મ્યુચ્યુઅલ ફંડના મ્યુચ્યુઅલ ફંડ ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન્સ વિશે જાણો

9.1 સિસ્ટમેટિક ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન (SIP) શું છે?

• એક જ ચુકવણીની પ્રતિબદ્ધતાને બદલે, મ્યુચ્યુઅલ ફંડ સિસ્ટમેટિક ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન (એસઆઇપી) ઑફર કરે છે, જે રોકાણકારોને નિયમિત અંતરાલ પર ફંડમાં નિર્દિષ્ટ રકમ ઇન્વેસ્ટ કરવાની મંજૂરી આપે છે, જેમ કે મહિનામાં એકવાર અથવા ત્રિમાસિકમાં એકવાર. માસિક હપ્તાની રકમ, જે રિકરિંગ ડિપોઝિટની જેમ છે, તે ₹500 જેટલી ઓછી હોઈ શકે છે. તે સુવિધાજનક છે કારણ કે તમે રકમ ઘટાડવા માટે તમારી બેંકને સૂચિત કરી શકો છો.
• એસઆઇપી ભારતીય મ્યુચ્યુઅલ ફંડ રોકાણકારોમાં વધુ લોકપ્રિય બની રહી છે કારણ કે તેઓ તેમને કિંમતની અસ્થિરતા અથવા બજારના સમય વિશે ચિંતા કર્યા વિના શિસ્તબદ્ધ રીતે રોકાણ કરવાની મંજૂરી આપે છે. તેમને પૅસિવ ઇન્વેસ્ટમેન્ટ ગણવામાં આવે છે કારણ કે તમે તેમાં ઇન્વેસ્ટ કરવાનું ચાલુ રાખો છો, પછી ભલે તેઓ કેટલી સારી રીતે પરફોર્મ કરે છે.

એસઆઇપી કેવી રીતે કામ કરે છે?

• જ્યારે પણ તમે એસઆઇપી દ્વારા મ્યુચ્યુઅલ ફંડ સ્કીમમાં ઇન્વેસ્ટ કરો છો, ત્યારે તમે ઇન્વેસ્ટ કરેલી રકમના અનુરૂપ ચોક્કસ સંખ્યામાં ફંડ યુનિટ ખરીદો છો. એસઆઇપી દ્વારા ઇન્વેસ્ટ કરતી વખતે તમારે સમય બજારોની જરૂર નથી કારણ કે તમને બુલિશ અને બેરિશ માર્કેટ ટ્રેન્ડ બંનેનો લાભ મળે છે.
• જ્યારે બજારો નીચે આવે છે, ત્યારે જ્યારે તમે બજારોમાં વધારો થાય ત્યારે ઓછા એકમો ખરીદો ત્યારે તમે વધુ ફંડ એકમો ખરીદો છો. તમામ મ્યુચ્યુઅલ ફંડનું એનએવી દૈનિક ધોરણે અપડેટ કરવામાં આવે છે, તેથી ખરીદીનો ખર્ચ એક એસઆઇપી હપ્તાથી બીજામાં અલગ હોઈ શકે છે. સમય જતાં, ખરીદીની કિંમત સરેરાશ બહાર નીકળી જાય છે અને તે ઓછી બાજુમાં રહે છે. આને રૂપી કોસ્ટ એવરેજિંગ તરીકે ઓળખવામાં આવે છે. જ્યારે તમે એકસામટી રકમ ઇન્વેસ્ટ કરો છો ત્યારે આ લાભ ઉપલબ્ધ નથી.
• વધુમાં એસઆઇપી તમને સંપત્તિ બનાવવામાં મદદ કરે છે. ઉદાહરણ તરીકે, ચાલો ધારો કે તમે ઇન્વેસ્ટ કરેલા મ્યુચ્યુઅલ ફંડ માટે એનએવી ₹100 છે. જો તમે તે મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં ₹ 10,000 નું રોકાણ કરો છો, તો તમને સ્કીમના 100 એકમો ફાળવવામાં આવશે. મ્યુચ્યુઅલ ફંડના એનએવીમાં વધારો થવાથી, તમારા ઇન્વેસ્ટમેન્ટમાં પણ તે અનુસાર વધારો થશે. તેથી, જો આગામી વર્ષે, આ ફંડનું એનએવી ₹130 બની જાય છે, તો તમે ₹10000 માં ખરીદેલા 100 એકમો, વધારા પછી ₹13000 ના મૂલ્યની રહેશે. આ રીતે તમારું રોકાણ વધે છે, જે તમને લાંબા ગાળે સંપત્તિ બનાવવામાં મદદ કરે છે.

