનેકી રિટ્રેસમેન્ટ લેવલ જેમ કે 61.8%, 38.2% અને 23.6% સંભવિત લેવલ તરીકે કાર્ય કરે છે જે સુધી સ્ટૉક યોગ્ય બની શકે છે.

જોવાનું પ્રથમ લેવલ 61.8 ટકા હશે, જે ભૂતકાળમાં સ્ટૉક માટે મજબૂત સપોર્ટ પ્રદાન કરે છે. સ્ટૉક ચાર્ટ દર્શાવે છે કે તે ભૂતકાળમાં સાત વાર તે લેવલથી પાછા બાઉન્સ કર્યું હતું. તેથી, નીચેનું એક બ્રેક તે લેવલ સ્ટૉકમાં વધુ ડાઉનસાઇડ કર્યું અને તે વધુ ખસેડતા પહેલાં 23.6 ટકાના રિટ્રેસમેન્ટ તરફ ઘટાડવામાં આવ્યું હતું.

આગળ વધવા માટે, ટકાઉ ઉપરના પગલા માટે, સ્ટૉકને 50 ટકા અને પછી 61.8 ટકા પ્રતિરોધક સ્તરોને ખાતરીપૂર્વક પાસ કરવું પડશે.