એસઆઇપીનો અર્થ એ પણ શિસ્તબદ્ધ રોકાણ છે

• એસઆઇપી દ્વારા ઇન્વેસ્ટ કરવાથી તમારા ઇન્વેસ્ટમેન્ટ અભિગમમાં શિસ્ત આવે છે. એસીઇ રોકાણકારો ઘણીવાર ભલામણ કરે છે કે તમારી દૈનિક નાણાંકીય પ્રવૃત્તિઓને કમાણી-બચત=ખર્ચના સરળ સૂત્રની આસપાસ રચાયેલ હોવી જોઈએ.

ચાલો ધારો કે તમે દર મહિને ₹ X કમાવો છો, અને જો તમે આપેલ બજેટમાં તમારા ખર્ચને નિયંત્રિત કરવામાં અસમર્થ છો, તો તે થઈ શકે છે કે મહિનાના અંતે તમને બચત કરવા માટે કંઈ બાકી નથી.

• પરંતુ, જો તમે એસઆઇપીમાં ઇન્વેસ્ટ કરો છો, તો તમને શિસ્તબદ્ધ ઇન્વેસ્ટમેન્ટ વ્યવસ્થાને અનુસરવા માટે ફરજિયાત રહેશે. જો તમે જાણો છો કે તમારા ખર્ચ શું છે, તો તમે બજેટમાં ખર્ચ કરવાની આદત કરશો. તેની અંદર, પ્રથમ તમે બચત કરશો અને પછી ખર્ચ કરશો. જો તમે આ આસપાસની તમારી ફાઇનાન્શિયલ પ્રવૃત્તિઓને ફેશન કરો છો, એટલે કે પ્રથમ બચત કરો અને પછી ખર્ચ કરો, તો તમને ક્યારેય કોઈ ફાઇનાન્શિયલ મુશ્કેલીનો સામનો કરવો પડશે નહીં કારણ કે તમે શિસ્તબદ્ધ ઇન્વેસ્ટમેન્ટ અભિગમને અનુસરી રહ્યા છો. તમારા ઇન્વેસ્ટમેન્ટ અભિગમમાં નિયમિતતા જાળવવાથી તમને તમારા ફાઇનાન્શિયલ લક્ષ્ય અથવા ફાઇનાન્શિયલ ઉદ્દેશો પ્રાપ્ત કરવામાં મદદ મળે છે.

9.2. સિસ્ટમેટિક ટ્રાન્સફર પ્લાન (એસટીપી) શું છે?

• એસટીપી એ એક મ્યુચ્યુઅલ ફંડ પ્લાનથી બીજામાં પૈસાનું ટ્રાન્સફર છે, જ્યારે એસઆઇપી એ સેવિંગ બેંક એકાઉન્ટમાંથી મ્યુચ્યુઅલ ફંડ પ્લાનમાં ચુકવણી છે. એસટીપી એ નિર્ધારિત સમયગાળામાં તમારા ઇન્વેસ્ટમેન્ટને આકર્ષિત કરીને જોખમોને ઘટાડવા અને રિવૉર્ડને સંતુલિત કરવા માટે એક સ્માર્ટ અભિગમ છે.
• બીજા શબ્દોમાં કહીએ તો, સિસ્ટમેટિક ટ્રાન્સફર પ્લાન રોકાણકારોને તેમના નાણાંકીય સંસાધનોને એક સ્કીમમાંથી અન્ય સ્કીમમાં તરત અને કોઈપણ ઝંઝટ વગર શિફ્ટ કરવાની મંજૂરી આપે છે. આ ટ્રાન્સફર સમયાંતરે થાય છે, જે રોકાણકારોને ઉચ્ચ રિટર્ન ઑફર કરતી વખતે સિક્યોરિટીઝમાં બદલીને માર્કેટનો લાભ મેળવવામાં સક્ષમ બનાવે છે. તે બજારના વધઘટ દરમિયાન રોકાણકારના હિતોને સુરક્ષિત કરે છે, જેથી થયેલા નુકસાનને ઘટાડી શકાય.

એસટીપી કેવી રીતે કામ કરે છે?

• જો તમે એસટીપી દ્વારા ઇક્વિટી ફંડમાં ₹12 લાખનું રોકાણ કરી રહ્યા છો, તો પ્રથમ તમારે ડેબ્ટ ફંડ પસંદ કરવું પડશે જે એસટીપીને તે ચોક્કસ ઇક્વિટી ફંડમાં રોકાણ કરવાની મંજૂરી આપે છે. એકવાર તમે પસંદ કરો પછી, સંપૂર્ણ રકમનું રોકાણ કરો એટલે કે ડેબ્ટ ફંડમાં ₹12 લાખ છે. ત્યારબાદ, તમારી પાસે યોગ્ય ફ્રીક્વન્સી પસંદ કરવાની સાથે ડેબ્ટ ફંડમાંથી ઇક્વિટી ફંડમાં પૈસા ટ્રાન્સફર કરવાનો વિકલ્પ હશે.

એસટીપીના લાભો

• તમારા રોકાણને સંતુલિત કરવું

એસટીપી ડેટથી ઇક્વિટીમાં અથવા તેનાથી વિપરીત રોકાણ ફાળવીને પોર્ટફોલિયોને રિબૅલેન્સ કરવામાં મદદ કરે છે

• ખર્ચની સરેરાશ

એસટીપીમાં સિસ્ટમેટિક ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન (એસઆઇપી) ની કેટલીક અભિન્ન વિશેષતાઓ છે. એસટીપી અને એસઆઇપી વચ્ચેના તફાવતોમાંથી એક રોકાણનો સ્ત્રોત છે. ભૂતપૂર્વના કિસ્સામાં, પૈસા સામાન્ય રીતે ડેબ્ટ ફંડમાંથી ટ્રાન્સફર કરવામાં આવે છે અને પછીના કિસ્સામાં; તે રોકાણકારનું બેંક એકાઉન્ટ છે. તે એસઆઇપી જેવું જ હોવાથી, એસટીપી રૂપિયાની સરેરાશ કિંમતમાં પણ મદદ કરે છે

• ઉચ્ચ રિટર્નનો હેતુ

ડેટ ફંડમાં રોકાણ કરેલ પૈસા સામાન્ય રીતે ઇક્વિટી ફંડમાં ટ્રાન્સફર થાય ત્યાં સુધી રિટર્ન આપે છે. ડેટ ફંડમાં રિટર્ન સામાન્ય રીતે સેવિંગ બેંક એકાઉન્ટ કરતાં વધુ હોય છે અને તેનો હેતુ પ્રમાણમાં વધુ સારી પરફોર્મન્સની ખાતરી કરવાનો છે.

એસટીપીના પ્રકારો

• કોઈપણ વ્યક્તિ અનુસરી શકે તેવા વિવિધ પ્રકારના એસટીપી છે. ઉદાહરણ તરીકે, ફિક્સ્ડ એસટીપી હેઠળ, રોકાણકારો એક ઇન્વેસ્ટમેન્ટ ફંડમાંથી એક નિશ્ચિત રકમ ટ્રાન્સફર કરે છે અને તેને અન્ય ફંડમાં ટ્રાન્સફર કરે છે. કેપિટલ એપ્રિસિએશન એસટીપીમાં, રોકાણકારો એક ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પર કરેલા નફોને બહાર કાઢે છે અને અન્ય ઇન્વેસ્ટમેન્ટ ફંડમાં ઇન્વેસ્ટમેન્ટ કરે છે. ફ્લૅક્સી એસટીપીમાં, રોકાણકારો વેરિએબલ રકમ ટ્રાન્સફર કરવાનું પસંદ કરી શકે છે. નિશ્ચિત રકમ ન્યૂનતમ રકમ હશે અને વેરિએબલ રકમ બજારની વોલેટિલિટી પર આધારિત રહેશે.

9.3. સિસ્ટમેટિક ઉપાડ પ્લાન (SWP) શું છે?(SWP)?

• આ એક મ્યુચ્યુઅલ ફંડ ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન છે જે રોકાણકારોને નિયમિત અંતરાલ પર તેમના મ્યુચ્યુઅલ ફંડ ઇન્વેસ્ટમેન્ટમાંથી ચોક્કસ રકમ ઉપાડવાની મંજૂરી આપે છે, જેમ કે માસિક, ત્રિમાસિક અથવા વાર્ષિક.
• AMC ઇન્વેસ્ટરના પસંદ કરેલા મહિના, ત્રિમાસિક અથવા વર્ષના કોઈપણ દિવસે ઇન્વેસ્ટરના બેંક એકાઉન્ટમાં રકમ જમા કરી શકે છે. SWP પૂર્વનિર્ધારિત અંતરાલ પર મ્યુચ્યુઅલ ફંડ સ્કીમ એકમોને રિડીમ કરીને કૅશ ફ્લો બનાવે છે. જ્યાં સુધી યોજનામાં બેલેન્સ એકમો હોય ત્યાં સુધી રોકાણકારો એસડબ્લ્યુપીમાં ફરીથી રોકાણ કરી શકે છે.
• ઉદાહરણ - ઇન્વેસ્ટર મ્યુચ્યુઅલ ફંડ સ્કીમમાં ₹10.00 લાખની એકસામટી રકમનું રોકાણ કરે છે. ખરીદીનું NAV ₹20 છે; તેથી, 50,000 એકમો ફાળવવામાં આવે છે. ચાલો ધારો કે રોકાણકારએ એક્ઝિટ લોડને ટાળવા માટે રોકાણની તારીખથી એક વર્ષ પછી ₹ 6,000 નું માસિક એસડબ્લ્યુપી શરૂ કર્યું.
• SWP ના 1st મહિનામાં, ચાલો ધારીએ કે સ્કીમ NAV ₹ 22 હતું. ₹6,000 બનાવવા માટે, AMC 272.728 એકમો (₹6,000/22 એનએવી) રિડીમ કરે છે, તેથી, બૅલેન્સ એકમો હવે 49,727.272 હશે (50,000 બાદ 272.728). 2જા મહિનામાં, એમ ધારી રહ્યા છીએ કે એનએવી 22.50 છે, AMC 266.667 એકમો (₹ 6,000/22.50 એનએવી) રિડીમ કરે છે, તેથી, એકમ બૅલેન્સ 49,460.605 સુધી ઘટે છે (49,727.272 માઇનસ 266.667). 3rd મહિનામાં, એમ ધારી રહ્યા છીએ કે એનએવી 23.00 હતું, એએમસી 260.8696 એકમો (₹ 6,000/23.00 એનએવી) રિડીમ કરે છે અને હવે યુનિટ બૅલેન્સ 49,199.7354 સુધી ઘટે છે. આ પ્રક્રિયા ઇન્વેસ્ટર દ્વારા પસંદ કરેલ એસડબ્લ્યુપી સમયગાળાના અંત સુધી દર મહિને ચાલુ રહે છે.
• ઉપરોક્ત ઉદાહરણમાં જોવામાં આવે તો, એસડબ્લ્યુપીમાં યુનિટ બૅલેન્સ સમય જતાં ઘટે છે, પરંતુ જો સ્કીમ એનએવી ઉપાડના દર કરતાં ટકાવારીમાં વધે છે, તો ઇન્વેસ્ટમેન્ટ મૂલ્ય વધે છે. ઉપરોક્ત ઉદાહરણ લેવા માટે, 3rd SWP ચુકવણી પછી, ફંડ વેલ્યૂ ₹ 11,31,593.91 છે (49,199.7354 ₹10.00 લાખના ઇન્વેસ્ટમેન્ટ મૂલ્ય સામે એકમો x ₹ 23 NAV). આ ₹131,593.91 નું મૂલ્ય છે. જો કે, જો સ્કીમનું એનએવી વધવાને બદલે આવે છે, તો તમારા ઇન્વેસ્ટમેન્ટ મૂલ્ય પર અસર ઉલટી થશે. આનું કારણ એ છે કે જ્યાં એનએવી ઘટી રહ્યું છે ત્યાં ઉપાડ માટે વધુ સંખ્યામાં એકમોને રિડીમ કરવાની જરૂર પડશે.

SWP ના લાભો

• સુગમતા

SWP માં, ઇન્વેસ્ટર પાસે તેમની જરૂરિયાતો અનુસાર રકમ, ફ્રીક્વન્સી અને તારીખ પસંદ કરવાની સુવિધા છે. ઉપરાંત, ઇન્વેસ્ટર કોઈપણ સમયે એસડબ્લ્યુપીને રોકી શકે છે/અથવા વધુ ઇન્વેસ્ટમેન્ટ ઉમેરી શકે છે અથવા નિશ્ચિત એસડબ્લ્યુપી ઉપાડ ઉપરાંત રકમ ઉપાડી શકે છે.

• નિયમિત આવક

મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં એસડબ્લ્યુપી રોકાણકારોને તેમના રોકાણમાંથી નિયમિત ઇન્કમ પ્રદાન કરીને સુવિધા આપે છે. તેથી, નિયમિત ખર્ચને પહોંચી વળવા માટે નિયમિત રોકડ પ્રવાહની જરૂર હોય તેવા લોકો માટે આ ખૂબ જ સુવિધાજનક અને ઉપયોગી બને છે.

• મૂડીમાં વધારો

જેમ આપણે ઉપરના ઉદાહરણમાં જોઈ શકીએ છીએ, જો SWP ઉપાડનો રેટ ફંડ રિટર્ન કરતાં ઓછો હોય, તો રોકાણકારને લાંબા ગાળે કેટલીક મૂડી પ્રશંસા પણ મળે છે.

• કોઈ TDS નથી

નિવાસી વ્યક્તિગત રોકાણકારો માટે, SWP રકમ પર કોઈ TDS નથી.

9.4 મ્યુચ્યુઅલ ફંડ પ્લાન

ડિવિડન્ડ પેઆઉટ પ્લાન

• આ પ્લાનમાં, ફંડ નફામાંથી ડિવિડન્ડ જાહેર કરે છે. ફંડ માત્ર નફામાંથી ડિવિડન્ડ ચૂકવી શકે છે અને મૂડીમાંથી નહીં. તે ઇક્વિટી ફંડ્સ અને ડેબ્ટ ફંડ્સ પર લાગુ પડે છે. ડિવિડન્ડ પ્લાનની NAV ચૂકવવામાં આવેલા ડિવિડન્ડની હદ સુધી ઘટાડે છે, તેથી જ તમને ડિવિડન્ડ ફંડની NAV વૃદ્ધિ યોજના કરતાં હંમેશા ઓછી જોવા મળશે.
• આ ડિવિડન્ડ સીધા માલિકને ડિવિડન્ડ ચૂકવણીની પરિસ્થિતિમાં ચૂકવવામાં આવે છે. ડિવિડન્ડ સામાન્ય રીતે સીધા રોકડ ખાતામાં ચૂકવવામાં આવે છે, બેંક એકાઉન્ટમાં ઇલેક્ટ્રોનિક રીતે મોકલવામાં આવે છે, અથવા જો શેરહોલ્ડર આ ઓપ્શન પસંદ કરે તો ચેક દ્વારા મેઇલ કરવામાં આવે છે. મોટાભાગના સંજોગોમાં, શેરહોલ્ડરો કોઈ ફી ચૂકવતા નથી જો તેમના ડિવિડન્ડ રોકડમાં ચૂકવવામાં આવે છે, કારણ કે તેઓ ડિવિડન્ડ રીઇન્વેસ્ટમેન્ટ ઓપ્શન સાથે કરે છે.
• ડિવિડન્ડના ટૅક્સ પરિણામોને ફરીથી રોકાણ કરવામાં આવે છે અથવા ચૂકવવામાં આવે છે કે નહીં તેની અસર થતી નથી. ડિવિડન્ડ(Dividend) વિતરણ ટૅક્સ દૃષ્ટિકોણથી બંને પરિસ્થિતિઓમાં એક જ રીતે ગણવામાં આવે છે. આ વિકલ્પ એવા રોકાણકારો માટે યોગ્ય છે જેમને તેમના મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાંથી નિયમિત આવકની જરૂર છે. જ્યારે તમને નિયમિતપણે ડિવિડન્ડના રૂપમાં ઇન્કમ પ્રાપ્ત થઈ શકે છે, ત્યારે તમે તમારા રોકાણોને ફરીથી રોકાણ અને વધારવાની તક ગુમાવો છો.

ટૅક્સની અસર:

ઇક્વિટી

• ડિવિડન્ડ ડિસ્ટ્રિબ્યુશન ટૅક્સ: શૂન્ય
• ટૂંકા ગાળાના (1 વર્ષથી ઓછા અથવા તેના સમાન હોલ્ડિંગનો સમયગાળો): મૂડી લાભ પર 15%
• લાંબા ગાળાના (1 વર્ષથી વધુનો હોલ્ડિંગ સમયગાળો): મૂડી લાભ પર શૂન્ય ટૅક્સ

ડેબ્ટ:

• ડિવિડન્ડ(Dividend) વિતરણ ટૅક્સ: જાહેર કરાયેલા ડિવિડન્ડ(Dividend) ના 28.33%
• ટૂંકા ગાળાના મૂડી લાભ ટૅક્સ (3 વર્ષથી ઓછા અથવા તેના સમાન હોલ્ડિંગ અવધિ): આ રેટ મૂડી લાભ પર ઇન્કમ ટેક્સ સ્લેબ મુજબ છે
• લાંબા ગાળાના મૂડી લાભ ટૅક્સ (3 વર્ષથી વધુનો હોલ્ડિંગ સમયગાળો): ઇન્ડેક્સેશન લાભ સાથે મૂડી લાભ પર 20%

ડિવિડન્ડ રીઇન્વેસ્ટમેન્ટ

• ડિવિડન્ડ રીઇનવેસ્ટમેન્ટ પ્લાન (DRP અથવા ડિવિડન્ડ રીઇનવેસ્ટમેન્ટ પ્લાન) એક એવી કંપની છે જે શેરધારકોને ડિવિડન્ડની પેમેન્ટ તારીખ પર કંપનીના વધુ શેરમાં તેમના રોકડ ડિવિડન્ડને ફરીથી રોકાણ કરવાની મંજૂરી આપે છે. ડિવિડન્ડ રીઇન્વેસ્ટમેન્ટ વ્યવસ્થા સામાન્ય રીતે કમિશન મુક્ત હોય છે અને વર્તમાન મૂલ્ય પર ડિસ્કાઉન્ટ હોય છે.
• જ્યારે તમે ડિવિડન્ડ રીઇન્વેસ્ટમેન્ટ ઓપ્શન પસંદ કરો છો ત્યારે વધુ ફંડ એકમો ખરીદવા માટે ડિવિડન્ડનો ઉપયોગ કરવામાં આવે છે. અન્ય શબ્દોમાં, ડિવિડન્ડ ચૂકવવાને બદલે, નાણાંનો ઉપયોગ ઇન્વેસ્ટર વતી વધુ ફંડ એકમો ખરીદવા માટે કરવામાં આવે છે. નવા એકમો યુનિટ ધારકના વૉલેટમાં જમા કરવામાં આવે છે.
• ડિવિડન્ડ રીઇન્વેસ્ટમેન્ટ પસંદગીના પરિણામે ઇન્વેસ્ટર દ્વારા કબજે કરેલી વસ્તુઓની સંખ્યા સમય જતાં વધે છે. પરિણામે, ઇન્વેસ્ટમેન્ટનું મૂલ્ય તે કરતાં ઝડપથી વધે છે જો ડિવિડન્ડનું ઇન્વેસ્ટમેન્ટ ન કરવામાં આવે.
• કારણ કે તે જાહેર કરેલી રકમ માટે જવાબદાર છે, ડિવિડન્ડ રીઇન્વેસ્ટમેન્ટ ઓપ્શનમાં ઓછું એનએવી છે. જો કે, તેમના રોકાણના અંત સુધીમાં, યુનિટહોલ્ડર પાસે મોટી સંખ્યામાં એકમો હશે. નવા આવકવેરા નિયમો મુજબ, 1 એપ્રિલ, 2020 પછી મ્યુચ્યુઅલ ફંડ સ્કીમમાંથી પ્રાપ્ત થયેલ તમામ ડિવિડન્ડ, તેમના ટૅક્સ સ્લેબ મુજબ રોકાણકારોના હાથમાં કરપાત્ર રહેશે. અને જો તમે સમાન મ્યુચ્યુઅલ ફંડ સ્કીમમાં ડિવિડન્ડનું ફરીથી રોકાણ કરો છો તો ઇન્કમ ટૅક્સના નિયમો તમને કોઈ છૂટ આપતા નથી. તેથી, જેમ તમે તમારા બેંક એકાઉન્ટમાં ડિવિડન્ડ(dividend) પ્રાપ્ત કરી રહ્યા નથી, તમારે ડિવિડન્ડ પર ટૅક્સ ચૂકવવાની જરૂર છે કારણ કે ઇન્કમ ટૅક્સ વિભાગ ડિવિડન્ડને તમારી ઇન્કમ તરીકે ગણે છે.
• આમ, જો તમે 30% ટેક્સ બ્રેકેટમાં આવો છો, તો તમે નાણાકીય વર્ષમાં રીઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાનમાં જાહેર કરાયેલા ડિવિડન્ડ પર 30% ટેક્સ ચૂકવશો. તેથી, આ મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાંથી તમારા રિટર્નને વધુ ઘટાડશે
• ડિવિડન્ડ રીઇન્વેસ્ટમેન્ટ વિકલ્પની ટૅક્સ અસરો

ઇક્વિટી:

• ડિવિડન્ડ ડિસ્ટ્રિબ્યુશન ટૅક્સ: શૂન્ય
• ટૂંકા ગાળાના (1 વર્ષથી ઓછા અથવા તેના સમાન હોલ્ડિંગનો સમયગાળો): મૂડી લાભ પર 15%
• લાંબા ગાળાના (1 વર્ષથી વધુનો હોલ્ડિંગ સમયગાળો): મૂડી લાભ પર શૂન્ય ટૅક્સ

ડેબ્ટ:

• ડિવિડન્ડ(Dividend) વિતરણ ટૅક્સ: જાહેર કરાયેલા ડિવિડન્ડ(Dividend) ના 28.33%
• ટૂંકા ગાળાના મૂડી લાભ ટૅક્સ (3 વર્ષથી ઓછા અથવા તેના સમાન હોલ્ડિંગ અવધિ): આ રેટ મૂડી લાભ પર ઇન્કમ ટેક્સ સ્લેબ મુજબ છે
• લાંબા ગાળાના મૂડી લાભ ટૅક્સ (3 વર્ષથી વધુનો હોલ્ડિંગ સમયગાળો): ઇન્ડેક્સેશન લાભ સાથે મૂડી લાભ પર 20%

વૃદ્ધિનો વિકલ્પ

• વૃદ્ધિના વિકલ્પમાં, યોજના દ્વારા કરવામાં આવેલા નફાને રોકાણકારોને ચૂકવવામાં આવતા બદલે યોજનામાં ફરીથી રોકાણ કરવામાં આવે છે. યોજનામાં નફો ફરીથી રોકાણ કરવામાં આવે છે, તેથી તમે નફા પર નફો કમાઈ શકો છો અને તેથી સંયોજનથી લાભ મેળવી શકો છો.
• તેથી, જ્યારે પણ સ્કીમ નફો કરે છે, ત્યારે તેનું એનએવી આપોઆપ વધે છે. તેનાથી વિપરીત, જ્યારે સ્કીમને નુકસાન થાય છે, ત્યારે એનએવી ઘટે છે. નફો પાછા મેળવવાનો એકમાત્ર રસ્તો એ છે કે યોજનાના એકમોનું વેચાણ કરવું. ધારો કે તમે ₹40 ના એનએવી પર ઇક્વિટી ફંડના 100 એકમો ખરીદો છો. વિકાસના ઓપ્શન હેઠળ, યોજનાની એનએવી એક વર્ષમાં ₹ 50 સુધી વધે છે. તમે એકમો વેચો છો અને ₹ 5,000 ની રકમ પ્રાપ્ત કરો છો. તેથી, ઇન્વેસ્ટમેન્ટમાંથી તમારો નફો ₹ 1,000 (₹ 5,000-₹ 4,000) છે.
• આ વિકલ્પ એવા રોકાણકારો માટે શ્રેષ્ઠ છે જેમને ડિવિડન્ડના રૂપમાં નિયમિત આવકની જરૂર નથી.
• વૃદ્ધિ વિકલ્પની ટૅક્સ અસરો

ઇક્વિટી: ફક્ત મૂડી લાભ ટૅક્સ

• ટૂંકા ગાળાના (1 વર્ષથી ઓછા અથવા તેના સમાન હોલ્ડિંગનો સમયગાળો): મૂડી લાભ પર 15%
• લાંબા ગાળાના (1 વર્ષથી વધુનો હોલ્ડિંગ સમયગાળો): મૂડી લાભ પર શૂન્ય ટૅક્સ

ડેબ્ટ: માત્ર મૂડી લાભ ટૅક્સ

• ટૂંકા ગાળાના (3 વર્ષથી ઓછા અથવા તેના સમાન હોલ્ડિંગ અવધિ): આ રેટ મૂડી લાભ પર ઇન્કમ ટેક્સ સ્લેબ મુજબ છે
• લોન્ગ ટર્મ (3 વર્ષથી વધુનો હોલ્ડિંગ પીરિયડ): ઇન્ડેક્સેશન લાભ સાથે મૂડી લાભ પર 20%

ડિવિડન્ડ વર્સેસ ગ્રોથ પ્લાન વચ્ચેનો મુખ્ય તફાવત

ગ્રોથ પ્લાન અને ડિવિડન્ડ પ્લાન વચ્ચેનો તફાવત ઉદાહરણની મદદથી શ્રેષ્ઠ રીતે સમજી શકાય છે.

1. ધારો કે તમે ફંડના વિકાસ અને ડિવિડન્ડ વિકલ્પમાં અનુક્રમે 100 એકમો સાથે ₹1000 નું રોકાણ કર્યું છે.
2. વૃદ્ધિ અને ડિવિડન્ડ વિકલ્પોની એનએવી દરેક ₹20/- છે.
3. કહો કે ફંડ 20% ડિવિડન્ડ જાહેર કરે છે. પ્રતિ યુનિટ ₹10/- ના ફેસ વેલ્યૂ પર, ડિવિડન્ડની ચુકવણી પ્રતિ યુનિટ ₹2/- હશે.
4. ડિવિડન્ડ વિકલ્પમાં તમારું ઇન્વેસ્ટમેન્ટ ₹200 નું ડિવિડન્ડ આપશે (₹2/- x 100 યુનિટ). ડિવિડન્ડ વિકલ્પનું NAV હવે ₹18/- (NAV ₹20/- - ₹2/- ડિવિડન્ડ) પર આવશે.
5. જો તમે હવે તમારા તમામ એકમોને બંને વિકલ્પોમાં રિડીમ કરો છો, તો ₹2,000 (NAV ₹20/- x 100 એકમો) ની ઉપજ સાથે વૃદ્ધિના વિકલ્પમાં ઇન્વેસ્ટમેન્ટ કરો જ્યારે તે ડિવિડન્ડના વિકલ્પમાં તમને ₹1,800/- (NAV ₹18/- x 100 એકમો) આપશે.
6. જો કે, તમને પહેલેથી જ ₹200/- નું ડિવિડન્ડ પ્રાપ્ત થયું છે, તેથી આ બંને રોકાણોની કુલ ઉપજ સમાન છે (₹2,000/- વૃદ્ધિના વિકલ્પમાં અને ₹1,800/- એકમોના રિડમ્પશન દ્વારા + ડિવિડન્ડ વિકલ્પમાં ₹200/-).

આમ- આ 2 વિકલ્પો વચ્ચેની પસંદગી મુખ્યત્વે તમારી રોકડ પ્રવાહની જરૂરિયાતો દ્વારા ચલાવવી જોઈએ. જો તમારી પાસે કોઈ સમયાંતરે લિક્વિડિટીની જરૂરિયાતો નથી, તો તમે વૃદ્ધિનો ઓપ્શન પસંદ કરી શકો છો. વૃદ્ધિ વિકલ્પમાં વળતર સ્કીમના એનએવીની હિલચાલમાં પ્રતિબિંબિત થશે. તેનાથી વિપરીત, જો તમને તમારા રોકાણોમાંથી નિયમિત રોકડ પ્રવાહની જરૂર હોય, તો પછી ડિવિડન્ડ ઓપ્શન પસંદ કરો. જો કે, કૃપા કરીને નોંધ કરો કે ડિવિડન્ડની પેમેન્ટ સુનિશ્ચિત નથી અને જો ફંડ કોઈપણ સરપ્લસ બનાવવામાં નિષ્ફળ જાય તો કોઈ ડિવિડન્ડ ન હોઈ શકે.

ગ્રોથ વિરુદ્ધ ડિવિડન્ડ રી-ઇન્વેસ્ટમેન્ટ વચ્ચેનો તફાવત

• એક નજરમાં, બંને પ્લાન ખૂબ જ સમાન દેખાય છે. જો કે, જો તમે નજીકથી તપાસ કરો છો, તો તમે જોશો કે જ્યારે નફો સીધા ગ્રોથ ઓપ્શન ફંડ્સમાં ફરીથી રોકાણ કરવામાં આવે છે, ત્યારે તેને ડિવિડન્ડ રીઇન્વેસ્ટ કરેલા ફંડ્સમાં ડિવિડન્ડ તરીકે ફરીથી રોકાણ કરવામાં આવે છે.
• ડિવિડન્ડ(dividend) ના આ રિઇન્વેસ્ટમેન્ટ ડિવિડન્ડ(dividend) વિતરણ ટૅક્સ આકર્ષે છે એટલે કે 28.84% નો DDT જે જાહેર કરાયેલા ડિવિડન્ડ પર ચૂકવવો પડશે.
• આમ, ડિવિડન્ડ(dividend) વિતરણ ટૅક્સ એ એવા પરિબળોમાંથી એક છે જે તમારા માટે ટૅક્સ બચતના સંદર્ભમાં કયો ઓપ્શન વધુ સારો છે તે સમજવું અગત્યનું છે.